Блог им. buy_sell

Приемы ММ в России, запрещенные на НАЙС

Неликвид. В стакане большой спред. Сделок нет.
Высталяю лучший бид. Робот ММ тут же ставит бид на 1 тик больше.
Снимаю свой бид. Робот ММ тут же снимает свой бид. Можно повторять пока не надоест.

Аналогично на аске.
Ставлю лучший аск. Робот ММ тут же ставит аск на 1 тик меньше.
Снимаю свой аск. Робот ММ тут же снимает свой аск. Можно повторять пока не надоест.

Происходит постоянная блокировка заявок клиента заявками ММ. На НАЙС это запрещено.

★2
43 комментария
есть такое
А может это к лучшему? Роботы с растают от манипуляции ;) 
А то раз сделка в неликвиде на спреде, два сделка, три.
А потом приходит лесник (регулятор) и выставляет вам бай на фишки (обвинение в манипулировании). А тут поделились с посторонним и защитили себя от наезда ЦБ :)
есь такое у амеров… но есесенно подымаешь до какого то уровня… и перестают переставлять))
avatar
8 лет на рынке и первый раз фронтраннера в стакане увидел? Жесть :)
avatar
bstone, давно увидел. Сегодня просто скучно на бирже вот и написал. 
avatar
buy_sell, а причем тут робот ММ?
avatar
Бланш, а кому еще следить за стаканом. Реакция на мою заявку мгновенная. Значит робот. Обычный клиент робота в неликвиде не запускает.
avatar
buy_sell, почему нет, ты же запустил ?)
avatar
Igr, я торгую руками. Я не использую роботов.
avatar
buy_sell, может она не мгновенная, а опережающая?
avatar
Йоганн, это возможно. Я как-то делал такой эксперимент. Формировал лимитную заявку на покупку по цене лучшего аска в стакане и посылал заявку на биржу. И в стакане этот аск просто заменялся моим неисполненным бидом. Это повторялось несколько раз. Значит при регистрации моей заявки на бирже шел сигнал роботу, который снимал аск и моя заявка не исполнялась. Здесь точно было опережение, причем этому роботу давали время на уровне операционного ядра биржи. У меня был старый пост об этом. И в комментариях кто-то подтвердил эту догадку. Опередить привилегированного игрока невозможно.
avatar
Бланш, 
buy_sell, а причем тут робот ММ?
  и главное зачем ему это надо? Чем больше впереди народу, тем маркетосу лучше…
Продолжайте наблюдение.
Было это в далеком 2006 году.  Управлял я тогда активами очень непростого клиента. Вот начну какую-то акцию из топ-10 покупать и тут же мне кто-то в стакане мешает. Ладно, захочу продать и то же самое.
Кончилось дело тем, что звонил в КС и ДБ и ставил им заявки так, чтобы на Московской бирже не светить. 
P.S. А потом в личной беседе мне менеджер среднего уровня ММВБ рассказал, что стакан не для всех обезличенный… (что маклеры ММВБ и куча еще сотрудников ММВБ могут видеть имена заявок в стакане) Но это давно было, еще до закона об манипулировании и инсайде от ФСФР. И не было тогда еще ни айсбергов, ни дарпулов…
Джакомо Леопарди, что такое КС и ДБ?
avatar
Igr, кредисвисс и дойчебанк
Джакомо Леопарди, а даркпулы разве есть на ММВБ? Ведь всем же заявкам биржевой номер дается
avatar
ПBМ, в то время и дарпулов не было, это все появилось позже
Джакомо Леопарди, 
еще до закона об манипулировании и инсайде от ФСФР. 
 а разве закон ЭТО запретил?
Активный Инвестор, я к вопросу к тому, что когда у меня возникло, что кто-то на бирже следит за заявками моего клиента, по формальным причинам никого нельзя было ни в чем обвинить — не было состава преступления.
Джакомо Леопарди, и сейчас так же осталось
Активный Инвестор, был у меня знакомый — Андрей Беспалов из ИФК «Метрополь», который думал, что кто-то на бирже может сливать информацию о чужих заявках за деньги. Но это частное мнение.
С тех пор многое изменилось, 13 лет прошло.
Джакомо Леопарди, их не надо сливать, они доступны для обработки алгоритмами, например, маркетмейкеров
кто-то на бирже может сливать информацию о чужих заявках за деньги.
  эта инфа не является инсайдом, ее может продавать любой брокер
Активный Инвестор, поскольку в моем случае (2005-2007 гг.), у меня был прямой терминал ММВБ, мне грешить на брокера не получается… только на биржу.
Джакомо Леопарди, так все ваши ходы доступны всем, их трансляция никому не запрещена
Активный Инвестор, доступны были только тому, кто видел их на бирже (изнутри), это не РТС с именем участника.
Для всех посторонних это был обезличенный стакан заявок, где не ясно было, какая фирма выставила заявку и кто ее клиент.
Джакомо Леопарди, да на них никто и не смотрит… их просто транслируют рассылкой подписчикам… так всегда было и так всегда будет. Биржа то сама ордеров не ставит, ей это не интересно. 
Активный Инвестор, просто у меня были и другие клиенты и заявки там были не меньше (внешне в стакане не выделялись), но вот интереса к ним такого не было.
Это могло означать, что к конкретному коду клиента было у кого-то очень пристальное внимание.
Джакомо Леопарди, ну вот это уже интересно… обычно такое бывает, когда ваш клиент мог еще иметь счета под тем же ИНН
Активный Инвестор, но это было очень давно и с тех пор и на бирже много изменилось и в регулировании много изменилось.
Джакомо Леопарди, да просто автоматизация прошла… вы пишете про маклера, так их уже нет, а все остальное осталось
Активный Инвестор, я и говорю, что это было 13-12 лет назад. С тех пор очень многое изменилось.
Почему ММ, может обычный трейдер? У меня бот точно также переставляет.
avatar
Пруф насчет запрещения на NYSE?
С меня +++.
avatar
Jame Bonds, прочитайте правила специалиста на НАЙС. Есть в книжке Герчика.
avatar
buy_sell, читал, приблизительно помню. Но к остальным участникам это разве относится?
avatar
Jame Bonds, к остальным это не относится
avatar
Вы знаете. Если вы не ушли с росбиржи то это уже ваш добровольный выбор.
В стаканах с неполными  лотами на акции так почти всегда  хоть завтра попробуйте   Ну и что
Когда перед Вашей заявкой появляется опережающая, ЗА вашей заявкой уменьшается объем на такое же количество, или остается неизменным?
avatar

теги блога buy_sell

....все тэги



UPDONW
Новый дизайн