На нашем рынке рост на ожиданиях позитива по итогам переговоров, индекс ММВБ покоряет новые максимумы за четыре года, закрытие на максимумах. В общем, мы наблюдали настоящее ралли, с середины декабря. Вот только название этого ралли не совсем радужное и не сулит больших перспектив инвесторам, так как называется оно «ралли последнего инвестора».

Сегодня большинство трейдеров были заняты обсуждением предстоящих переговоров между Путиным, Олландом и Меркель, а также статистикой по рынку труда в США. Мало кто обратил внимание на вышедшую сегодня статистику по денежной базе РФ, кому она интересна?

Для начала напомню, что денежная база в узком определении включает выпущенные в обращение Банком России наличные деньги (с учетом остатков средств в кассах кредитных организаций) и остатки на счетах обязательных резервов по привлеченным кредитными организациями средствам в национальной валюте, депонируемых в Банке России.

Статистика, которая сегодня вышла, говорит об очередном сокращении денежной базы РФ до 8047,5             млрд. рублей. Максимальное значение денежной базы РФ за всю историю 9225,3 млрд. рублей было достигнуто 19.12.2014, как раз когда индекс ММВБ начал свой рост.

Вчерашнее ралли на рынке РФ продолжается и сегодня, индекс ММВБ торгуется на максимальных значениях за три года. На момент написания обзора индекс ММВБ пробил сопротивление в виде глобального нисходящего тренда расположенного на уровне 1730 и торгуется на уровне 1750 пунктов.

На дневных графиках по индикатору RSI сохраняется дивергенция, по многим бумагам есть техническая перекупленность. Сегодняшнее закрытие торговой сессии задаст настроение рынкам РФ на ближайшие несколько недель. Если закрытие состоится выше уровня 1730 и дивергенция на дневном графике будет сломана, то покупатели получат шанс на продолжение ралли с целями 1818 – 1865 по индексу ММВБ.

Если силы покупателей иссякнут к закрытию торгов, и они не смогут закрыть индекс выше 1730, то это сильный сигнал на развитие нисходящей динамики с первой целью на уровне 1540.

По фьючерсу на индекс РТС мы достигли верхней границы боковика. Второй день подряд идет сокращение открытого интереса уже на 160 000 контрактов. Это свидетельствует о том, что покупатели фиксируют прибыль по лонгам, а шорты кроют не только те, кто неудачно это делал, но и те, кто хеджировал покупки на споте продажей фьючерса, соответственно на споте также идет фиксация прибыли.

Котировки фьючерса на индекс РТС после утреннего негатива, резко взлетели и на момент написания обзора торгуются на уровне 79 000. Этому взлету способствовали новости и приезде Оланда и Меркель в Москву, а также коррекционный рост котировок нефти.

После достижения уровней 79 000 началась фиксация прибыли, о чем свидетельствует снижение открытого интереса. Котировки нефти готовятся продолжить снижение. Эти факторы могут вызвать обратное движение фьючерса, теперь уже к поддержке на уровне 77 500.
Подробнее www.pancap.ru/node/62
 
 

В течение торгового дня покупатели вели цену к верхнему диапазону уровня сопротивления 2050, давалось это не просто. И вот в последний час торгов была предпринята новая попытка штурма, которая быстро провалилась и продавцы перехватили инициативу, они не стеснялись и «налили» сколько могли (посмотрите на объемы в последний час торгов).

Уровень сопротивления устоял, негатив, связанный с Грецией начинает нарастать. Стоит ожидать контратаки продавцов на уровень 2000, за которым последует первая цель коррекции по широкому рынку 1880 – 1840.
 

Вечерняя сессия, как и день в целом не отличались какими либо интересными движениями во фьючерсе RiH5, было занудное падение. Нефть начала коррекцию после взлета последних трех дней, а вместе с ней и фьючерс на индекс РТС.

Ко вчерашнему обзору http://pancap.ru/node/54, добавить особо нечего, так как «поход в Гималаи» покупатели, судя по всему, отменили. Закрытие вечерней сессии было на уровне поддержки 75 000, уровень хорошо проторгован. Но сильных иллюзий питать не стоит, так как цель продавцов гораздо ниже. И им на руку внешний фон, который совсем не располагает к покупкам.

Нефть, после резкого взлета, вернулась к привычному для нее падению, подробнее тут http://pancap.ru/node/58

Индекс широкого рынка не смог покорить уровень 2050, котировки отскочили от него, как черт от ладана, подробнее тут http://pancap.ru/node/59

Фундаментальные причины негатива на рынках – Греция. Эта история только начинается, и многие ее недооценивают.

После вчерашнего теста линии тренда, нефть снова вернулась к привычному для нее движению вниз. Сегодня отработаны промежуточные цели движения на уровне 53,80. Сейчас можем наблюдать небольшую коррекцию к падению к уровням 55,15 и 56,5. Далее последует новый мощный импульс вниз к уровню 51 – 50.

Уровень 51 – 50  будет сильным сопротивлением, если медведи его смогут быстро продавить, то стоит ждать уровни 45 – 42, как минимум. Если Сил у медведей не хватит, то цена может снова отскочить к уровням 55 – 56.

Фундаментально ничего не изменилось, запасы в США растут и это еще не предел:

1 неделя года – 3,062 млн. баррелей

2 неделя года + 5,389 млн. баррелей

3 неделя года + 10,071 млн. баррелей

4 неделя года + 8,874 млн. баррелей

5 неделя года + 6,333 млн. баррелей

Движение в нефти будет очень волатильным, поэтому не забывайте ставить стопы и профиты.