манипулирование рынком

Московская биржа рассматривает возможность снять запрет на кросс-сделки между паевыми фондами (ПИФами) одной управляющей компании. Сейчас такие сделки блокируются как потенциальное манипулирование, так как продавец и покупатель имеют одинаковые данные. Однако участники рынка считают этот запрет устаревшим и мешающим эффективному управлению активами, особенно в условиях оттока и притока средств в разные ПИФы одной УК.

Некоторые управляющие компании уже получили разъяснение ЦБ, что запрета в профильном законе (156-ФЗ) нет, и инициировали снятие ограничений на бирже. Однако здесь возникает противоречие с законом 224-ФЗ, регулирующим борьбу с манипулированием рынком. Чтобы обойти его, обсуждаются два варианта: либо сохранить сделки в биржевом стакане при условии строгого контроля внутри УК, либо перевести их в режим переговорных сделок (РПС), но тогда они не повлияют на рыночные индикаторы.

Большинство УК поддерживают отмену запрета, считая его барьером для эффективной работы. По их мнению, отказ от блокировки сделок между фондами одной УК пойдет на пользу пайщикам — сделки будут исполняться по лучшим условиям. Однако отдельные участники указывают на возможный конфликт интересов и необходимость строгого комплаенса.

( Читать дальше )

Минюст РФ считает, что предложенное депутатами повышение порогов ущерба по статьям о манипулировании рынком и инсайде приведет к декриминализации значительной части таких правонарушений и затруднит их выявление. Об этом рассказал «Интерфаксу» источник, знакомый с позицией министерства.

Собеседник агентства отметил, что Минюст также указывает на отсутствие внесенного в парламент отраслевого закона, без которого применение этих норм будет затруднено, и считает, что законопроект требует доработки.

Позиция Минюста

◾ Как следует из проекта официального отзыва, направленного, в частности, в Госдуму, министерство возражает против расширения состава преступления по статье 185.3 УК РФ (манипулирование рынком). Минюст не согласен с включением в состав манипулирования рынком не только «заведомо ложных сведений», но и любых сведений, «вводящих в заблуждение». Он указывает, что это может привести к неоднозначному толкованию, а значит, к избыточной широте квалификации и неопределенности.

◾ Минюст подчеркивает, что статьи 185.3 и 185.6 УК (неправомерное использование инсайдерской информации) имеют бланкетную конструкцию, и для их применения требуется опора на нормы отраслевого законодательства. Однако соответствующий проект федерального закона, на который опирается уголовная реформа, в Госдуму не внесен.

( Читать дальше )

Группа демократов в Сенате в пятницу обратилась в Комиссию по ценным бумагам и биржам с просьбой провести расследование в отношении президента Дональда Трампа и других лиц на предмет «потенциальных нарушений закона о ценных бумагах», связанных с объявлением президента на этой неделе о приостановке так называемых взаимных пошлин на импорт из многих стран.

«В частности, мы просим SEC определить, участвовали ли президент Трамп, кто-либо из членов его кабинета или другие доноры, инсайдеры и должностные лица администрации в инсайдерской торговле, манипулировании рынком или других нарушениях законов о ценных бумагах 9 апреля 2025 года, когда президент Трамп объявил, что сейчас «ПРЕКРАСНОЕ ВРЕМЯ ДЛЯ ПОКУПКИ» на фондовом рынке», — говорится в письме демократов .

www.cnbc.com/2025/04/11/trump-tariffs-democrats-sec-stock-market-manipulation.html

Вчера я спросил у своих читателей (t.me/martynovtim/6255), не кажется ли им, что я пытаюсь разгонять какие-то акции: 
 

Почему я спрашиваю об этом?

Потому что я ни в коем случае не хотел бы быть замешанным в чем-то подобным.
Даже сама мысль о том, чтобы намеренно разогнать акции сообщив об этом всему миру мне противна.

Почему?
Потому что вот больше 20 лет назад как у меня появилась мечта зарабатывать деньги на бирже СВОИМ УМОМ и я продолжаю придерживаться этой парадигмы по сей день.

Если вы располагаете мощным медиа-ресурсом, купили акции и начинаете их намеренно пиарить, то это по сути является фронтраннингом и манипулированием рынком.
Особенно если вы закрываете сделку не слишком долго удерживая после того, как ее открыли.

Лет 20 назад рекомендации брокеров реально двигали акции в России.
Когда там какая-нибудь Тройка Диалог что-нибудь апгрейдила, это сразу приводила к росту бумаг на открытии рынка.
Сейчас на брокеров всем плевать, умами владеют инфлюенсеры в телеграм каналах.
Причем чаще всего такие, которые сами не особо шарят😁

Причем любая телега с тыщей активных подписчиков в состоянии поднять волну в неликвидных акциях.

В общем, у меня тут два совета:

( Читать дальше )

Опа, ЦБ тут подчпокнуло чувачка, который через телегу манипулировал рынком и делал pump and dump.

Причем канал-то мелкий такой, Fibo Trade, 13 тыс подписчиков...

Странно странно, ведь мы про Фибо трейд знать не знаем, но за последние годы все видели намного более вопиющие случаи манипулирования рынком со стороны телеграм каналов, которые вообще без всякого внимания остались...

Но в целом сигнал правильный.

Если вы чето втарили, написали об этом десяткам тысяч людей, и покрылись об лохов, ЦБ вас высечет (если повезёт), имейте ввиду.

 

С момента, как российский фондовый рынок стал полностью изолирован от участия иностранных игроков, для некоторых категорий инвесторов открылось окно возможностей.

ЦБ выявил факт манипулирования рынком в одном из телеграм-каналов с 13 000 подписчиков, где в период с 2023 по 2024 годы администратор публиковал информацию об инвестиционных сделках, используя собственный торговый счет. Работала классическая схема pump and dump: сперва шли агрессивные заявки на покупку в низколиквидных активах, а после происходила продажа по завышенной цене.

После поверки ЦБ выяснилось, что администратор канала публиковал фейковую информацию о своих сделках. Например, сообщал подписчикам о покупке какого-либо актива, в то время как сам этот актив продавал на реальном счете. Либо писал о сделках с бумагами, которые на самом деле не совершал.

Выбирались для этого те акции, в которых практически отсутствует ликвидность, что позволяло серьезно влиять на цены этих активов, в результате чего администратор группы зарабатывал на этих сигналах, закрываясь о сделки собственных подписчиков.

( Читать дальше )

Банк России установил факты манипулирования рынком в 2023–2024 годах на организованных торгах при совершении сделок с рядом ценных бумаг Смирновым Борисом Валерьевичем по собственному торговому счету.

Смирнов Б.В. использовал стратегию pump and dump: сначала совершал сделки по покупке низколиквидного актива, цена на который искусственно завышалась за счет выставления им агрессивных заявок на покупку (со значительным сдвигом в цене, что приводило к существенным отклонениям цены актива), а затем продавал пакет актива по такой завышенной цене. Подобную схему действий за торговую сессию он совершал неоднократно, что приносило положительный финансовый результат.

Данная торговая активность носила регулярный характер на рынках ряда ценных бумаг и приводила к всплескам их волатильности, увеличивая финансовые риски для иных участников на организованных торгах.

( Читать дальше )

www.cbr.ru/press/pr/?file=638695422795379339PNP.htm

Банк России установил факты манипулирования рынком в 2023–2024 годах на организованных торгах при совершении сделок с рядом ценных бумаг Смирновым Борисом Валерьевичем по собственному торговому счету.

Смирнов Б.В. использовал стратегию pump and dump: сначала совершал сделки по покупке низколиквидного актива, цена на который искусственно завышалась за счет выставления им агрессивных заявок на покупку (со значительным сдвигом в цене, что приводило к существенным отклонениям цены актива), а затем продавал пакет актива по такой завышенной цене. Подобную схему действий за торговую сессию он совершал неоднократно, что приносило положительный финансовый результат.

Данная торговая активность носила регулярный характер на рынках ряда ценных бумаг и приводила к всплескам их волатильности, увеличивая финансовые риски для иных участников на организованных торгах.

( Читать дальше )

Правительство может внести поправки для предотвращения манипуляции рынком.  Путин поручил рассмотреть изменения для предотвращения манипулирования рынком

Физиков надо выгонять с депозитов.Девальвация  крайняя мера.

Вроде как сейчас Путину не должно быть особого дела до рынков, так проблем хватает.

Но в администрации Президента есть очень умный и опытный Кириенко(почему ксати так много вокруг с укрофамилиями)

Он курирует экономический блок.Старший сын его — Владимир (род. 1983), генеральный директор технологической корпорации VK (бывшая Mail.Ru Group).Только не подумайте, что сын имеет отношение к блокировке вражеского ютуба.Он сам всего добился.

По телеку его особо показывать нельзя, он ассоциируется *с чётко и твердо.*

Но папочки он может класть на стол периодически

К Кириенко часто приходят банкиры и другие экономические субъекты.

Он в курсе их проблем.

Косвенно Путин зазывает людей в рынок, мол я всё конролирую.

А так так  у нас государство построено на подобии секты, то сигнал чуть ли не указание.

( Читать дальше )

Говорят, за это будут «наказывать, жестоко наказывать». Вопрос только — кого?
Вот объединились частники против особо борзого трейдера в акциях третьего эшелона и наказали его на пару лямов, так их наказали, жестоко наказали, а вот вышел председатель совета директоров «голубой(даже не знаю, можно ли писать это слово?) фишки» и наговорил такого..., что всем его друзьям, кто знал, что он скажет, хватило не только на Сочи, но и на Куршавель с Монакой.
Самое же интересное, что этому, скорее всего члену российского Форбс, ничего. Вот совсем ничего, как с гуся вода. Вроде как никто ничего не заметил...
А надо, чтобы замечали, поэтому компаниям прежде всего надо соблюдать регламенты. Их собственные регламенты — что можно, а что нельзя говорить топменеджерам.
Не секрет, что частный инвестор смотрит на дивидендную политику компаний, а у многих она так нечётко и криво прописана, что любой намёк на изменение ожиданий рынка существенно влияет на цену акций. Очень этим любит заниматься г-н Костин. Сказанул пару фраз и акции куда-то полетели. Стопе, а с какой стати кто-то, пусть даже первое лицо, вдруг начинает высказываться о дивидендной политики?

( Читать дальше )