Постов с тегом "отчётность": 2283

отчётность


В этом разделе здесь вы найдете отчеты российских компаний и комментарии аналитиков к ним.

Облигации РЖД 001Р-42R. Купон до 17,6% годовых

Облигации РЖД 001Р-42R. Купон до 17,6% годовых
🚅 ОАО «РЖД»

Это естественная монополия, которая является одной из крупнейших железнодорожных компаний в мире. Она владеет и управляет железнодорожной инфраструктурой, парком подвижного состава и локомотивов на территории Российской Федерации. Единственным владельцем акций компании является Российская Федерация.

🚀Книга откроется 18 апреля, размещение 24 апреля

  • РЖД-001Р-42R
  • Купон:до 17,60% (ежемесячный)
  • Рейтинг: ААА (АКРА)
  • Срок обращения: 15 лет
  • Объем: 30 млрд
  • Амортизация: отсутствует
  • Оферта: Put через 4 года
  • Квал: не требуется

📍Организаторы выпуска: Газпромбанк, Альфа-банк, ВТБ Капитал трейдинг, МКБ и Sber CIВ

📊Финансовые показатели


( Читать дальше )

Позитивный обзор. Россети Ленэнерго

⚡️ Россети Ленэнерго подвели итоги 2024 года с умеренным увеличением ключевых финансовых показателей. Компания продемонстрировала рост выручки на 12,8%, достигнув 122,7 млрд рублей. Показатель EBITDA вырос на 8,8% до 66,7 млрд рублей, что подчеркивает стабильность операционной эффективности компании.

📈 Чистая прибыль по МСФО увеличилась на 6,3% и составила 21,15 млрд рублей. Однако, несмотря на общий рост, операционная прибыль осталась на уровне прошлого года. Основной причиной стала высокая динамика операционных расходов, которые увеличились на 15,2% до 84 млрд рублей.

⚠️ Интересно отметить, что по российским стандартам (РСБУ) прибыль выросла значительно выше — на 16,9%, достигнув 24,2 млрд рублей. Этот показатель важен для акционеров, так как от него зависят дивиденды по привилегированным акциям. Потенциальная доходность таких бумаг составляет около 12,7%, что делает их привлекательными для инвесторов.

🛡 Компания продолжает успешно развивать свою инфраструктуру, включая обслуживание обширной территории с более чем 6 миллионами жителей. Низкая долговая нагрузка и стабильная рентабельность усиливают устойчивость компании. Однако влияние амортизационных и других затрат на результаты II полугодия свидетельствует о необходимости управления издержками.



( Читать дальше )

Позитивный обзор. Инарктика

🕯 Инарктика завершила 2024 год с противоречивыми результатами, демонстрируя как достижения, так и трудности.

📈 Выручка достигла исторического максимума в 31,5 млрд рублей, увеличившись на 11% год к году. Этот успех стал возможен благодаря росту цен на продукцию и эффективной работе компании в сложных условиях. Однако скорректированная EBITDA снизилась на 3% до 12,5 млрд рублей, сохранив рентабельность на уровне 40%.

📉 Чистая прибыль за год упала на 50%, составив 7,8 млрд рублей, но за второе полугодие она выросла на 34% по сравнению с аналогичным периодом 2023 года. Основной причиной падения стали биологические риски и гибель рыбы в первом полугодии, что привело к снижению объемов вылова.

🕯 Финансовая устойчивость остается сильной. Чистый долг снизился на 7% до 12,7 млрд рублей, а коэффициент NetDebt/EBITDA удерживается на комфортном уровне 1,0х. Компания продолжает выплачивать щедрые дивиденды — в 2024 году акционеры получили 4,3 млрд рублей, что составляет 56% от чистой прибыли.



( Читать дальше )

НЛМК опубликовал отчетность за 2024 год, как изменился потенциал акций ?

НЛМК наконец опубликовал отчетность МСФО по итогам 2024 года. Давайте посмотрим, что сейчас происходит в компании и какой потенциал у акций. 

Выручка во втором полугодии 2024 года выросла на 8% г/г и достигла 461,8 млрд рублей👉
НЛМК опубликовал отчетность за 2024 год, как изменился потенциал акций ?
EBITDA снизилась на 45% г/г и достигла 102 млрд рублей, а чистая прибыль упала на 64,8% г/г (до 40,3 млрд рублей). Снижение рентабельности стало основной причиной ухудшения финансовых результатов. 
Рентабельность EBITDA снизилась с 43% во 2 полугодии 2023 года, до 22% во 2 полугодии 2024 года. Рентабельность показала худший результат за последние 6 лет. 

НЛМК не раскрывает операционную отчетность, поэтому сложно определить причину ухудшения финансовых результатов. 
Если посмотреть на средние цены на сталь, то существенного падения не наблюдается, значит причина в чём-то другом👉


( Читать дальше )
  • обсудить на форуме:
  • НЛМК

Облигации Акрон 001Р-08. Купон до 8.75% годовых в долларовом выражении

Облигации Акрон 001Р-08. Купон до 8.75% годовых в долларовом выражении

🌱 ПАО «Акрон»

Одна из крупнейших российских компаний, которая занимается производством азотных и комплексных удобрений. Эта компания является вертикально интегрированным холдингом.

🚀Книга откроется 21 апреля, размещение 24 апреля

  • Акрон-001Р-08
  • Купон: до 8,75% $ (ежемесячный)
  • Рейтинг: АА (Эксперт РА)
  • Срок обращения: 2.5 года
  • Объем: 200 млн $
  • Амортизация: 28 и 30 по 50%
  • Оферта: отсутствует
  • Квал: не требуется

📍Организаторы выпуска: ИК «Табула Раса»

📊Финансовые показатели


( Читать дальше )

Банк Санкт-Петербург отчет по РСБУ за март и I кв 2025: Чистая прибыль март – ₽5,4 млрд (+5,6% г/г) I кв ₽15,6 млрд (+8,4% г/г). Выручка март – ₽8,6 млрд (+10,1% г/г) I кв ₽24,8 млрд (+11,3% г/г)

I. Финансовые результаты за март и 1 квартал 2025 года

1. Выручка и доходы:

  • Чистый процентный доход составил 19,7 млрд рублей за 1 квартал 2025 года, что на 15,9% выше, чем годом ранее. В марте 2025 он достиг 6,9 млрд рублей, показав рост на 21,8% по сравнению с мартом 2024 года.

  • Чистый комиссионный доход составил 2,8 млрд рублей за 1 квартал (+4,1% к 1К 2024), из них 1,2 млрд — за март (+11,1% г/г).

  • Чистый доход от операций на финансовых рынках снизился на 15,1% за квартал, до 1,9 млрд рублей. В марте этот показатель составил лишь 0,4 млрд рублей, сократившись на 61,5% по сравнению с аналогичным месяцем 2024 года.

  • Общая выручка Банка за 1 квартал 2025 года составила 24,8 млрд рублей (+11,3% г/г), в марте — 8,6 млрд рублей (+10,1%).

2. Расходы:

  • Операционные расходы за квартал составили 5,4 млрд рублей, что на 6,8% меньше, чем годом ранее. В марте — 2,0 млрд рублей (-6,3%).

  • Расходы на резервы по кредитам клиентам составили 0,1 млрд рублей как в марте, так и за весь квартал.



( Читать дальше )

Позитивный обзор. Русагро

💯 2024 год стал для Русагро годом роста и вызовов. Выручка компании увеличилась на 23% и составила 340 млрд рублей, что подчеркивает её ведущую роль в агропромышленном комплексе России. Тем не менее, скорректированная EBITDA снизилась на 6%, а чистая прибыль сократилась на 30%, что объясняется ростом себестоимости и коммерческих расходов.

📈 Ключевым драйвером роста стала масложировая продукция, которая обеспечила 43% прироста выручки благодаря модернизации производственных мощностей и расширению ассортимента. Сахарный бизнес также показал рост на 5%, впервые произведя более 1 млн тонн сахара. Однако сельскохозяйственный сегмент столкнулся с сокращением выручки на 11% из-за неблагоприятных погодных условий.

⌛ Компания завершила крупную сделку — консолидацию ГК Агро-Белогорье, что укрепило её позиции на рынке свинины. В 2024 году Русагро заняла второе место по производству свинины в России. Кроме того, значительные инвестиции в модернизацию заводов и расширение экспортных поставок создают базу для будущего роста.



( Читать дальше )

Облигации Аэрофлот П02-БО-01. Финансовые показатели

Облигации Аэрофлот П02-БО-01. Финансовые показатели
✈ ПАО «Аэрофлот»

Это крупнейшая авиакомпания в России, которая включает в себя три дочерние компании: «Аэрофлот», «Победа» и «Россия». Государство владеет 73,8% акций компании.

🚀Книга откроется 22 апреля, размещение 24 апреля

  • Аэрофлот-П02-БО-01
  • Купон: КС+(до 275 б.п.) (ежемесячный)
  • Рейтинг: АА (Эксперт РА)
  • Срок обращения: 3 года
  • Объем: 30 млрд
  • Амортизация: отсутствует
  • Оферта: отсутствует
  • Квал: не требуется

📍Организаторы выпуска: Альфа-Банк, Газпромбанк, Банк ДОМ.РФ, Локо-Банк, МКБ, Sber CIB и Совкомбанк

📊Финансовые показатели


( Читать дальше )

Позитивный обзор. Совкомбанк

🆕 2024 год стал для Совкомбанк периодом укрепления позиций и подготовки к новым вызовам. Выручка банка увеличилась вдвое и составила рекордные 722 млрд рублей, главным образом благодаря выдающимся объемам кредитования, банковских гарантий, страхования и комиссионных услуг. Несмотря на общий рост, чистая прибыль снизилась на 19% и составила 77 млрд рублей, что связано с отсутствием разовых доходов, присутствовавших в 2023 году, и отрицательной переоценкой портфеля ценных бумаг.

👀 Банк активно развивал розничный сегмент, увеличив кредитный портфель на 61%, до 1,3 трлн рублей. Корпоративный портфель также показал стабильный рост — на 26%, до 1,4 трлн рублей. Казначейский сегмент продемонстрировал рост доходов в 2,3 раза благодаря эффективному управлению портфелем ценных бумаг.

🔍 Особое внимание стоит уделить небанковским направлениям. Страховой бизнес вырос на 32%, лизинговый портфель увеличился на 47%, а факторинговый портфель — на 51%. Объем электронных платежей вырос на 69% и составил внушительные 938 млрд рублей.



( Читать дальше )

Позитивный обзор. Делимобиль

☄️ 2024 год стал для Делимобиль годом активного роста и трансформации. Выручка компании достигла 27,9 млрд рублей, увеличившись на 34% по сравнению с предыдущим годом. Основной вклад внесли услуги каршеринга, выручка от которых выросла на 36%, составив 22,7 млрд рублей. Компания продолжает лидировать на российском рынке, управляя крупнейшим автопарком в 31,7 тысячи машин и расширяя свое присутствие до 13 городов.

📈 Рост был поддержан стремительно увеличивающейся популярностью каршеринга как альтернативы личному транспорту и такси. База зарегистрированных пользователей выросла до 11,2 млн, а среднемесячная активная аудитория достигла 600 тысяч человек. Расширение автопарка и запуск новых сервисов способствовали не только увеличению доступности услуг, но и созданию новых сценариев использования, что укрепляет позиции компании в условиях высокой конкуренции.

🕯 Однако амбициозное развитие потребовало значительных инвестиций, что отразилось на чистой прибыли, которая составила всего 8 млн рублей. Компания активно вкладывалась в расширение сети собственных станций техобслуживания, модернизацию автопарка, обучение персонала и совершенствование ИТ-платформы. Эти вложения направлены на повышение эффективности обслуживания и снижение затрат, результаты от которых ожидаются уже во второй половине 2025 года.



( Читать дальше )

....все тэги
UPDONW
Новый дизайн