Постов с тегом "Теория": 153

Теория


Если система ущербна она проиграет всегда

    • 21 сентября 2015, 13:16
    • |
    • cerenc
  • Еще

Экономическая теория убедительно, показывает, что не может отдельное количество даже очень умных людей ( читай закрытая система ), переиграть открытую.

 То есть, какой бы высокой квалификации не были штатные сотрудники ЦБ и Биржи, если  их действия противоречат законам  рынка, дело их « проигрыша», лишь суть времени…  

 Именно поэтому, все то, что управляется, регулируется, решается вопреки – обречено, какими бы словами, намерениями и желаниями это не прикрывалось.

В таких посылках, если сбои биржи есть злой умысел путь даже и не умышленный, её убытки неминуемы ...


О применимости регрессионных моделей рубль нефть

    • 17 сентября 2015, 14:02
    • |
    • cerenc
  • Еще

Вообще, применимость регрессионных моделей  в экономике настолько очевидна насколько и сомнительна. И дело тут не только в корректности счета, но « блочности » обработки данных.

 Поясню свой текст просто, для формирования массива, классика математики требует проверки данных по ряду параметров, в простейшем случае, например, на нормальность выбросов и дело тут не в математике.

 Ну как к примеру можно анализировать периоды времени с совершенно разными ситуациями в экономике?!

 Но так же делают?!, скажите Вы.  Да делают, выявив предварительно на многомерной модели веса коэффициентов при неизвестных и затем отбросив малозначимые,  уже пытаются искать парные соотношения в известных диапазонах влияния.

 Но даже в этом случае, оценка точности модели, совсем не ограничивается знанием значения R2.

 К чему все это я практически.

Дело в том, что здесь весьма профессиональный человек многократно ссылается на расчетную зависимость по рублю и Брент в виде



( Читать дальше )

Структурный кризис экономики продолжается

Проблемы в экономике после 2008-2009 не разрешились, экономика структурно не перестроилась.  Безусловно, в мире есть другие активы по которым отличный рост цен, но все же такая корзина товаров отражает состояние мировой экономики. Пробили почти по всем ценам дно к уровням 2003 года, алюминий на уровне 1999. Газ проседал и по-больше пару лет назад. Два коротких цикла были после 2009: хорошо видно по газу, пшенице, МТС. «Двойной отскок» был в 2010-2014 годах, как вот такое следствие обвала мировой экономики высоких цен на нефть.  

Структурный кризис экономики продолжается 

( Читать дальше )

Почему государству выгодно долларезовать экономику РФ

    • 23 июня 2015, 13:01
    • |
    • cerenc
  • Еще

«… когда люди увеличивают период владения денежными средствами, расходы и цены, по определению падают» ( А.Гринспен. Карта и территория. 274 с. )

 Как было неоднакратно показано, перевод рублей в доллары – есть одна из основных ( главная ) денежных функций – накопление.

 Именно поэтому долларезация, как инструмент снижения цен и расходов стагнирующей экономики РФ – выгодна государству.

 Если эти рассуждения верны, то: 

  1. гнать курс доллара к 100 рублям – экономически не выгодно даже в ущерб бюджету...
  2. все разговоры о том, что доллары след. убрать из обращения – « развлекуха » не занятых людей...
  3.  вывод оставляю при себя, как слишком контра. теле и СМИ майнстримам.

Полезный пост об экономическом росте на примере Экваториальной Гвинеи, Интересно

Можно сказать, что Экваториальной Гвинее судьбой было предначертано прозябать в безвестности. По населению это самая маленькая страна в континентальной Африке, в ней живет чуть более 700 тысяч человек. Она также очень невелика по территории – шестая с конца. Ну и кто заметит такую страну? Чтобы еще подсыпать соли на рану, можно вспомнить, что существует не менее пяти других стран с очень похожими названиями – не только расположенные по соседству Гвинея и Гвинея-Бисау, но и также Папуа – Новая Гвинея в Тихом океане, Гайана и Французская Гвиана в Южной Америке.

Однако если Экваториальная Гвинея и остается одной из самых малоизученных стран в мире, это происходит вовсе не из-за отсутствия попыток узнать о ней больше. Экваториальная Гвинея – самая богатая страна в Африке, ее ВВП на душу населения в 2010 году составлял 20 703 доллара. За пару последних десятилетий она была одной из самых быстрорастущих стран в мире. За период с 1995-го по 2010 год ее ВВП на душу населения рос со скоростью 18,6 процента в год, что более чем в два раза превышает показатель Китая, международной суперзвезды в этом плане, темп роста которого составлял «всего» 9,1 процента в год.

( Читать дальше )

Вопрос от новичка.

Всем привет! Скажу сразу- пост от новичка. Судите строго) пролистал уже много записей в ленте, и вот что я отметил: есть два типа сообщений: либо трейдер повествует о грядущих событиях в политике, финансах и тд, либо же рассматривает график, дает прогноз, предполагает как диния будет расти/опускаться. Для меня не понятно, как можно прогнозировать движения графика, имея на вооружении лишь математические инструменты? Ведь линия отражает события реальные, и теория вероятности не может нам дать хорошего прогноза на мой взгляд. То же касается и новостей — можем лишь ориентировочно прогнозировать движения по рынку. Так вот о чем я- есть ли на вашей памяти работы/практики, в которых финансовр значимые события описывались математически, скажем событию присваивался вес, область распространения, и с учетом этого уже выстраивался прогноз? Всем спасибо! тяжелой но продуктивной Вам торговли!

6 уровней мастерства трейдера

6 уровней мастерства трейдера

 

Профессиональный путь трейдера, как и любого другого специалиста, можно разделить на уровни мастерства. Вот как мы себе представляем этапы этого увлекательного, познавательного и поучительного пути

6 уровней мастерства трейдера

  1. Исследующий трейдер. Слышал о трейдинге, но не торговал. 
  2. Начинающий трейдер. Знает, что существует «Московская биржа», на которой можно торговать акциями, облигациями, фьючерсами и опционами. Знает, что для торговли на бирже нужен брокер, телефон или торговый терминал. Считает, что знает хорошо теорию, прочитал много книг, но торгует хаотично и в основном в убыток. 
  3. Продвинутый трейдер. Самостоятельно исследует рынок, торгует чужие торговые стратегии. Но по-прежнему, в целом, торгует в убыток. Всех рисков торговли ещё не знает. 


( Читать дальше )

Тестирование гипотезы когерентных рынков

Уважаемые обитатели смартлаба, 

Когда-то давно прочитал в базе знаний теорию когерентных рынков. Интересная теория, но вот с ее применением к рынку как-то не так радужно. Сейчас почти дописываю работу по применению ее к рынку, конкретнее к существующим торговым стратегиям. Для тестирования необходимы стратегии технического анализа. Если кому не лень помочь, может ли сбросить простые стратегии (не нужно своих ноу-хау) достаточно обще известных. Главное чтобы они были не однотипные: одну трендследящую, разворотную или еще какого «класса». Как закончу, обещаю выложить все свои расчеты на суд публики.

Разминаем интеллект: "Всё есть в цене".

Итак, все знают утверждение «Всё есть в цене».
Это выражение очень часто любит употреблять господин Бегларян, Василий Олейников и другие эксперты фондового рынка РФ.

Вопрос:
Если ожидание негативного события никогда не составляет 100% (100% — факт наступления данного события и получить такую оценку риска можно только заглянув в будущее), а, предположим 70-80%, то как можно утверждать, что рынок уже справедливо оценил будущую стоимость ценной бумаги (с учётом текущих рисков) и дальнейшая коррекция цены исключена? Если на момент до реализации риска мы можем оценивать бумагу только исходя из ожиданий до 100%?

Как такое может быть, если это противоречит сути работы с рисками?

Есть только один вариант:
Все 100% владельцев ценных бумаг заранее для себя оценят вероятность реализации риска ровно в 100% (что исключено, т.к. это противоречит рыночной работе с рисками и исключает вероятность заработке на работе с рисками) и будут избавляться от бумаг заранее абсолютно все и абсолютно в полном объёме. Но это исключено. Если бы так было — эмитент бы действительно после реализации события не менял бы цену.

( Читать дальше )

Теория иллюзий....

Самое ужасное, что может быть в вас, это вера, что именно вы самый умный.
Рассмотрим простые теории, которые работают время от времени, и заставляют многих верить в идеальность выбора.
1) Интуиция. Рассматривая месяцами, годами, графики, действительно может появляться интуиция, и периодически вы можете правильно входить в рынок, и правильно выходить. НО, это время от времени… ошибка может дорогого стоить, а она будет.
2) Скользящие средние. Две скользящие на  трендовом рынке… или когда есть тренды, могут давать неплохой результат. Главное выставить правильные параметры. Лучше использовать роботов, тк вы всё равно нарушите дисциплину торгую только по ним. Средний результат в год около 20%. В случае хороших трендов результат может быть выше. 
3) Уровни. Многие верят, что только их уровни работают, и они гении, только потому то увидели эти уровни. НА самом деле объяснение здесь несколько проще. Если актив двигается на 2% в день в ту или иную сторону( теоретически), ваши уровни расположены примерно на расстоянии равно 1,5%, где-то 1%, где-то 2,5%, то естественно актив будет касаться ваших линий в тех или иных движениях. Единственный хороший вариант здесь, это использовать стопы, со временем, можно определиться с ними, и опытом. Никакой магии здесь нет, и фразы наподобие, как я прочитал в своём посте про историю, которую начал писать " МОй ТЕХ АНАЛИЗ..." и продолжение, весьма удивила меня, тому что человек действительно считает, что чуть ли не волшебник графиков.
К сожалению, нужно бежать на работу, но можно продолжить рассмотрение основных иллюзий… а также всяких сеток, вершин и так далее, более подробно, о чём говорил нам маг графиков )) 

....все тэги
UPDONW
Новый дизайн