фондовый рынок

🧮 Друзья, на прошлой неделе мы с вами обсуждали перспективы одного из ведущих игроков на рынке ломбардных услуг в Московском регионе. И в ходе дискуссий возник интересный вопрос: на какую прибыль следует ориентироваться при оценке бизнеса ломбардов?

Как известно, обычно принято смотреть на показатели, представленные в соответствии со стандартами МСФО, однако, в случае с ломбардами более разумно ориентироваться всё же на результаты, представленные в соответствии с показателями отечественной бухгалтерской отчётности по РСБУ. И сейчас попытаюсь объяснить почему.

👑 При оценке бизнеса ломбардов важно учитывать ключевые особенности этого сектора. И одной из такой особенностей является то, что в период высокой экономической нестабильности (в частности, 2020-2022 гг.) уровень дефолтов в секторе был довольно высоким. Однако, начиная с этого года ситуация начала заметно улучшаться, а значит теперь, по мере роста бизнеса Мосгорломбарда и улучшения качества его кредитного портфеля, у нас есть все основания для того, чтобы ожидать снижения нормы резервирования (в соответствии с МСФО) в среднесрочной перспективе, что будет способствовать росту чистой прибыли.

⚡️Аналитический видеообзор по инструменту ГАЗПРОМ⚡️

Среднесрочно инструмент находится в растущем тренде 📈

Текущая сила рынка по шкале от ноля до ста равна 80

Рекомендуется работа от покупок 🔼

🟡Поддержки: 162.56(-1.84%)
🟡Сопротивления: 166.41(0.48%)

⚡️Аналитический видеообзор по инструменту Лукойл⚡️

Среднесрочно инструмент находится в нисходящем тренде 📉

Текущая сила рынка по шкале от ноля до ста равна 31

Рекомендуется работа от продаж 🔽

💠Поддержки: 7015(-1.84%)
💠Сопротивления: 7287.9(1.98%)

Тепловая карта Силы рынка для MOEX 🔝 20*

Рынок находится в шортовой зоне, т.к Power Index 36.7

🔼 Лучше рынка: GAZP

🔽 Хуже рынка: PLZL, ROSN, RUAL, HYDR

Торговый план MOEX на 08.12.2023

Инструменты в 📈 восходящем тренде, рекомендуется работать от покупок:

⛽️ ГАЗПРОМ [цена 162.42]
Cила рынка 79
Цена снижается в течение 5 дн.
Поддержки: 151.54(-6.7%)
Сопротивления: 166.51(2.51%)

⛽️ Татнефть [цена 632]
Cила рынка 64
Цена снижается в течение 1 дн., после роста в течение 1 дн.
Поддержки: 627.4(-0.73%)
Сопротивления: 667.7(5.64%)

🍏 Магнит [цена 6251]
Cила рынка 63
Цена снижается в течение 1 дн., после роста в течение 1 дн.
Поддержки: 6011.5(-3.84%)
Сопротивления: 6596(5.51%)

🔋 Новатэк [цена 1531.2]
Cила рынка 62
Цена растет в течение 1 дн., после падения в течение 1 дн.
Поддержки: 1529.7(-0.1%)
Сопротивления: 1592.3(3.99%)

Зона неопределенности🕯:

💎 АЛРОСА [цена 68.53]
Cила рынка 50
Цена снижается в течение 1 дн., после роста в течение 1 дн.
Поддержки: 65.04(-5.1%)

Инструменты в 📉 нисходящем тренде, рекомендуется работать от продаж:

🚂 РЖД представила статистику по грузообороту за ноябрь, которая позволяет оценить динамику бизнеса ж/д перевозчиков.

📉 В заключительный месяц осени показатель сократился на -2,2% (г/г) до 216,8 млрд тарифных тонно-км. Грузооборот падает четвёртый месяц подряд, и в ноябре это падение даже ускорилось, что во многом обусловлено сокращением погрузки угля и нефти.

Операторы жалуются на РЖД, что монополия в последнее время стала долго согласовывать заявки на перевозку грузов, а уже согласованные заявки требуется пересогласовывать для введения суточного клиентского плана погрузки. Другими словами, жалобы на бюрократию со стороны РЖД.



📈 При этом второй, не менее важный компонент в динамике бизнеса ж/д операторов, демонстрирует хоть и умеренный, но всё же рост. По данным RailCommerce, ставки суточной аренды полувагонов в начале декабря увеличились до2965 руб., что на 23 руб. ниже исторического максимума. До нового рекорда рукой подать!

По данным РЖД, профицит парка полувагонов стабильно держится ниже отметки 50 тыс., что благоприятно для арендных ставок. На ряде направлений по-прежнему остро стоит вопрос с подвижным составом, и бизнес готов брать вагонный парк по высоким ценникам.

Тепловая карта Силы рынка для MOEX 🔝 20*

Рынок находится в шортовой зоне, т.к Power Index 40.4

🔼 Лучше рынка: MGNT, TATN, NVTK, SBER

🔽 Хуже рынка: RUAL, GMKN, ALRS, GAZP

Торговый план MOEX на 06.12.2023

Инструменты в 📈 восходящем тренде, рекомендуется работать от покупок:

🍏 Магнит [цена 6324]
Cила рынка 68
Цена растет в течение 1 дн., после падения в течение 1 дн.
Поддержки: 5976.5(-5.5%)
Сопротивления: 6548.5(3.54%)

⛽️Татнефть [цена 636.8]
Cила рынка 67
Цена снижается в течение 1 дн., после роста в течение 1 дн.
Поддержки: 623.4(-2.11%)
Сопротивления: 663.6(4.2%)

🔋 Новатэк [цена 1542.8]
Cила рынка 66
Цена растет в течение 1 дн., после падения в течение 1 дн.
Поддержки: 1525.7(-1.11%)
Сопротивления: 1588.3(2.94%)

🏦 Сбербанк [цена 277.51]
Cила рынка 65
Цена растет в течение 1 дн., после падения в течение 1 дн.
Сопротивления: 295.19(6.37%)

💿 Северсталь [цена 1292]
Cила рынка 65
Цена снижается в течение 1 дн., после роста в течение 1 дн.
Поддержки: 1289.6(-0.19%)

🥇 Полюс [цена 10806]
Cила рынка 56

🏛 Ну что ж, друзья! Концовка года продолжает радовать нас новостями о выходе новых эмитентов на фондовый рынок. И в первый день зимы Мосгорломбард, один из родоначальников ломбардного дела в России, объявил о намерении провести IPO на Мосбирже.

Начало торгов акциями Мосгорломбарда ожидается уже в этом месяце, а free-float может составить до 36%. Сразу же отмечу, что IPO планируется проводить в формате cash-in, когда весь привлечённый капитал будет направлен исключительно на развитие бизнеса, что для потенциальных акционеров всегда является хорошим знаком.

👑 Мосгорломбард – интегрированная группа, в состав которой входит крупнейшая сеть ломбардов в Московском регионе, насчитывающая 109 отделений, ресейл высоколиквидных товаров в рамках собственной розничной сети и через крупные ресейл-платформы по всей территории России (быстрая скупка и продажа высоколиквидных позиций и комиссионная торговля широким ассортиментом потребительских товаров) и оптовая скупка и переработка лома драгоценных металлов для поставки чистого золота в банки (в форме инвестиционных слитков) и производителям ювелирных изделий.

Тепловая карта Силы рынка для MOEX 🔝 20*

Рынок находится в шортовой зоне, т.к Power Index 29.6

🔼 Лучше рынка: MGNT

🔽 Хуже рынка: SBER, ALRS, GAZP, MTSS

Торговый план MOEX на 04.12.2023

Инструменты в 📈 восходящем тренде, рекомендуется работать от покупок:

🍏 Магнит [цена 6381]
Cила рынка 76
Цена снижается в течение 1 дн., после роста в течение 1 дн.
Поддержки: 6345(-0.57%)
Сопротивления: 6504(1.92%)

🥇 Полюс [цена 11010]
Cила рынка 70
Цена растет в течение 1 дн., после падения в течение 1 дн.
Поддержки: 10906.5(-0.95%)
Сопротивления: 11167.5(1.43%)

⛽️Татнефть [цена 627.5]
Cила рынка 62
Цена снижается в течение 1 дн., после роста в течение 1 дн.
Поддержки: 605.5(-3.51%)
Сопротивления: 639(1.83%)

Зона неопределенности🕯:

Новатэк [цена 1504.8]
Cила рынка 50
Цена снижается в течение 1 дн., после роста в течение 1 дн.
Сопротивления: 1584.6(5.3%)

Инструменты в 📉 нисходящем тренде, рекомендуется работать от продаж:

⛽️ Сургут [цена 30.245]
Cила рынка 37
Цена снижается в течение 1 дн., после роста в течение 1 дн.

⚡️Аналитический видеообзор по инструменту Роснефть⚡️

Среднесрочно инструмент находится в падающем тренде 📉

Текущая сила рынка по шкале от ноля до ста равна 32

Рекомендуется работа от продаж 🔽

Поддержки: 529.9(-9.84%)

Сопротивления: 614.7(4.59%)