Чёрный лебедь

«Армия РФ снова сражается на Кавказе, подтвердил источник: уже есть первые погибшие....»

http://newsru.com/russia/08oct2012/army_2.html 

если это первая новость из предстоящего серьезного цикла по данной тематике, то аппарат запугивания считаю торжественно запущенным

Написал шаблончик одной паттерновой системы, который собираюсь мучить и так и эдак, т.к. стратегий 10 базируются на этом подходе.

Проверил и врубил тест, для старта дал на каждый вход по 10% от депозита (т.е. если все деньги заняты, а сигналы есть, они просто игнорируются):

Неплохо для сырой заготовочки, думаю я и решаю уменьшить кол-во денег на вход, чтобы увеличить количество сделок.



( Читать дальше )

( Читать дальше )

 «ЧерныйЛебедь» -непредсказуемое, неожиданное событие ведущее к очень сильным изменениям, направления не имеет. Бум доткомов в США в 90, интернет,… т.е. неожиданный сильный выстрел вверх — тоже Чёрный лебедь.как и Башни близнецы.
Сейчас, когда Жопа Мира кажется всё ближе и ближе, возможно приходит пора быть Чернолебяжником-быком.
Как Талеб описывает стратегию игры профи Чернолебяжника: стоит в одну сторорну против тренда, теряет-теряет-теряет, но по чуть-чуть год-два-три… -бац -«ЧЛ»-заработал хулиард.

Япония движется по пути к ещё более сильной дефляции благодаря сильной йене. Убыточность крупных экспортеров Японии и дефицит торгового баланса показывают, что в конца этого пути не видно. Переход от сильной к слабой иене, будет резким, включая внезапную и сильную девальвацию от 30 до 40 процентов. Это будет большим шоком для соседей Японии и конкурентов, как Германия. Девальвация иены в 1996 г. стала основным фактором в запуске азиатского финансового кризиса. 

Номинальный ВВП  Японии сократился на 8 процентов в течение последних четырех лет, что было связано с дефляцией. Без увеличения государственных расходов, сокращение будо бы ещё большим. Япония не видела такой устойчивой дефляции с 1930 года.

Сильная иена  дефляция и рост государственного долга это  некаяя форма краткосрочного равновесия, которое длится до тех пор, пока рынок считает, что это носит устойчивый характер. Йена  неустанно  растет против  доллара с 1971 года.
Когда заработная плата и цены на активы растут, сильная валюта может быть оправдана. Но когда заработная плата и цены на активы падают, сильная валюта самоубийство. Япония достигла своего пика номинального ВВП   и номинальной заработной платы  в 1997 году. С тех пор цены на недвижимость снижаются каждый год. Nikkei рос только в четырех из последних пятнадцати лет и до сих пор находится на 30-ти летних миннимуммах.

( Читать дальше )

Есть такой умный дядька, зовут его Нассим Талеб.
Математик, философ, трейдер. Написал классную книжку Черный лебедь.
Предсказал экономический кризис ещё очень давно, тогда был обсмеян, когда все же народ понял, что он был прав, его возвели в роль чуть ли не главного философа экономического кризиса, и личность стала очень популярная. В общем если где встретите его работы, статьи или книги, мой вам совет — читайте, и читайте внимательно, таких толковых людей сейчас не много.
Для затравки, выкладываю краткий список советов по жизни от Нассима Талеба. 

1. Скептицизм требует много сил и стоит дорого. Скептически относиться можно к вещам, которые имеют глобальные последствия. В жизни мелких вопросов и решений лучше быть несовершенным, вести себя по-дурацки и по-человечески.

( Читать дальше )

Не люблю читать книги с экрана, поэтому распечатываю их. Долго гуглил в надежде найти адекватный вариант данных книг в «вордовском» формате. Так и не нашел. Пришлось самому редактировать (содержание, абзацы, картинки...) На орфографию не проверял — сам не читал еще.
Надеюсь будет полезно.
П.С. предлагаю делиться качественными вариантами doc-книг на тему трейдинга.
Черный лебедь
Один хороший трейд

Я недавно писал, что для инвестора коэффициент Шарпа может служить популярным и полезным индикатором, определяющим качество risk-adjusted доходности. Я считаю нужным несколько откорректировать свое утверждение: природа используемой стратегии играет большую роль.


Например, могут существовать стратегии типа «Черный Лебедь». У таких стратегий исторический коэффициент Шарпа может иметь даже отрицательное значение (т.е. они могут терять деньги на значительных интервалах времени, годами.). Но, стратегии такого типа, если сконструированы правильным образом, в моменты событий экстремального характера могут иметь доходности, которые значительно превосходят значения доходностей стратегий, сконструированных для работы на «среднем» рынке.


PS Просто хотелось быть справедливым. «Высокий коэффициент Шарпа», не обязательно означает  «постоянно высокий коэффицент Шарпа». И подчеркнуть справедливость народного выражения, что на каждую хитру ж. может найтись х. винтом.  

Удачных трейдов!

Интервью журналу «Тайм». Нассим говорит о капитализме, банкирах, фондовых рынках, прогрессе науки, антифражильности и узкой специализации.