Блог им. SADart

Демография против инвесторов

Демография против инвесторов

Шад Александров стал символом финансовой грамотности для многих смартлабовцев и не только. Он копит капитал с зарплаты, привлекает клиентов своему работодателю за счет своей популярности и вкладывает деньги в акции российских компаний. Его портфель сегодня оценивается в примерно 33 млн рублей, но из-за волатильности рынка его стоимость может падать вдвое.

Шад верит, что его стратегия приведёт его к дивидендной пенсии. Но так ли это? Разберёмся в цифрах.


Россия стремительно стареет:
  • 2024: 22% населения — пенсионеры (33 млн человек).

  • 2035: прогноз — 30% (свыше 40 млн).

Это значит:

  • Меньше рабочих рук → меньше налогов → меньше бюджетных вливаний в экономику.

  • Больше пенсионеров → больше продаж акций для жизни → давление на рынок.

  • Рост сбережений (по данным ЦБ, они растут на ~10% в год).

  • Рост числа пенсионеров одновременно это рост объёма активов с заноса з.п (ускоряется с 2025 года).

Пересечение линий — 2027-2030 гг. После этого:

  • Спрос на продажу активов превысит спрос на покупку.

  • Цены акций начнут долгосрочное падение. (покупательская способность ценности акций)

 

Даже если Шад получает 500 тыс. рублей в год дивидендов, через 10 лет:

  • При инфляции 10% его доход уменьшится в 2,5 раза в реальном выражении.

  • Медицина и ЖКХ растут быстрее общей инфляции (15-20% в год).

Пример:

  • Сегодня: 500 тыс. рублей = комфортная жизнь.

  • Через 10 лет: те же 500 тыс. = уровень выживания.


Проедание капитала — неизбежность

Когда дивидендов не хватает, люди начинают продавать активы.

  • Если все начнут продавать, цены рухнут.

  • Шад вынужден будет тратить сами акции, сокращая будущие доходы.

Сценарий:

  • Портфель Шада: 33 млн рублей (в хорошие времена).

  • Ежегодные траты: 1 млн рублей.

  • При падении рынка на 50% его капитала хватит не на 33 года, а на ~15-20 (с учётом инфляции).


Заключение: крах мечты о пассивном доходе, всё что Шад копит не прирастает реальной ценностью, во время проедания это будет фактически тратой средств которые он отложил 10 лет назад, и даже с убытком.

Шад и ему подобные — последнее поколение, которое ещё верит в пассивный доход с зарплаты.

  • Экономика не сможет обеспечить доходность выше инфляции для миллионов накопителей.

  • Демография убьёт рынок акций: слишком много продавцов, слишком мало покупателей.

  • Пассивный доход превратится в медленное проедание сбережений.

Альтернатива?

  • Вкладываться в навыки, а не в бумаги. (Хотя Шад вложил в навыки прокачки своего имени и продажи его аудитории работадател, за что ему платят высокую з.п)

  • Вкладывать в семью, здоровье, впечатления, жизнь.

Шад ещё может изменить стратегию. Но время уходит.

Этот пост написан исключительно для рекламы моей телеги, для поиска качественной аудитории на сайте Тимофея. Подписка, лайк и т.п, ищу единомышленников которые хотят делать деньги а не копить или заниматься пустотой именуемой трейдингом.

★2
17 комментариев
Один фиг мы все умрем, причем, возможно, внезапно. Да и просто от болезней неожиданных никто не застрахован. Вообще идея жить будущим — это какая-то болезнь современной западной цивилизации, частью которой мы являемся.
avatar
Григо́рий Печо́рин, Надежда это сильное чувство. Мы же живые, умирать никто не хочет внезапно
avatar
Ерунда какая-то.
avatar
ABC4045, почему?
avatar
ну совок 2.0 без частной собственности
avatar
pupsik21, верняк и неизбежность
avatar
Если всё будет так, как описано в статье, у Шадрина будет хоть какой-то, пусть по чуть-чуть пересыхающий, но ручеек доходов. 
Самое худшее — он не сможет выйти на пенсию и будет работать до конца жизни.

А теперь подумаем о тех, у кого нет капитала: налоги всё выше, пенсионный возраст всё дальше, зарплаты всё ниже, «бесплатного» всё меньше. Только ещё и нет доп.дохода, поэтому свободы всё меньше.

И вообще, если закладываться на такой сценарий, то уже сейчас надо сматывать удочки.
Дмитрий Корягин, конечно будет доход, только это не доход а скорей продажа того что накопил за жизнь, с таким же успехом можно собирать коньки, патифоны, старые телефоны нокиа и продавать через 20-30 лет. Половина будет гнить в гараже, т.к таких стариков с полными гаражами дофига. Доход.
avatar
Eugen Invest Malina, всё правильно, только затраты на хранение у реальных вещей выше, чем у электронных записей. И это удобнее — хранить акции.

А кто обещал, что акции сделают кого-то богатыми?)
Инвестирование — это просто отправка своего текущего дохода в будущее, зарабатывать деньги надо в бизнесе/на работе.
Дмитрий Корягин, за отсутствие хранения вы платите рисками.
Отправка в будущее, верно. Но когда из накопительтства строят жизненную философию это путь в тлен. Видели стариков с переполненными квартирами? Они стали богатыми?
avatar
Eugen Invest Malina, да я не спорю, во всём должен быть баланс. Это вообще универсальное правило :)
Дмитрий Корягин, от того и критика идеи пассивного дохода от з.п. в среднем у россиян шансов нет
avatar
Если инвестиции в рыночные активы это проедание в будущем. Зачем проедать потом когда можно проедать сейчас когда ещё есть возможности вырасти в доходах за счет вложения накоплений в навыки и здоровье?
avatar
Eugen Invest Malina, только для более стабильного потребления в течение жизни. А не чтоб сейчас всё, а потом старуха у разбитого корыта. Как, к сожалению, у многих.
Дмитрий Корягин, думаю что тех кто прожигал жизнь и копил ждёт одинаковое будущее. Бедное
avatar
Страна стремительно идёт к госкапитализму — смотрите с какой частотой пошли кейсы с национализацией — и тогда можно будет забыть про дивиденды в принципе — как в ВТБ и ГП. Об этом варианте Костин уже вещал. Альтернативный вариант — биржи не станет вообще, но это скорее всего после большого падения. Во всех сценариях огромные риски для указанного лица по имени Шад.
avatar

теги блога Eugen Invest Malina

....все тэги



UPDONW
Новый дизайн