Почти недельное ралли BTC — если так можно назвать неспешный подъем от локальных минимумов, — завершилось оглушительным падением. Курс BTC накануне падал почти на 10%. Как показывают данные Coinglass, на биржах было ликвидировано длинных позиций на сумму $187 млн.

Триггером стал обвал фондовых рынков США, который был спровоцирован разочаровывающими данными по инфляции в Штатах за август. Индекс потребительских цен снизился до 8,3% в годовом сопоставлении против июльской отметки 8,5%. Однако прогноз предполагал падение до 8,1%. Это и расстроило инвесторов. Дополнительным негативом стал рост базовой инфляции до 6,3% г/г, что является максимумом с марта.

Ранее считалось, что инфляция в США, как и везде, растет из-за дорогих энергоносителей. Но внутри свежего инфляционного отчета видно, что стоимость бензина в Штатах в августе упала более чем на 10%. В то же время, продукты питания заметно выросли в цене.

С опорой на статистику рынок пересмотрел свои ожидания по величине повышения процентной ставки Федеральной резервной системой в этом месяце. Теперь с вероятностью в 86% предполагается рост на 75 б.п. вместо 50 б.п. Агрессивный сценарий не исключает повышения ставки на 100 б.п., вероятность его исполнения — 14% против 0% месяцем ранее.

Рынок криптовалют терпит бедствие — и чем дальше, тем больше негатива приходит в сектор и цены. BTC в среду падает к $18 783, курсы ETH и BNB заметно просели.

Техническая картина в BTC обозначает три точки, которые стоит держать в поле зрения. Это, прежде всего, рубеж $18.000 — нижняя граница текущей зоны поддержек. При ее пробое вниз откроется дорога к промежуточной, но эмоционально важной поддержке $15.000. Под ней остается только $12.000.

О прекращении продаж можно будет говорить при восстановлении цены BTC выше $20.500, о возвращении спроса — выше $22.000.

Фактически, покупатели терпят бедствие, и если они не смогут вырваться за пределы $18.000-19.000 сейчас, о подъеме можно будет надолго забыть.

Криптовалюты слабеют из-за падения американского фондового рынка. Между курсом BTC и индексами S&P 500 и Nasdaq есть прочная корреляция. Рынок США смотрит вниз, поскольку компании и предприятия совсем не вдохновляет идея роста стоимости фондирования. Это осложняет развитие и расширение и вынуждает сокращать расходы. Бизнес в таких условиях плохо выживает. ФРС США продолжит повышать процентную ставку. Это значит, что стоимость займов вырастет дополнительно — и в этом нет никакого позитива для компаний.

Криптовалютный рынок отработал очередную волну стресса и вернулся к прежнему режиму «боковика». Курс BTC стабилизировался около $20.250, ETH встал рядом с $1.565.

Стоимость флагманской криптовалюты не выходит за рамки коридора $19.500-20.650 почти неделю. При этом внутри сессии колебания могут быть более амплитудными, чем обычно. Краткосрочный взгляд тут остается без каких-либо изменений: для того, чтобы устойчиво расти — или хотя бы попробовать это сделать, — рынку нужно закрепиться над $22.000. Если же будет продавлена вниз поддержка на $19.000, продавцам будет открыта дорога к $17.000. 

Внутренних новостей в секторе нет. В настоящий момент чуть ослабла корреляция BTC с поведением американских биржевых индексов S&P 500 и Nasdaq, но такое случается.

Стоит обратить внимание на резкий отскок в ETH — его цена выросла почти на 12% после просадки ранее без видимых на то оснований. Стратегической поддержкой альткоину в следующие две недели будет ожидание перехода на сеть Ethereum 2.0 и внедрение механизма Proof-of-Stake. Если все пройдет, как ожидается, ETH подорожает и потянет за собой вверх весь рынок, и BTC в первую очередь.

У BTC к сегодняшнему дню нет принципиальных перемен. Инвесторы как будто не верят в возможность бурного роста фондовых индексов и потому оставляют локальные покупки на биржах США без внимания. Корреляция между курсом BTC и индексами S&P 500 и Nasdaq ослабла.

В среду BTC торгуется по $23.830. С точки зрения технического анализа, на дневном графике сопротивлением выступает область $24.000-25.000. При ее успешном проходе будем ориентироваться на цель подъема $26.000. Важная зона поддержки проходит по $23.500.

Вторая половина дня может быть более динамичной хотя бы потому, что Федеральная резервная система США выпустит «минутки» своего последнего заседания, которое прошло две недели назад. В протоколах инвесторы обычно ищут намеки, указания на будущие шаги регулятора и реагируют именно на это. Событие обычно очень эмоциональное, потому что рынком большей частью движут именно ожидания.

В этот раз инвесторы вполне могут отыскать подтверждения уже известному факту торможения инфляции в США и соответствующим реакциям Федрезерва — если инфляционное давление замедляется, значит, на встрече в сентябре ставку можно поднять символически. Это может поддержать покупки на рынке акций США — и потянуть курс BTC за собой.

Криптовалютный рынок переживает локальное потепление. Как только стабилизировались настроения на рынках акций США, интерес вернулся и к цифровым активам. Курс BTC вырос к сегодняшнему дню до $23 433. Это максимум за пять недель.

Технически картина торгов BTC выглядит все такой же шаткой. Однако сейчас рисуется возможность для закрепления над $23 500 и дальнейшим походом к $27 000. Для того чтобы план был реализован, необходимо результативно преодолеть сопротивления на $24 100 и $25 000.

Откровенно говоря, нет никакой уверенности в потенциале бурного роста BTC. Индексы США, с которыми у флагманской криптовалюты существует корреляция, поднялись на фоне изменения ожиданий: многие полагают, что ФРС на ближайшем заседании откажется от идеи повысить процентную ставку на 100 базисных пунктов, и рынок сможет реализовать отскок. Однако не стоит забывать, что ключевой целью Федрезерва является контроль над инфляцией, а в этой гонке все методы оправданы.

Фундаментальную поддержку криптовалютному рынку сейчас оказывает ETH. Компания Ethereum анонсировала дату перехода основной сети на алгоритм Proof-of-Stake, которого на рынке ждали несколько лет. Пока в ETH отыгрывается этот позитив, он может увлекать за собой и остальные криптовалюты.