Портфель

Весь 2019 год мы с моими давними товарищами — единомышленниками оттачивали совместное управление счетом. Мы делали ошибки, спорили, но, в итоге, у нас получилась весьма интересная сбалансированная стратегия, которая позволяет хорошо зарабатывать на трендовых движениях и не терять много в периоды коррекций. Более того, наш подход позволяет зарабатывать даже на падающем рынке.

В понедельник вечером было принято решение о покупке в портфель акций Мечела. Мне, как исполняющему функции риск — менеджера у нас в команде, всегда тяжело дается одобрение подобных идей, но статистика — штука упрямая и говорит о том, что очень часто такие мощные импульсы не заканчиваются быстро. Достаточно вспомнить сделку по Газпрому, о которой я рассказывал ранее.

( Читать дальше )

       Стратегия формирования дивидендного портфеля, как заработать на дивидендных историях. В помощь начинающему инвестору.

    Фондовый рынок многократно обновляет свои вершины — исторические максимумы.
Сейчас, по завершении 2019 года финансовые компании опубликовывают всевозможную информацию о лидерах рынка, о дивидендных историях компаний, дивидендных«портфелях». На рынок приходят начинающие инвесторы. Они читают о доходностях трейдинга, доходностях дивидендных «портфелей» и начинают формировать свои «портфели» и «ранцы» без учета рыночной ситуации. Некоторым из них еще многому предстоит научиться и понять рынок во всем его многообразии. Хочется помочь им не сделать сразу опрометчивых шагов.

У меня сложилась стратегия формирования дивидендного «портфеля» и получения дохода на дивидендных историях фондового рынка. 

Стратегия позволяет достичь целей получения дивидендов и дохода на преддивидендном росте акций (если рост имеет место быть).

Суть идеи:

1. Для формирования дивидендного «портфеля» выделяю часть свободных средств. Т.е. средств которые мне не понадобятся 3-5-8-… лет.

2. Покупаю отобранные для дивидендного «портфеля» акции не позднее 2-1.5 мес до отсечки (если ранее их в «портфеле» не было).
Покупать по текущим ценам нельзя, определяю возможные зоны покупок от уровней, а также интересны покупки после коррекций. 

3. Удерживаю акции в «портфеле» несмотря на их рост или падение. Это очень тяжело, но приятно если доходность растет. 

3. При существенном росте цены акций продаю не более половины их накануне отсечки (лучше частями в последние дни). Т.е. не получаю часть дивидендов (экономлю на подоходном налоге с дивидендов), а получаю доход от роста акций.

4. После отсечки, в день дивидендного гэпа и позднее (с учетом рыночной ситуации, иногда через 2-4 месяца) подбираю акцульки обратно в «портфель» восполняя проданную часть или увеличивая их долю в «портфеле». 

Этим восполнением, в некоторых случаях, добиваюсь снижения средней стоимости покупки акций в «портфеле». Бывает, при формировании «портфеля» некачественные входы в сделку (по высокой как оказалось цене), или рынок, а иногда и отдельные истории в коррекции или падают.  Также произвожу увеличение количества бумаг при ребалансировке «портфеля».

5. Учитываю каждую сделку по акциям, все полученные доходы от продажи части акций из «портфеля» и дивиденды, реинвестирую в «портфель».

( Читать дальше )

Несколько раз пробывал в экселе создать свой портфель по этому методу. Не получилось. Кто нибудь составлял портфель по этому методу? Получилось? Стоит ли пытаться? Может кто поделиться «рыбой», чтобы можно было подставить свои акции. 

( Читать дальше )

Всем привет!

Выкладываю результаты по портфелю ETF Finex за период апрель — декабрь 2019.

Краткое описание:

1) в портфель входили почти все ETF (кроме, пожалуй, FXKZ и FXTB)
2) состав портфеля пересматривался ежемесячно в зависимости от «рыночной ситуации».

Общая доходность за указанный период составила чуть более 8%.

Не густо по сравнению с ростом ММВБ, но:

1) MICEX слишком зависит о внешних факторов, поэтому его % в портфеле был небольшой
2) SP500 долго лежал, поэтому некоторое время портфель даже обгонял его по росту
3) портфель был низковолатильным, поэтому просадка была небольшой.

Так что если бы портфель заработал с января 2019, и сиплый показал рост сопоставимый с ММВБ, то и доходность могла быть 10-12%. 

Итоговый график портфеля по сравнению с MICEX и SP500 ниже.



Как-то так ))

Независимо от поры года, всегда стоит один вопрос – что же будет дальше? Какие инструменты выбрать для своего портфеля? Стоит ли продавать то, что уже выросло, и если да, то куда переложить освободившийся капитал? Или же плюнуть на все и положить в банк до лучших времен? Вопросов много, а ответы на них сложны и неоднозначны. Если бы все было просто, то не было бы и возможности для заработка. 2020 год мы начали на очень позитивной ноте. Баланс ФРС растет, ЦБ Китая снижает ставки, а фондовые рынки бьют исторические максимумы. Но это же и означает, что рынки очень дорогие, и что потенциал для роста несоизмерим с риском, который придется на себя брать. Что делать в такой ситуации? Куда вкладывать свой капитал, если 2-3% в высококачественных бондах вас не устраивают? Ответ вы найдете в этом видео ролике.

   Здравствуйте. Мы продолжаем эксперимент инвестирования в реальном времени по методу asset allocation.
   Так как посты про своего Лежебоку я публикую 1 раз в год, скорее всего если вы о нем и слышали, то уже позабыли. Поэтому напомню, чем же мы тут занимаемся.
   Раз в году мы пополняем счет, распределяем деньги по трём активам(акции, облигации, золото). И раз в году же делаем ребалансировку, для сохранения заданных долей портфеля.

Тезисно это выглядит так: 
— cрок 5 лет
— ежегодное пополнение на 100 000 рублей 
— состав портфеля акции, облигации, золото
— инструменты — ETF FinEx
— пропорциии 50%,30%,20% соответственно
— ребалансировка один раз в год

Начало инвестирования февраль 2017.
С предыдущими отчётами можно ознакомится тут:
Лежебоке 1 год (денежный эксперимент)
Лежебоке 2 года

И так к началу этого года мы подошли с вот такими результатами

( Читать дальше )

Большая миска крабового салата — неплохая инвестиция. Открыта позиция в последние часы  прошлого года, а, судя по динамике, будет радовать дивидендами ещё сегодня и завтра. На этом драйве я и попробую — прямо 1 января — написать обзор на грядущий год.

 

Плясать будем от ёлки. Ёлка — это ФРС. ФРС — сила, с ней не поспоришь.

 

Весь прошлый год из всех щелей доносились вопли о грядущем армагеддоне. Год закончился на хаях по индексам в РФ и США. Магедонщики, как обычно, рапортуют о плюсах от шорта. Что тут важно сказать — в 2018-ом воплей  о магедоне и пузыре было не меньше. И в 2017-ом тоже — ведь Вася уже тогда весь год шортил и верил в крах Америки. Это бесконечная история, просто прошлое стирается из памяти. Мы помним только последний год — нам кричали про конец света, но он не состоялся — значит в новом году шансы его увидеть выросли — и всадники апокалипсиса будут снова трубить в свои трубы.

 

А что же ФРС? ФРС снизила ставку в прошлом году трижды и рапортовала о перестройке монетарной политики в середине цикла. И теперь, оценивая перспективы на следующий год — нужно прежде всего ответить на вопрос, верим мы ФРС или не верим? Именно от этого будет зависеть база сценария следующего года. Немного поразмыслив, я всё-таки решил поверить. Снижение ставки было значительным. Последняя американская экономическая статистика показывает улучшение по ряду показателей. “Not-QE” накачивает систему ликвидностью. На стороне назгулов мирового кризиса только статистика по циклам развития экономики, которая намекает, что рост несколько затянулся, но эта статистика не учитывает того факта, что затянулось и накачивание системы деньгами — какого прежняя статистика не видела. 

( Читать дальше )

Так как Америка вчера торговалась, итоги не подводил. Логично это сделать сегодня.
Год выдался очень не простым. В июне решил сменить ТС с среднесрочного удержания биотехов-пенистаков на торговлю индексами.
Больше года боролся с плавной просадкой по счету, все купленные биотехи минусили, медленно и нудно, а так как кушать хочется сейчас нужно было что то менять в торговле. Для неработающего сильно большая роскошь сидеть в падающих активах и ждать роста. Портфель в начале года плавно снижался, в то время как индексы очень сильно росли. Поэтому принял решение идти вместе с рынком. Интересно то, что в конце года половина биотехов-пенистаков что были в портфеле показали рост 200-400%, но уже без меня.
1 августа поймал коррекцию в TQQQ. Самое удивительно то, что в этот день я заработал +4% к счету, закрыл TQQQ и купил на всю котлету шортовой SQQQ. Заработал на нем 0,2%, вышел и снова зашел в TQQQ по самому хаю. Никогда до этого не покупал SQQQ, всегда ставил стоп в безубыток, а тут его не поставил.

( Читать дальше )