Vix S&P 500

Вернусь к простому показатели приросту объемов и вот, что интересно 
пару недель назад прирост объемов на фьючерсный контракт VIX составил — 1889 %
Это ооооочень не хило!

VXX. Respecting the tradeline on the way down. 

Expe AUG strike 28 for VXX??? Now =28.30

Друзья, хочу с вами поделиться одной идеей, а заодно и посоветоваться...
а именно речь идет о возможности построения арбитражной стратегии торговли для индекса VIX.
Как известно, VIX — это фьючерс на вмененную волатильность фондового индекса, т.е. в первом приближении можно считать, что это просто прокси для обычной волатильности фондового индекса, рассчитанной на основе его исторической динамики.
Но с другой стороны, как известно, стоимость компании можно представить, какстоимость call-опциона на ее активы, а значит стоимость компании должна зависеть от волатильности активов, которая в свою очередь выражается с помощью формулы Ито через волатильность капитализации. Таким образом, можно считать, что VIX определяется не только исторической динамикой фондового индекса, но и существует взаимосвязь, позволяющая всего лишь по актуальному значению S&P500  восстановить значение VIX.
При этом, если вспомнить про структурную модель Р.Мертона, то из значения капитализации компании и ее волатильности можно оценить и стоимость долга компании, т.е. стоимость облигаций. А следовательно, из текущих значений VIX и S&P500 можно получить прокси для фьючерсов на облигационные индексы. А на основе этого можно попробовать построить модель стохастического арбитража.
Как думаете, насколько это реалистично?
Может, кто-нибудь уже слышал о чем-то похожем?
… буду благодарен за наводки :)

Очень интересная ситуация с VIX… По моим волнам индекс может снова выстрелить вверх. Вряд ли так сильно как в последний раз, но вполне может в ближайшее время. А затем скорее всего снова пойдет вниз. 


 

Инвестиционные идеи по теории волн (не Эллиота)- на моем канале. t.me/ikra_invest

МВФ предупреждает: торговля волатильностью может спровоцировать коллапс на рынке

Волатильность фондового рынка снизилась до 10-летних минимумов, а индекс имплицированной волатильности Чикагской биржи опционов CBOE, известный также как Vix, находится вблизи отметки 10 по сравнению с усредненным историческим значением в районе 20. Как считают в МВФ, устойчиво низкая волатильность побуждает инвесторов активнее использовать большое кредитное плечо, при этом модели риска, которые используют волатильность, недооценивают реальные уровни риска, который принимают на себя инвесторы. «Устойчивый рост волатильности может впоследствии спровоцировать  агрессивные распродажи активов, к которым привязаны такие продукты, что усилит масштабы шока на рынках»
/forexpf.ru/

Постоянным выкупом токсикоза КУКЛоводы загнали себя и рынки в угол — в корнерок...

Василий держись!

( Читать дальше )

Рекорды и антирекорды этого сентября:
Small Caps – лучший месяц с ноября 2016 года
Акции финансовых компаний – самый стремительный рост за три месяца к рекордным вершинам
Доходности двухлетних облигаций – самый стремительный рост с ноября 2016 года (к самым высоким значениям с ноября 2008 года)
Кривая доходности (5s30s) рухнула самым стремительным темпом с июня текущего года (к значениям ноября 2007 года)
Индекс доллара пережил лучший месяц с декабря 2016 года (прервав шестимесячную полосу непрерывного снижения)
Золото – худший месяц с ноября 2016 года
Промышленные металлы – худший месяц с декабря 2016 года
Нефть – лучший месяц с апреля 2016 года

А теперь немного разных интересных графиков.
Акции еще никогда за всю историю не были так дороги, как сейчас.

И куда же мы без криптовалюты)))
Биткоин прибавил 15% за неделю, но потерял 12% за сентябрь (худший месяц с августа 2016 года), +66% за третий квартал.

( Читать дальше )

Не так давно писал, что… главнейший мотив был и остается = индекс страха.
Вот эта статейка: smart-lab.ru/blog/416235.php, с графиком.

А сегодня, чтоб получить халявные 100 баксов на счет от брокера, на которые можно торговать, а после даже выводить --> решил попытаться занять призовое место за сутки в их конкурсе «ГАГАРИН». Дают 500 демо зеленых, и делай с ними, что хошь — лишь бы обогнал всех конкурентов за сутки. Приз разыгрывают ежедневно.

Короче, подошел к делу со знанием дела. Принципиально зарядил индекс страха на 50 контрактов на сумму около $265 (из $500). Провернул элементарно, с +. Следующая обратная сделка принесла чуть меньше, но тоже заветный +. Причем, важно отметить, что… день не волатильный, спайдер ползает как улитка, а на счете зафиксил, вот сколько. За короткое время.





( Читать дальше )