#утренняя_аналитика

Доброе утро, коллеги!

Рыночный гамбит состоялся в последнюю пятницу. Все понятно, про это не хочется даже слишком широко останавливаться, потому что это все видели, и это все знают, и почувствовали своими портфелями то, что после провала переговоров РФ-НАТО, на рынок пришла волна распродаж. Все это уже де-факто. Обсуждать дополнительно не будем.

 Однако, вместе с этим негативом, который был просто отчаянный, я бы даже сказал «нарочитый», на рынок пришел признак позитива, и этот признак весьма существенный. Разберемся, что я имею ввиду.

 

Невероятные объемы Сбербанка.

Я получил товарищеский «втык» от подписчика Ивана за то, что Сбер раздают по 260р., а я размещаю на канале позитивные паттерны по какой-то Транснефти. Совершенно справедливое замечание, Иван 100% прав. Объясню почему. Дело в том, что Сбербанк – это не просто дом, который построил Греф (тем более, он его только «переделал»).

( Читать дальше )

#мотивация

Всем доброе утро, друзья!

Да, вчера был динамичный денек, только с обратным знаком. Надо же, насколько, в моменте, мы боимся санкций! Насколько мы зависимы от инорезов! И насколько нам «фиолетово» на наши базовые показатели и наши бизнесы! Так и до комплекса неполноценности дойти недолго только потому, что мы работаем на российской бирже. Благодаря санкциям США, инорезам Европы или прибалтике с Украиной? Нет! Собственному невежеству и непониманию куда пришли и зачем. И что делаем и почему? Одни вопросы. А ответы на них попробуй найди.

 

Ведь, кто вчера продавал? Сейчас не трогаем пресловутых инорезов, которые работают с риск-параметрами, и профессиональных ребят-спекулянтов, пусть торгуют и в шорт, и в лонг. Я про новых «инвесторов», которые, уверен, вчера поддались панике или создали условия для паники своими действиями с портфелями.

 

Мне понравились результаты опроса, в котором 60% ответов сообщили, что их не напугал вчерашний пролив. Вижу в этом совсем крохотную часть результата от своей работы, но и в целом, считаю, что именно не бояться – это правильно, это значит – действовать по своей системе, следовать своей идее, преследовать свои цели.

( Читать дальше )

#утренняя_аналитика

Всем доброе утро, друзья!

Поговорим о признаках того, что на рынках наступает фаза восстановления. Действительно ли рынки переходят в «бычью» фазу после продолжительного негативного тренда, или пока рано об этом думать? Об этом сегодня.

 

Итак, важно понять, где мы сейчас находимся на рыночной карте мира.

Америка.

SP500. Его можно выделить, поскольку он смог закрепиться выше уровня, относительно которого несколько дней назад мы фиксировали Ложный пробой. И это создает растущий сценарий SP500 локально.




Nasdaq. Очень широкий боковик с размахом более 6% наблюдается у Насдак, но в нем пока идет отработка откупа от нижней границы. Для продолжения восходящего движения хотелось бы видеть для начала более узкий диапазон, более суженную волатильность. Пока она слишком большая. Я, конечно, не могу не относиться к Насдаку (да и ко всей Америке) без должной степени осторожности, по понятным всем причинам. Но также я понимаю, что есть компании, входящие в индексы, находящиеся на своих низах и при этом очень перспективные по фундаменту и мультипликаторам. Поэтому, все-таки вижу в Америке через отдельные компании существенный потенциал, при чем он долларовый (ясное дело), несмотря на high индексов.

( Читать дальше )

Эн+ ГРУПП. Сейчас бумага подходит к своему важному уровню, который можно рассматривать для фиксации позиции. Торговый вариант с Эн+ мы рассматривали на канале дважды:

Первый раз — покупка у нижней границы диапазона и возможной фиксацией у верхней границы. Прибыль по данной идее составила +28%.

Второй раз — покупка в ноябре с идеей отработки середины диапазона при наличии у компании уверенного фундаментала. Прибыль у тех, кто этим воспользовался могла составить +10%.

Что делаю лично я? Я купил на нижней границе боковика, разгрузил половину позиции, когда прибыль была +28%. Далее, вторая половина позиции у меня в деле и я ее буду держать, потому что уверен в пробое верхней границы диапазона.


Вот таков порядок. 


Александр Перфилов, автор телеграм-канала «Взгляд на рынок»
мой канал для того, чтобы делать на рынке правильные вещи… вовремя

#Стратегия

 

Интересный вопрос сейчас прозвучал в чате канала, думаю интересен будет многим: «Вы позицию держите с какой средней? И не думаете, что будет возврат на 35? Кто-то и по 46 покупал, думаете дадут им выйти? Мне видится загон быков на усреднение, с последующем падением жёстким.»

 

По 1. Моя средняя по Сургуту 33,7 руб. и на хаях я не сдал, лишь частично разгрузив, но очень небольшую долю. Возможно, в этом есть моя ошибка, потому что задним числом видно, что лучше было бы сдать. Но я не инсайдер и работаю по системе, которая должна мне показать основания для выхода, пока таких оснований ни фундаментально, ни технически я не углядел. Сургут крайне сильная компания по ее внутреннему содержанию и таковой остается.

 

По 2. Может она вернутся на 35 или даже 32 руб.? Мы ведь на рынке, тут возможна любая иррациональность. Я вам даже больше скажу, пробой уровня 32 руб. отправит Сургут на 24, и в этом случае ничего страшного не произойдет, потому что пружина вокруг него только сожмется. Только важно понимать какая пружина, в чем она заключается и прочее.

( Читать дальше )

Иран. Это выглядит невероятно, но это так. Обратите внимание на то, как повлияло эмбарго под авторством США на фондовый индекс страны. Пример просто для интереса, общего развития и кругозора, но разве не этим нас «пугают» гегемоны из США? Есть над чем задуматься...



Александр Перфилов, автор телеграм-канала «Взгляд на рынок»
Мой канал для того, чтобы делать на рынке правильные вещи… вовремя

#утренняя_аналитика #сценарии

Всем доброе утро!

Пока внешнеполитический фон приходит в равновесие или делает попытки этого, считаю, что на российский рынок смотреть пока особо не нужно, поскольку должны появиться какие -то интересные ситуации.

 

США. А вот рынок Америки вчера показал картину, которая выглядела в начале сессии как очень опасная, но последующий откуп данную опасность не убрал, но снивелировал в значительной степени, показав, что потенциал указанного мной ложного пробоя, по всей очевидности, исчерпан. Индексы США не торгую, но они дают картину того, что тревога в «трехсотый» раз была учебная. А значит, к особо интересным ситуациям очень своевременно присмотреться.

 

Меня вчера очень заинтересовала техническая ситуация с акцией Coinbase Global. Я про нее писал уже неоднократно. Акция очень «правильная» по моим представлениям. Поясню коротко, что я имею ввиду:

 

Выручка и прибыль.  За тот короткий период, что бумага торгуется на бирже, рост по этим двум показателям составил Х10.

( Читать дальше )

Банк ВТБ. На какой позитивной ноте закрылся декабрь 2021г.! Неужели кто-то может решиться шортить ВТБ по-крупному? Вопрос риторический. Конечно, тут, определенно, лонговая картина технически.

Стоит нам сопоставить стоимость Чистых активов с рыночной ценой, получим недооцененность в 3 раза.

Стоит нам сопоставить прибыль 2008 года и прибыль 2021 года, получим недооцененность в 50 раз.

Думаю, что данных аргументов вполне достаточно, чтобы обосновать удержание и позиции по ВТБ, и удержания профита по ней в 26%.



Александр Перфилов, автор телеграм-канала «Взгляд на рынок»
Мой канал для того, чтобы делать на рынке правильные вещи… вовремя.

#утренняя_аналитика

 

 Всем доброе утро, коллеги!

Жесткость дипломатической и политической риторики, тональности и взаимных угроз между РФ и США (до кучи возьмем и Европу, хотя по факту Европа – это кто как самостоятельный субъект?) скоро достигнет степени, когда на такие, с позволения сказать, «дипотношения» будет уже совершенно плевать.

 

В любом процессе наступает момент, а особенно это присутствует в психологии людей, когда психика перестает реагировать, становится уже без разницы, наступает, так сказать, Game Over. Вот и сейчас, идет прогрев массовой аудитории на то, что мол Россию посредством санкций уравнять в статусе с Ираном, Кубой, Северной Кореей. Нужно ли серьезно относиться к подобного рода заявкам? Я сейчас хочу поговорить не как политолог.

 

К чему может привести изоляция России с точки зрения фондового рынка?

Если сценарий «изоляции» все-таки примут или хотя бы объявят, то сначала, разумеется, будет «шок». Рынок РФ упадет и будет какое время находится на дне. На падении попробуют сыграть многие спекулянты, но в этом телодвижении будут в основном проигравшие, потому что коротко профессионально действовать могут единицы ребят или инсайдеры. Однако, если отбросить все страхи и другие эмоции, то есть несколько причин, почему «не так страшен черт, как его малюют».

( Читать дальше )

#утренняя_аналитика

Всем доброе утро, друзья и коллеги!

 

Первые два дня торговли прошли под растущим флагом, может показаться, что все! Это разворот российских индексов, а значит пошла фаза роста. Но не следует торопится с выводами, потому что есть ряд признаков, по которым сейчас резкое восходящее движение ждать преждевременно.

 

Открытие большим Гэпом. Существует мнение, что гэпы в обязательном порядке должны закрываться. Это, конечно же, совсем не правда, однако в данном случае, в период внешнеполитической нестабильности по отношению к России, незакрытый гэп создает дополнительную нервозность. А нервозность на рынке приводит только к одному – боковику.

 

Очень резкий угол для восстановления. Идеально, это когда угол наклона тренда менее или равен 45 градусов, а лучше 30 градусов. В нашем случае, мы имеем угол гораздо круче, а значит должны будем увидеть замедление. Примечание: графическое точное измерение угла наклона — вещь очень субъективная. Тут я делаю акцент на реальные градусы наклона просто для понятности. На самом деле, угол наклона измеряется только одним показателем — скорость роста в единицу времени. Что значит, нормальное восстановление — такое, которое равно падению по продолжительности. А это значит, ждать восстановления нужно к марту.

( Читать дальше )