Углубленный анализ рыночных настроений через фьючерсы на акции😌📈🔍

Индивидуальные инвесторы: Настроение на Покупку 🐂

Индивидуальные инвесторы демонстрируют значительный оптимизм по следующим акциям:

• Сбербанк: Преобладание лонгов (76%), что свидетельствует о высоком уровне доверия к банку.
• Газпром и Лукойл: Стабильный оптимизм с 77% и 80% долей лонгов соответственно, отражающий положительные ожидания от энергетического сектора.
• ВТБ: Высочайшая доля лонгов среди всех (87%), указывая на ожидание роста.
• Роснефть: Также высокий оптимизм с 89% лонгов.
• Сургутнефтегаз: Одна из самых высоких долей лонгов (88%), несмотря на меньший объем торгов.

Корпоративные Инвесторы: Хеджирование Рисков 💼⚖️

Корпоративные участники рынка осторожно подходят к инвестициям, защищаясь от возможных падений:

• Сбербанк и Газпром: Обе компании имеют значительные доли шортов (77% и 70% соответственно), что может быть связано с попытками хеджирования.
• Лукойл и ВТБ: Предпочитают шорты, с 68% и 97% соответственно, что свидетельствует о защитных мерах против рыночной волатильности.

Мир трейдинга полон эмоций. Азарт, страх, жадность – эти чувства могут как помочь, так и серьезно навредить. Именно поэтому понимание психологии толпы – один из краеугольных камней успешной торговли.

Давайте разберемся, на что стоит обращать внимание:

• Эмоциональный фон рынка: Научившись «читать» эмоции большинства участников торгов, вы сможете предугадать движения рынка. Например, во время коррекции на восходящем тренде часто возникает зона паники. Инвесторы, охваченные страхом, начинают распродавать активы. Это может быть отличным моментом для входа в рынок, особенно если падение сопровождается ростом объемов торгов и негативными новостями. Вспомните обвал рынка в марте 2020 года, вызванный пандемией. Многие распродали активы по бросовым ценам, а те, кто сохранил хладнокровие, смогли неплохо заработать на последующем восстановлении.

• Ловушка «стадного мышления»: Не стоит слепо следовать за толпой. Рынок – это не единое целое, а совокупность разных мнений. Крупные институциональные инвесторы, о чьих действиях иногда говорят новички, руководствуются совсем другой стратегией, нежели рядовые трейдеры. Доверять нужно не домыслам, а своей собственной торговой системе, основанной на тщательном анализе. 

Что такое ОИ?

Открытый интерес (ОИ) представляет собой общее количество открытых контрактов на фьючерсном рынке, которые еще не были исполнены или закрыты. Этот показатель является важным индикатором рыночной активности и сентимента.
Он складывается из открытых позиций юридических и физических лиц.

Зачем использовать ОИ?

Данные по ОИ могут стать настоящим пластом новой полезной информации для трейдеров, ведь они позволяют:

• Оценить настроения рынка.
  Преобладание длинных позиций (OI > 0) говорит о бычьем настроении, преобладание коротких (OI < 0) – о медвежьем.
  
  
• Понимать, за счет кого происходит движение цены — юридических или физических лиц
                   
• Идентифицировать крупных игроков.
  Резкие изменения OI могут сигнализировать об непосредственном участии крупных игроков.

• Следовать трендам.
  Рост OI вместе с ценой – подтверждение тренда, а его снижение – возможный разворот.

Пример использования ОИ:

Возьмем для наблюдения текущую по фьючерсу на Золото (цена голубая линия). Из статистики открытых позиций с MOEX сделки Маркетмейкера находятся среди юридических лиц и, очевидно, являются зеркальными к позициям других («чистых») юр. лиц и физ. лицам в целом.

На графике нарисованы накопленные позиции лонгов физ. лиц и шортов юр. лиц, среди которых ММ. И, как видим, линии стремятся быть параллельными, особенно в дни, когда никаких сюрпризов и ожиданий не предвещается (желтые области).

Но интерес вызывают как раз случаи, когда параллельность сбивается. На этой неделе во вторник (зеленая область) против усиленного лонга физ.лиц никто из оппонентов среди юр. лиц. в шорт не зашел (ММ закрыл вместо этого свои лонги). И этот паттерн послужил хорошим сигналом для входа на откате в лонг.

Далее в четверг (красная область) случилась противоположная ситуация — шорты открыли юр. лица без встречного движения физ. лиц. То есть в короткую сыграли «чистые» юр. лица. Заранее при флете цены. И уже на следующий день они находятся с хорошей прибылью.

В итоге видится, что как минимум для наблюдений данное представление открытых позиций интересно. Порой и прибыльно\полезно.

Инфографика с ММ по остальным фьючерсам Mx, Si, Br, Sr и т.д находится на futuresgraph.ru.