РОСНЕФТЬ

По мнению аналитиков Газпромбан Инвестициидоходность индекса МосБиржи до конца 2024 года может составить 25% (без учета дивидендной доходности в 10%).

Как полагают аналитики, в первом квартале сохранится приток средств в фонды денежного рынка, который заметно увеличился с августа 2023 года, а рынок акций будет находиться под давлением. Лучше рынка, по их прогнозам, покажут себя сектора, предоставляющие защиту от инфляции, — розница и недвижимость: здесь топ-пиками Газпромбанка на первый квартал являются «Магнит», X5 Retail Group и ГК «Самолет».

В нефтегазовом секторе выделяются акции «Роснефти», «Татнефти», «ЛУКОЙЛа» и «Транснефти».

Основная масса выплат дивидендов на акции в свободном обращении придется на третий квартал (879 млрд рублей), что вместе с ожидаемым снижением процентных ставок привлечет инвесторов на рынок акций, полагают аналитики.

В период с третьего квартала эксперты делают ставку на акции с высокой дивидендной доходностью: это «ЛУКОЙЛ» (дивдоходность — 16%),«Татнефть» (дивдоходность — 14%), «Транснефть» (дивдоходность «префов» — 13%), «Северсталь» (дивдоходность 13%) и ММК (дивдоходность 9%).

( Читать дальше )

Goldman Sachs понизил свои прогнозы цены на нефть марки Brent на 2024 год на 10 долларов, поскольку устойчивое производство в США сдерживает умеренный рост спроса.

Аналитики инвестбанка прогнозируют, что в следующем году средняя цена на Brent составит 81 доллар за баррель, и максимум на уровне 85 долларов за баррель может быть достигнут в июне, поскольку сейчас ожидается лишь «умеренный дефицит» рынка.

Goldman снизил 36-месячный прогноз по Brent до 72 долларов за баррель.

Банк видит потенциал роста цен в текущий момент, поскольку сейчас котировки смотрятся низко по сравнению с запасами и процентными ставками, позиционирование находится в подавленном состоянии, а смягчение финансовых условий должно поддержать рост спроса в 2024 году.

Goldman ожидает роста потребления нефти на уровне 1,5 млн баррелей в сутки в следующем году.

Тем не менее увеличение поставок из США на фоне увеличения темпов бурения и потенциального роста предложения должны ограничить потенциал нефтяного ралли.

( Читать дальше )

В 2022 году Еврокомиссары ударили из всех санкционных орудий по российскому экспорту нефтепродуктов, ограничив как импорт в страны ЕС, так и потолок цен на них в $60. Однако главная цель — сократить финансовые потоки в Россию, оказалась пока недосягаемой. В этой статье на примере Роснефти посмотрим на последствия для наших нефтяников. 

География продаж
Действительно, ряд направлений оказались закрытыми для экспорта. В основном это западное направление, хотя полностью лишить нас рынка у Европы не получилось. Вдобавок полным ходом идет переориентация на рынки Азии. Так, выпадающий европейский объем полностью перекрыли продажи в Индию и Китай (см. картинку).

Ценовая конъюнктура
Повсеместное нарушение ценового потолка позволило сохранить среднюю цену продаж выше «потолка». За январь-ноябрь 2022 года средняя цена на нефть марки Urals составила $78,32 за баррель. За аналогичный период 2023 года цена оказалась на уровне $62,89. Тут стоит внимательно следить за котировками нефти, которые имеют все шансы продолжить снижение.  

( Читать дальше )

Продажи газа на СПбМТСБ увеличились в 1,6 раза за 11 месяцев 2023 года, достигнув 8,4 млрд куб. м. Независимые производители газа обеспечили рост торгов, увеличив объемы продаж в 2 раза, в основном благодаря «Роснефти».

В то время как «Газпром» сокращает объемы на бирже, продажи независимых производителей увеличились до 7,9 млрд куб. м. за 11 месяцев.

Рост торгов объясняется увеличением добычи газа в этом году, особенно «Роснефтью». Оценивается, что биржевые продажи превысят 9 млрд куб. м в 2023 году.

Источник: https://www.vedomosti.ru/business/articles/2023/12/18/1011551-obemi-torgov-gazom-na-birzhe-spbmtsb-virosli

Россия уже в декабре начнёт углублять сокращение экспорта нефти, возможно, на 50 тысяч баррелей в сутки по отношению к среднему показателю за май-июнь, сообщил журналистам вице-премьер РФ Александр Новак.

«У нас официально 300 тысяч дополнительно, на первый квартал 500 тысяч сокращение экспорта. Но мы в декабре уже будем добавлять дополнительные объемы, это будет больше 300 тысяч. Это может быть как раз на 50 тысяч баррелей, может быть больше», — ответил Новак на вопрос, снизится ли экспорт по итогам декабря на 50 тысяч баррелей в сутки по сравнению с показателем за май-июнь.

1prime.ru/oil/20231217/842590333.html
tass.ru/ekonomika/19561451

Экспорт нефти из РФ за текущий год может составить менее 247 млн тонн, что ниже текущего макропрогноза, сообщил вице-премьер России Александр Новак.

"[Экспорт нефти из РФ за этот год] уточняется в связи с этими обязательствами (дополнительными объемами сокращения поставок нефти в декабре в рамках ОПЕК+ — прим. ТАСС)", — сказал он, добавив, что показатель может быть снижен.

tass.ru/ekonomika/19561465

Приветствую на канале, посвященном инвестициям! 29.11.23 вышел сокращенный отчёт по МСФО за третий квартал 2023 г. компании Роснефть (ROSN). Этот обзор посвящён разбору компании и этого отчёта.

Больше информации и свои сделки публикую в Телеграм.

О компании.

Роснефть — лидер российской нефтяной отрасли и одна из крупнейших публичных нефтяных компаний мира. Это стратегическое предприятие России.

( Читать дальше )

У меня есть открытый профиль в Тинькофф, где можно посмотреть состав портфеля и сделки, вот ссылка на него: www.tinkoff.ru/invest/social/profile/Vlad_pro_Dengi/ 

 В профиле виден состав портфеля, при этом помимо российских ценных бумаг в нем есть еще иностранные акции и ОФЗ + не видны небольшие позиции. Я для себя веду отдельную статистику по российским активам. 🇷🇺



Вот 11 позиций в российских ценных бумагах (по ссылкам самые свежие обзоры) и на диаграмме вы можете увидеть их доли в портфеле. 

 1️⃣ Сбер (средняя = 171,1, целевая = 339): t.me/Vlad_pro_dengi/631

2️⃣ Лукойл (средняя = 6 411,8, справедливая = 8 400): t.me/Vlad_pro_dengi/573 

3️⃣ Ростелеком АО (средняя = 77,3, справедливая = 115): t.me/Vlad_pro_dengi/589 

4️⃣ Транснефть (средняя = 140 750, справедливая = 187 000): t.me/Vlad_pro_dengi/611 

5️⃣ Роснефть (средняя = 517,5, справедливая = 680): t.me/Vlad_pro_dengi/613 

( Читать дальше )

15.12.2023

Пекин. Китай в январе-ноябре 2023 года нарастил добычу нефти на 1,8% по сравнению с аналогичным периодом 2022 года, природного газа — на 6%. Об этом свидетельствуют обнародованные в пятницу данные государственного статистического бюро КНР.

Так, согласно данным, Китай в январе-ноябре 2023 года добыл 191,25 млн тонн нефти, по сравнению с аналогичным периодом 2022 года рост составил 1,8%. Объем переработки нефти за первые 11 месяцев года достиг 676,22 млн тонн, рост показателя в годовом выражении составил 10,1%.

Отдельно в ноябре 2023 года объем добычи нефти в КНР составил 17,2 млн тонн (рост в годовом выражении на 2,6%), объем переработки в ноябре достиг отметки в 59,53 млн тонн (рост в годовом выражении на 0,2%). При этом в ноябре Китай снизил импорт нефти на 9,2% — до 42,45 млн тонн, в январе-ноябре данный показатель вырос на 12,1% в годовом выражении — до 515,65 млн тонн.

Добыча газа в Китае в январе-ноябре 2023 года составила 209,6 млрд кубометров, рост по сравнению с аналогичным периодом прошлого года — 6%. Отдельно в ноябре добыча газа в Китае составила 19,9 млрд кубометров, увеличившись в годовом выражении на 5,3%. Импорт газа в ноябре увеличился на 6,1% до 10,95 млн тонн, за первые 11 месяцев года показатель вырос на 8,5%, до 107,4 млн тонн.

( Читать дальше )

Зависимость экономики РФ от нефти и газа снизилась, доля сектора в ВВП РФ уменьшилась — Набиуллина