На прошлой неделе я потратил немало времени, чтобы проанализировать компанию Селигдар. У меня осталось вопросов больше, чем ответов, но я решил поделиться первыми промежуточными впечатлениями сейчас, потому что дальнейший анализ компании может занять еще больше времени.

В нашей еженедельной стратегии мы отмечали, что в настоящий момент мы наблюдаем глобальный тренд на рост инфляции и обесценивание бумажных денег. В этом смысле все золотодобывающие компании в текущем моменте выглядят интересно. Кроме того, компания имеет оловянными активами (98% в ПАО Русолово), которые в прошлом генерировали около 10% выручки. Цены на олово подросли со среднего значения $20к/t за последние 10 лет до $43k/t к текущему моменту.

Что можно сказать про Селигдар?





( Читать дальше )

7 марта мы запустили платную подписку на нашу аналитику smartlab premium.
В целом, неплохо потрудились. Надеюсь, дальше будет еще лучше и глубже.
За месяц пока всего 1 подписчик остался не доволен, вернули ему деньги.

Акции и целевые цены:

👉НМТП
👉Распадская
👉Globaltrans
👉Группа Позитив
👉Банк Санкт-Петербург
👉Алроса
👉Тинькофф

Другиеисследования:

👉Иранский путь для фондового рынка России (тыц) — 10.03.22
👉Российские компании, которые с наибольшей вероятностью заплатят дивиденды (тыц) — 10.03.22
👉Подробный разбор ситуации по рублю (тыц) — 12.03.22
👉Компании, которые точно не выплатят дивиденды (тыц) — 15.03.22
👉Стоит ли покупать физическое золото (тыц) — 15.03.22
👉Оценка просадки капитала российских банков от переоценки облигаций (тыц) — 22.03.22
👉Список компаний, которые могут выиграть в этот кризис (тыц) — 25.03.22
👉Двухконтурный рынок на примере Китая (тыц) — 28.03.22
👉Доли нерезидентов в российских эмитентах (тыц) — 25.03.22
👉Какие компании проводят сейчас buyback? (тыц) — 22.03.22
👉Доли экспорта российских компаний в недружественные страны (тыц) — 04.04.22
👉Примеры облигационных портфелей, чтобы получать купоны каждый месяц (тыц) — 14.04.22

Также написано 4 еженедельных заметки с тактикой.
Выложено 5 платных видео, которые доступны подписчикам смартлаб премиум.

✅✅✅✅✅✅✅✅✅✅

Анонсы всех постов телеграмме идут сюда: https://t.me/mozgovikresearch 

Премиум раздел на смартлабе тут: https://smart-lab.ru/allpremium/ 

Концепция нашего анализа: https://smart-lab.ru/finansoviy-slovar/mozgovik-research 

Описание смартлаб премиума тут

Вот Ссылка: https://www.cbr.ru/faq/w_fin_sector/ , сохраните в избранное.
Там есть все официальные ответы

Например: 

❓-❗️Могу ли я перечислить средства в рублях на свой счет в зарубежном банке? Можно ли будет потом конвертировать эти средства в иностранную валюту?

Ограничений на зачисление средств в рублях на счета, открытые в зарубежных банках, нет. Резидент также имеет право впоследствии конвертировать эти рублевые средства в иностранную валюту и зачислить на свой счет в зарубежном банке или перевести на счет другого человека в иностранном банке.

❓-❗️ Я еду за границу, мне нужна валюта для оплаты поездки. Как я могу ее купить?

С 9 марта по 9 сентября 2022 года действует временный порядок операций с наличной валютой. С 9 марта по 18 апреля вы не могли приобрести наличную валюту. С 18 апреля банки получают право продавать гражданам наличную валюту, но только ту, которая поступила в кассы банков начиная с 9 апреля 2022 года. При этом вы можете расплачиваться картой «Мир» и снимать с нее наличные в валюте страны вашей поездки там, где принимается карта «Мир». Это Турция, Вьетнам, Армения, Беларусь, Казахстан, Киргизия, Таджикистан, Узбекистан, Южная Осетия и Абхазия.

https://www.cbr.ru/faq/w_fin_sector/

В двух словах говорит следующее:

👉На крипте движ прошел, уже не так сладко как раньше (чему я честно говоря удивился)

👉 торгует счас Сишку и фьюч Сбера, говорит объемов ему лично хватает, так сказать на хлеб с маслом

ЦБ, как и ожидалось, начал снимать ограничения, это помогло USDRUB чуть отрасти, но не сильно. Для экспортеров это плюс.

Почти все фишки, где есть объемы, были под давлением продаж на неделе, падение 5-10%.

Выделились угольщики — Мечел ао и Распад закрыли неделю ростом.
В целом, неплохо выглядели «золотые» компании, хотя лично я не до конца понимаю что у них будет со сбытом в текущих условиях.
Как всегда удивляют телодвижения в Лензолоте. Но если мы уже привыкли к манипуляциям в неликвиде, то в LNZL удивляют объемы торгов в сотни миллионов рублей.

Пермьсбыт и Красноярсксбыт хорошо подросли на рекомендациях дивидендов.

НМТП и ДВМП подросли. Они конечно и выглядят как бенефициары, но рост там похож на разгон.
ДВМП активно на неделе пампили РДВ и ЗФ, обещая потенциал в 175%.  

Вообще до 24.02 у нас все голубые фишки выглядели дешево, а сейчас краткосрочно мне не совсем ясно, откуда возьмутся объемы, чтобы существенно поднять стоимость голубых фишек. Статистика ЦБ, опубликованная на неделе, показала, что банки были основными покупателями на рынке акций в марте — 46 млрд рублей. Интересно, что это за банки, если по прогнозам наши банки могут потерять половину капитала…

 

НМТП на чем ракета +20%?
Только обзор по нему сделали в Мозговике на этой неделе: https://smart-lab.ru/blog/792292.php 
и тут вдруг такое.

Разгонялы телеграммные решили из ДВМП переложиться?

В 13:45 внезапно пошли объемы на покупку и акция полетела наверх.

В целом, надо отдать должное, большинство российских публичных компаний пока еще сохранили на месте свои корпоративные отчеты, хотя многие уже заявили, что не будут раскрывать свои результаты за 1 квартал (например, Алроса, ММК и т.п).

Я посмотрел около 50-60 сайтов основных эмитентов и отыскал те компании, которые вообще удалили свои отчеты и разделы для инвесторов.

Посмотрим что это за компании:

Сбербанк, страница с отчетами по МСФО:

https://www.sberbank.com/ru/investor-relations/reports-and-publications/ifrs

Лукойл, раздел с отчетностью:

https://lukoil.ru/InvestorAndShareholderCenter/ReportsAndPresentations/FinancialReports 
Но презентации у Лукойла еще пока есть в свободном доступе на сайте.


( Читать дальше )

13 апреля Совфед одобрил закон о делистинге депозитарных российских с зарубежных бирж.
В срок 10 дней должны быть завершены все программы.
Зарубежные депозитарные банки должны будут перевести акции, которые составляли расписки, в российский депозитарий. 
Возможны исключения, но по решению специальной правительственной комиссии.

Процедура затронет бумаги, которые торговались в Лондоне и Нью-Йорке, порядка 30 бумаг.
Банки депозитарии возьмут комиссию за расконвертацию, которая может составить $0,05 за акцию.
Наибольший объем GDR сосредоточен в голубых фишках, таких как Сбербанк, Газпром, Роснефть, Лукойл, ГМК Норникель, Новатэк и так далее.

Что это означает для рынка?


( Читать дальше )

Все кто купил год назад автомобили, пускай даже в кредит по низким процентным ставкам, как ни странно, по факту оказались гораздо умнее тех, кто благоразумно откладывал деньги и инвестировал их, например, в российские акции, хотя в теории казалось ровно наоборот.

Почему так происходит?

Как всегда, дело в балансе спроса и предложения.

Был спрос 100 машин и предложение 100 машин в год (условно). Предложение сократилось до 30 машин, спрос остался прежним — цены поднялись.

Дальше вопрос — что будет со спросом и предложением?

Предположу, что все мы после 24.02 онищебродимся в той или иной степени и спрос наш на машины снизится. Половина машин покупалась в кредит, кредиты подорожали, а условия выдачи ужесточат, то упадет спрос машин до 50ти. После того, как логистический стресс пройдет, цепочки поставок восстановятся или перейдем на китайский автопром, цены на машины постепенно пойдут вниз.

( Читать дальше )