разбор компаний

Подготовил разбор компании «Корпоративный центр ИКС 5» (она же бывшая X5 Group)

Изучил отчеты компании, ситуацию в отрасли и мнения сторонних аналитиков. Разбор сделан на данных за 9 месяцев 2024 года. 

Заметили ошибку или неточность в разборе? Буду благодарен если укажете на это.

Ссылка на файл с анализом:
disk.yandex.ru/d/CJsKXMI7-_Qb7g

Делюсь очередным ежемесячным анализом. На этот раз по компании Астра

Покопался в отчетности, изучил исследование отрасли,  разобрал финансовые показатели и мультипликаторы за прошлые года. Разбор сделан на данных за 9 месяцев 2024 года. 

Заметили ошибку или неточность в разборе? Буду благодарен если укажете на это.

Ссылка на файл с анализом:
disk.yandex.ru/d/MEIr1fds7HlHQQ

Закончил свой ноябрьский анализ по компании Positive Technologies

Покопался в отчетности, собрал данные по отрасли, финансовым показателям и мультипликаторам за прошлые года. Разбор сделан на данных за 9 месяцев 2024 года. 

Заметили ошибку или неточность в разборе? Буду благодарен если укажете на это.

Ссылка на файл с анализом:
disk.yandex.ru/d/8ysSGmyTaCG84Q 

Провел небольшое исследование и подготовил анализ по компании Хэдхантер.

Покопался в отчетности, собрал данные по отрасли, финансовым показателям и мультипликаторам за прошлые года. Разбор сделан на данных за 1 полугодие 2024 года. 

Заметили ошибку или неточность в разборе? Буду благодарен если укажете на это.

Ссылка на файл с анализом:
disk.yandex.ru/d/BMRburY-yG5sxw 

Третий квартал для Русагро оказался довольно ровным, давайте взглянем на отдельные производственные сегменты: 

Сахар. Продажи сахара наконец-то стабилизировались после провального второго квартала. Тем не менее, средняя цена на сахар снизилась в 3-м квартале. Это может временно повлиять на выручку, но компания компенсирует это восстановлением объемов продаж.

Растениеводство. Тут ситуация оказалась хуже, чем в прошлом году. Урожайность в 2024 году ниже, чем в 2023, что ожидаемо негативно скажется на результатах в МСФО. Полные данные и окончательные выводы можно будет сделать только после завершения 4-го квартала, когда пройдет основной сбор урожая.

Масложировой сегмент. Здесь заметно улучшение. Цены на продукцию выросли, что положительно сказалось на финрезультатах компании. Рост сегмента по факту смог компенсировать слабость растениеводства.

В целом, квартал оказался для Русагро довольно спокойным, с положительной динамикой в ключевых направлениях. Однако весь фокус будут на 4 кв. 2024 г, когда завершится сбор урожая.

( Читать дальше )

Сделал новый анализ по компании Дальневосточное морское пароходство (FESCO). Изучил состояние отрасли, отчетность, финансовые показатели и мультипликаторы.
Выделил плюсы и минусы, а также попытался найти инвестиционные идеи. Разбор сделан на данных за 1 полугодие 2024 года. 

Заметили ошибку или неточность в разборе? Буду благодарен если укажете на это.

Ссылка на файл с анализом:
disk.yandex.ru/d/kWIW9Ek8OSjuFQ

📣В результате вчерашнего опроса В моем телеграм-канале большинство отдало голос на разбор 🛢️#TATN

🛢️ПАО «Татне‌фть» — российская нефтяная компания. Полное наименование — Публичное акционерное общество «Татнефть» имени В. Д. Шашина. Штаб-квартира — в Альметьевске (Татарстан).
Основные активы компании расположены на территории Республики Татарстан, бизнес-проекты ведутся на внутреннем и зарубежном рынках.

Финансовые показатели

Выручка:

2020 – 795,8₽ млрд (-14,64% г/г)
2021 – 1205,4₽ млрд (+59,01% г/г)
2022 – 1427₽ млрд (+18% г/г)
2023 (LTM) – 1589₽ млрд (+11% г/г)
Среднегодовой рост около 15%

Чистая прибыль:

2020 – 103,5₽ млрд (-46,18% г/г)
2021 – 198,4₽ млрд (+91,69% г/г)
2022 – 284,9₽ млрд (+44% г/г)
2023 (LTM) – 286,3₽ млрд (+0,5% г/г)
Среднегодовой рост около 19%

Сравнение мультипликаторов:

P/E – 4,93, среднее – 8,4
P/BV – 1,19, среднее – 1,6
ROE – 24%, среднее – 17,8%

( Читать дальше )

Сделал новый анализ по компании Мать и Дитя. Изучил состояние отрасли, отчетность, финансовые показатели и мультипликаторы.
Выделил плюсы и минусы, а также попытался найти инвестиционные идеи. Разбор сделан на данных за 1 полугодие 2024 года. 

Заметили ошибку или неточность в разборе? Буду благодарен если укажете на это.

Ссылка на файл с анализом:
disk.yandex.ru/d/G_eziQaXUL2qow

Сделал разбор по компании Ренессанс Страхование. Изучил состояние отрасли, отчетность, финансовые показатели и мультипликаторы.
Традиционно выделил плюсы и минусы, а также попытался найти инвестиционные идеи. Анализ сделан на данных за 2023 год + цифрах 1 квартала 2024 года. 

Заметили ошибку или неточность в разборе? Буду благодарен если укажете на это.

Ссылка на файл с анализом:
disk.yandex.ru/d/udnp60Sw61SvsA

Сделал разбор по компании Whoosh. Изучил состояние отрасли, отчетность, финансовые показатели и мультипликаторы.
Традиционно выделил плюсы и минусы, а также попытался найти инвестиционные идеи. Анализ сделан на данных за 2023 год + предварительных операционных показателях 6 месяцев 2024 года. 

Заметили ошибку или неточность в разборе? Буду благодарен если укажете на это.

Ссылка на файл с анализом:
disk.yandex.ru/d/ShtOfVsy1X8Smg