Stanis, Вы мне азбуку зачем тут цитируете? Хотите своё превосходство продемонстрировать?

Вот так уже понятнее. Конструкция хороша только для спокойного флэта. Любое мощное движение вынесет её.

Из графика видно лишь то, что 10 ноября надо было 115Колл затарить на всю котлету, а в последний торговый день месяца продать.

Stanis, и еще…
На Вашем графике цены вечного фьюча и пяти коллов на разных страйках. Это половина конструкции? В чем она? Это её элементы? Они куплены или проданы? Или часть куплена, а другие проданы? Этот график не отражает по сути ничего. Шесть ценовых графиков в одном окне, и всё…

Под конкретные показатели греков можно собрать миллиарды конструкций, как с базовым активом, так и на одних лишь опционах. Как среди них выделить ДЕЦИНАР?

Stanis, Вы в состоянии привести полный состав Вашего ДЕЦИНАРА? В качестве примера? Если нет, то как определить Вашу «секретную» конструкцию, как именно ДЕЦИНАР?

В моём примере есть миллион вариантов «дополнить» мой купленный колл для выравнивания дельты и гаммы. Но кто сказал, что это будет ВЕРТОЛЕТ, а не самый обыкновенный стренгл?

Stanis, я всё очень внимательно прочитал.
Вы описываете некую комбинацию, которой даете конкретное наименование. Это означает, что у такой комбинации есть конкретные черты, отличающие её от любых других. Примерно так, как классический стренгл всегда состоит из одного колла и одного пута вне денег с одной датой экспирации, которые либо продаются, либо покупаются. А вот далее уже существует миллиард их разновидностей, но суть остается.
Бывают горизонтальные стренглы, которые состоят из двух стренглов с разными датами экспирации, один из которых продан, а другой куплен. И их тоже миллиард комбинаций, но при сохранении сути.
А вот что такое Ваш ДЕЦИНАР — нет ни малейшего понятия. «На графике его половина…. А дальше собирайте сами…». Вот суть Вашего поста.
Все равно, что я Вам скажу, что в моей стратегии ВЕРТОЛЕТ (к примеру) я купил колл Si со страйком 115000 на июнь, а остальное собери сам по грекам, при том, что дельта и гемма нулевые…

Stanis, но Вы ничего не говорили про купленные путы.
Вот поэтому я и говорю, что тема не раскрыта. Полный состав конструкции не приводится, отчего оценить её эффективность не представляется возможным!
В книгах, отдельные из которых Вами ранее цитировались, каждая конструкция раскрыта, что дает полное представление о всех рисках и ожидаемой доходности.
Но в Вашем варианте нет ничего, кроме намёков.

И для чего тогда Вам разность в показателях волатильности двух инструментов с разными датами экспирации?

Stanis, если это покупка БА с одновременной продажей стренглов, то чего Вы ожидаете при снижении цены БА, особенно резком???

Stanis, я прочел. Но не понял ничего. Много рассуждений об их превосходности, про дельту, про гамму и вегу, про цифры, и даже графики и профили…
Но ни слова про конкретную конструкцию. В чем её суть? Чем она отличается от обычного горизонтального или диагонального календаря? На чем строится? На путах, на колах, или двусторонне? Что продается, а что покупается — дальняя нога или ближняя? Об этом нет ни слова, увы…

Что покупаем, что продаем, чего ожидаем?

А конструкция то в чем?

risk8, ну, почти соглашусь…
Но!
Во-первых, абсолютно безрисковых стратегий вообще не существует по определению, поскольку на рынке (бирже) может произойти всё, что угодно, даже если ранее ничего подобного никогда не происходило.
Далее весь вопрос лишь в вероятности, или другими словами в степени риска. Чем риск ниже, тем, как правило, ниже доходность.
Но самым важным является точный расчет риска, то есть точной цифры максимально возможного убытка по позиции или конструкции. И если на всё это наложить диверсификацию, то в совокупности можно иметь стабильную доходность выше инфляции, выше ключевой ставки, выше рыночного индекса (не нашего, конечно )))).

Я, кстати, в былые времена очень даже баловался продажами дальних опционов. И даже длительное время имел двузначные и даже трехзначные доходности.
Но всё это закончилось так же внезапно, как это и должно обычно заканчиваться.
Зато урок был усвоен на всю оставшуюся жизнь!

Активный Инвестор, совершенно согласен! Непокрытые продажи — верный путь к обнулению счета. И если уж автор считает это безопасным занятием, то к чему тогда этот спред на схождение, когда можно просто тупо продавать «заоблачные» коллы )

Stanis, да любые )
Сейчас преимущественно европейского типа.

Да, для межплощадочного арбитража времена не лучшие по целому ряду параметров. И грабительская конвертация, и очень вероятные проблемы с сальдированием, и риски блокировок…
Но для опытного опционщика можно просто насладиться всеми видами спрединга на их опционом рынке.

Людвиг ван Биткоин, прикольные открытки 🤣🤣