Добрый день, Инвестсообщество!

Безудержный оптимизм захватил рынок: девелоперы растут по 15%, Роснефть торгуется справедливо, ели дышащий МТС карабкается вверх и для этого всего безумия стоило только сохранить ключевую ставку.

Немного переживаю, что упускаю такие моменты, на которых можно было бы прокатиться, но не стоит забывать, что волатильность равна риску.

В таких условиях задумываешься о части портфеля, который стабильно приносит дивиденды и ты про него не вспоминаешь. Такие активы своего рода спасение от этих лишних волнений, которые происходят на рынке.

И так как у меня в основном дивидендный портфель, то большая часть моего портфеля состоит из таких бумаг. Более подробно про мой портфель в телеграмм - https://t.me/RudCapital . Там всё выходит более оперативно и есть уникальные посты, которые будут только в телеге.

СБЕР

Сбер не просто так любят большинство частных инвесторов. Это топовая бумага с хороши управлением и со стабильными дивидендами.

И прежде, чем мы начнём, я попрошу вас подписаться на канал и желательно на телеграмм — t.me/RudCapital.

Добрый день, Инвестсообщество!

Вот и закончился очередной год на рынке — уже шестой для моего портфеля. Год был насыщенный на события: мы видели пик индекса в мае и снижение восемь месяцев подряд.

Знаете, раньше было намного проще управлять портфелем. Когда он был маленьким и складывался почти в двое (ковид 2020 года) — это абсолютно не волновало. Да и главный аспект управления инвестициями был в упоре на дополнительное внесение денежных средств.

Тогда не было смысла особо «перетряхивать» портфель и снижать потенциальный риск уменьшением доли в конкретной акции. Портфель в ковид упал со 110К до 60К, но разве это имеет значение, если тогда я начал пополнять по в 8-9К в месяц.

Я всего одним пополнением мог изменить развесовку в портфеле и причём легко. Даже перед падением в 2020 году, моё пополнение было около 8-9% от портфеля.

Теперь такое управление портфелем не работает. Моё ежемесячное пополнение составляет 0.8-0.9% от портфеля и за 2-3 месяца при падении я не сильно влияю на общую доходность и ребалансировку.

Я вчера частично сократил позицию в Роснефти с 6% до 2.3% и размышлял, а стоит ли вообще её держать.

В итоге, сегодня распродал остатки. Конечно, не по самым верхам — она продолжила рост после продажи, как и всегда.))) Но средняя цена продажи около 575 рублей за акцию, что считаю вполне неплохо.

На фоне ажиотажа о сохранении ставки и скорых дивидендов по Роснефти (10 января 2025 года будет дивидендная отсечка. Дивиденд 36.47 рублей на акцию) — котировки вышли в боковик начала 2024 года.

Вам не кажется, что это просто дорого для текущей ситуации?

Ещё больше у меня в телеге:
t.me/RudCapital

   Я планировал быть полностью в акциях, что по факту и было на момент пятницы, когда сохранили ставку. Но на этой неделе, я сокращаю позиции по некоторым бумагам, так как мне кажется, что они стоят необоснованно дорого для текущей ситуации.

Добрый день, Инвестсообщество!

На днях вышел отчёт Европлана за 9 месяцев 2024 года и теперь можно посмотреть, как себя чувствует компания при таких высоких ставках.

Основная идея до роста ключевой ставки была такая: На протяжении последних 5 лет Европлан рос около 30% по выручке и рентабельность активов выше 30%. Классическая компания роста.

После этого руководство компании, объяснив, что не может обеспечить сбалансированный рост, пообещало высокие дивиденды. Однако, вероятно, они будут ниже средних показателей по рынку.

Предположение: компания должна быть бенефициаром снижения ключевой ставки и возможно есть смысл купить её сейчас — получать дивиденды 10-11% годовых и при снижении ставки она станет снова растущей и переоценится вверх.

Для этого я предлагаю рассмотреть отчёт и выделить проблемные места Европлана и этой идеи в целом (В моменте, держу 3.2% от портфеля).

Друзья, разбор отчёта занимает много времени и хоть я делаю это для своих инвестиций, я надеюсь на ваш живой отклик — комментарии, лайки и подписки. Надеюсь, эта информация будет для вас полезна. Погнали!