Сбербанк

🤔 Приготовились к дну? Правда ли оно?

 

Скажу сразу. Буду ругаться.

 

📝 Индекс закрылся выше 2600. Это хорошо, это позитивно, а значит закрытие лонговое, следовательно завтра приоритет работы именно в Лонг. Но насколько оно ценное?

 

В этом то и дело, что не очень. Нефть сегодня падала и в итоге поджалась под уровень поддержки, который скорее всего завтра будет пробивать вниз. Сегодня нефть падала, а рынок рос. Почему?

 

Валюта пошла выше. Юань в моменте подрастал на 6,5%, а значит теперь вырисовывается понятная картинка, почему именно сегодня был такой рост. Ну и полюс ко всему за последние шесть дней индекс упал на более чем 10%, а значит тех отскок почти обязан быть.

 

👉 Но вот незадача. Самые крупные акции росли на малых объемах, что говорит о минимальных покупателях, да и в целом спонсоры сегодняшнего роста в большинстве своем именно шортисты, которые закрывали свои прибыльные позиции.

 

У газпрома примерно в два раза ниже объем торгов, Лукойл также. Конечно еще не вечер, но все же. В итоге предлагаю взвесить все возможные факты на завтра.

( Читать дальше )

Сбербанк (MOEX: SBER) расширил возможности по размещению средств в индийских рупиях для клиентов—физических лиц. Ранее вклады в индийской валюте могли открывать только корпоративные клиенты.

Банки таким образом не только перекладывают валютные риски на клиента, но и зарабатывают на комиссиях и разнице курсов конвертации рупий в рубли и обратно, отмечают эксперты. Другие банки пока не выходят в этот сегмент, а у самого Сбербанка объем привлеченных таким образом средств вряд ли будет значительным.

Подробнее — в материале «Ъ».

Выбираем лучшие компании из крепких секторов экономики.

Картина рынка

Индекс МосБиржи находится в затяжной коррекции. Высокие процентные ставки оказывают давление. В решении о том, каким бумагам отдать сейчас предпочтение, многое зависит от ожиданий и состояния конкретных секторов.

Ключевые вводные

• К концу 2024 г. ждем ослабления нацвалюты к 95 руб. за доллар. В такой ситуации потенциально интересны сильные экспортеры.

• Во всех сценариях ЦБ высокая ключевая ставка с нами надолго — отдаем предпочтение компаниям с низким или отсутствующим долгом.

• Выбираем наиболее перспективные сектора экономики.

Нефть и газ

Данный сектор является главным бенефициаром возможного ослабления рубля. Однако здесь сохраняются риски усиления санкционного давления. Цены на нефть находятся на комфортном для бюджета и компаний уровне. Возможные «черные лебеди» — слабое восстановление китайской экономики и рецессия в США.

С такими рисками лучше всего способны справиться крупные нефтяники с сильным балансом

( Читать дальше )

В момент падения рынка инвесторы могут придерживаться разных подходов. Кто-то хеджирует позиции, кто-то сокращает, и, конечно, всех интересует, где будет дно. Поймать его очень сложно, но если затянуть с восстановлением позиций, то можно пропустить существенный этап восстановительного роста. Как гласит статистика, треть от всего среднегодового роста приходится лишь на 10 торговых дней.

Рынок акций исторически растущий

Рынок акций исторически растущий. Для того, чтобы в этом убедиться, достаточно посмотреть на долгосрочные графики. Можно оценить статистику и в разрезе одного дня. Для этого посмотрим на Индекс МосБиржи (IMOEX), который не учитывает дивиденды, а также Индекс МосБиржи с дивидендами (MCFTR).

В истории индексы в конкретно выбранный день чаще растут. При этом их средняя доходность также положительна, что говорит о том, что номинально за это время на рынке вы бы скорее преуспели, нежели потеряли деньги.

( Читать дальше )

С начала года Сберу удалось предотвратить хищения со счетов своих клиентов на общую сумму порядка 200 млрд рублей. Эффективность системы антифрода в банке составляет 99,8%. По-прежнему главной угрозой остаются мошеннические кол-центры, действующие с территории Украины и работающие под покровительством украинских властей, — для них этот преступный бизнес является важной статьёй дохода. Об этом рассказал заместитель Председателя Правления Сбербанка Станислав Кузнецов в ходе IX Восточного экономического форума.

Как отметил Станислав Кузнецов, сотрудники Департамента кибербезопасности Сбербанка системно выявляют номера, с которых злоумышленники звонят россиянам, и другие мошеннические реквизиты. Эти данные попадают в специальную базу, информация из которой применяется для защиты клиентов банка от обзвонов и переводов на счета мошенников.

Сведения о мошеннических реквизитах, включая номера телефонов, использует система антифрода Сбера, эффективность которой в этом году достигла 99,8%, а также бесплатный сервис по определению мошеннических звонков в мобильном приложении СерБанк Онлайн. Так банку удаётся предотвращать хищения.

( Читать дальше )

1. При всей дискуссионности и важности известного заявления Роснефти (РН), что налоговая нагрузка непомерно растет и разрушает экономическую модель функционирования отрасли, гораздо актуальнее другая тема, поднятая в этом документе — насколько обоснована и соответствует интересам государства система налогообложения для кредитных учреждений.

Доходы российских банков растут темпами, кратно опережающими динамику доходов государства в целом и наиболее прибыльных отраслей реального сектора без качественного изменения банковских услуг.

В 2021 чистая прибыль составила 2,37 трлн руб, в 2023 (после резкого падения в 2022 по известному форс-мажору) 3,3 трлн руб (+150%), в 2024 ожидается не меньше.

2. Увеличить налоговую нагрузку или ввести прогрессивный налог для российских банков — чрезвычайно эффективный путь убрать спекулятивный денежный навес, образовавшийся в результате их деятельности и ограничить инфляцию. 27% налога не соответствуют резкому росту банковских доходов (+30-50% в год).

( Читать дальше )

Дефицит юаневой ликвидности на рынке РФ обострился, но ЦБР помогает «тушить пожар», предоставляя банкам китайскую валюту в рамках свопов, сказал журналистам в кулуарах Восточного экономического форума старший вице-президент, руководитель блока «Финансы» Сбербанка Тарас Скворцов.

В начале сентября банки привлекли у ЦБР рекордный объем юаней в рамках однодневного валютного свопа на сумму более 35 миллиардов юаней, и значительный дефицит юаней сохраняется.

«Что касается ситуации на рынке в целом, то мы ее можем оценивать по динамике ставок на рынке. И мы видим, что ставки, они особенно к концу месяца скачут до очень больших значений. Они превышают даже ставки в рублях, причем, в несколько раз, в два раза, например, и это очевидно говорит о том, что проблема остается острой», — сказал Скворцов.

«Спасибо регулятору, потому что он периодически выходит на рынок, и за счет увеличения лимита свопов помогает вот этот пожар тушить. Но на систематической основе пока дефицит остается, и уровень ставок за год, например, он вырос довольно сильно… может быть даже быстрее, чем по рублям. Поэтому ожидать, что в ближайшее время ситуация станет намного лучше, я бы не стал», — добавил он.

( Читать дальше )

Эксперты БКС Экспресс выделили главные тренды и отобрали 5 акций российских компаний, которые могут быть интересны на среднесрочном горизонте.

Крепкая акция

Акции Сбербанка остаются одними из наиболее понятных и привлекательных бумаг на рынке. У банка исторически низкая стоимость фондирования, из-за этого в период роста ставок он может чувствовать себя лучше банковского сектора в целом. По итогам I полугодия Сбер нарастил чистую прибыль на 11%, до 816 млрд руб. Ранее глава Сбера Герман Греф отмечал, что ожидает роста прибыли по итогам 2024 г. — банк может выплатить крупные дивиденды по итогам года. Падение акций последней недели подняло форвардную дивдоходность бумаг Сбербанка к 15% дивдоходности на горизонте 12 месяцев.

Сбербанк-ао. Взгляд БКС: «Позитивный». Цель на год — 390 руб./ +58%

Высокий коэффициент

Ключевой фактор инвестиционной привлекательности акций Газпром нефти — коэффициент дивидендных выплат выше, чем в среднем по отрасли. За 2023 г. компания направила на дивиденды 75% от чистой прибыли по МСФО против около 50% у большинства конкурентов. Совокупная дивдоходность за 2023 г. составила 10,6%.

( Читать дальше )

В августе 2024 года Сбербанк решил удивить своих клиентов, предложив улучшенные условия по популярному вкладу «Лучший %». Ставки на срок от трёх до семи месяцев были значительно повышены, что привлекло внимание как опытных инвесторов, так и обычных вкладчиков. Однако максимальная ставка по депозиту, к сожалению, осталась на прежнем уровне.

Новые условия по вкладу «Лучший %»

🚀 Сбербанк поднял ставки по вкладу «Лучший %» для краткосрочных вкладов. Теперь на депозиты, открытые на три, четыре, пять, шесть или семь месяцев, начисляется 17,5% годовых.

Для сравнения, раньше эти же вклады приносили вкладчикам всего 14,5% годовых. Повышение на 3 процентных пункта — это значительное изменение, особенно для тех, кто ищет выгодные краткосрочные финансовые инструменты.

Однако максимальная ставка по вкладу «Лучший %» осталась на уровне 18% годовых, и чтобы её получить, необходимо открыть вклад на восемь или девять месяцев. Эта стабильность может разочаровать тех, кто ожидал ещё большего роста доходности по длинным срокам.

( Читать дальше )