Рынок ждал сегодня совета директоров БСПБ и новостей по дивидендам. В ожидании акции к 12:20мск выросли почти до 64 рублей, что соответствует максимальным значениям за 4 года. В 16:00 в ленте раскрытия появилась информация о решениях совета директоров и бумага начала падать.

Самое интересное, что решение по дивидендам было полностью ожидаемым — 4,56 рубля на обыкновенную акцию, что дает див.доходность 7,34%. Из объявленных но невыплаченных дивов это сейчас третий максимальный после Русагро и одноразовых дивов ТМК. Высокие дивы Совкомфлота тоже одноразовые, по итогам 21 точно будут ниже.

https://smart-lab.ru/dividends/index/order_by_yield/desc/

Несмотря на то, что все было ожидаемо, рынок видимо ждал большего. Возможно, кто-то (точно не я) рассчитывал на большой выкуп или выкуп акций по цене выше рынка. Выкуп объявили по цене 58 рублей, причем это после дивидендов, так как див. отсечка будет 3 июня, а акции БСП будут выкупаться до 21 июня. По факту, цена выкупа с учетом дивидендов (после налогов) составляет 62 рубля.

Объем выкупа — 26 млн акций. Это 5% УК или 15% Free Float. После выкупа EPS/DPS автоматически увеличится на 5%, поскольку прибыль будет приходится на меньшее число акций.

В общем, на чем завалили акцию по факту новостей не ясно. Думаю, сработала классическая спекулятивная формула «покупай на ожиданиях продавай на фактах». Акции очень неликвидны — я в течение дня ставлю небольшую заявку и вижу, что она самая большая в видимой части стакана😁.

👉Доллар протестировал 78 и упал ниже 77 после заявления Патрушева о том, что Россия не планирует вмешиваться в конфликт на Украине
👉USDRUB вчера был на 78 — максимум с 5 ноября 2020 года (то есть за 5 месяцев). Причина — ожидание санкций против госдолга РФ и ожидания нарастания военных действий у украинских границ России.
👉Фьючерс РТС вчера протестировал минимум за 2 месяца на фоне слабого рубля.
👉На РФР локальная беспричинная ракета в акциях Самолета. Бумага с момента IPO в октябре выросла уже +50%.
👉Слежу за потенциальной ракетой в BSPB, бумага позавчера +6% до новых хаёв за 4 года.
👉Госдеп США: США хотят, чтобы отношения с Россией были стабильными и предсказуемыми
👉Bloomberg: Байден хочет наказать Россию за вмешательство в выборы и хакерские атаки

👉ДУшники околорыночники из Москва Сити присели в СИЗО за кидок инвесторов на 300 млн рублей
👉Сегодня в 10:00мск стартовал второй день форума Московской биржи

👉Сегодня утром фьючерс S&P500 торгуется на новых рекордах, вблизи 4100 пунктов.
👉Наблюдаем дивер: S&P500-NASDAQ. Сиплый давно новый хай, Насдаку до хая +3,5%. Это говорит о том, что тема с техами прошла, вероятно, народ уже понял, что там все дорого. 
👉Объем торгов на американской бирже вчера достиг минимума в этом году.
👉Zerohedge: пузырь размещений SPACов лопнул. 
👉Трендовые индикаторы показывают вероятность слома восходящей тенденции по нефти.

👉Питер Тиль: биток — массовое оружие Китая, поскольку снижает роль доллара
👉Наблюдение: текущие темпы роста М2 США в прошлом всегда соответствовали периодам высокой инфляции
👉Индекс открытых вакансий в США на рекордном значении. Тоже инфляционный фактор
👉Twitter обсуждает поглощение Clubhouse за $4 ярда
👉Продажи мерседесов в 1 квартале 2021 выросли на 22%. Характерно, что в 1 квартале я тоже захотел купить Мерс😁😁😁 Еле удержался.

Некоторые из указанных выше новостей в подробностях можно почитать тут: https://t.me/newssmartlab

Коммерсант сегодня рассказывает типичную историю о том, как ДУшники, обещавшие 18% годовых в долларах никому ни то что не заработали, даже денег вернуть не смогли. Зато задерживали подозреваемых мошенников в «элитных подмосковных коттеджных поселках». Речь идёт о ООО «Шумаков и партнеры», основателями которых были Денис Шумаков и Георгий Ганц.

Офисы все естественно снимались в Москва Сити.

Деньги привлекали якобы под управление в Interactive Brokers. Вывеску фирмы меняли три раза.
Деньги по «некоторым данным» частично уходили в офшоры, частично на личные нужды.
Пострадавших пока 50 чел на сумму 300 млн, но говорят, что после уточнения цифра может вырасти в разы.

Так что, будьте бдительны, товарищи. Как написано в книге «Механизм трейдинга», лучше никогда никому не давать деньги в ДУ (доверительное управление).

В 16:00 мск началась трансляция дня инвестора Тинькофф на английском языке. 
В это же время была опубликована полная презентация дня инвестора.
📉После начала дня инвестора акции Тинькофф ускорили падение до -3%.

Возможно, оценка темпов роста чистой прибыли показалась инвесторам слишком консервативной: компания озвучила среднегодовой прогноз прибыли в районе 20% — до 75 млрд в 2023 году (хотя ранее казалось, что 75 млрд Тинькофф может заработать уже в 2021).

Обсуждение презентации Тинькофф сейчас идёт на нашем форуме акций:
smart-lab.ru/chat/?x=2337
smart-lab.ru/forum/TCSG

Все таки надо отдать должное, у ZOOM качество говно. Есть какой-то аналог с нормальным качеством картинки? Речь идет именно об онлайн трансляции. 

А то мы делаем наши смартлабонлайны в ZOOM, и гоним сразу на youtube и качество получается не очень (пример можно посмотреть тут), хотя у всех нормальные камеры и быстрый интернет. Как можно улучшить ситуацию?

Последние дни мы видим повышенное давление на рубль. Сегодня выступал Песков, который отметил, что это обычное дело, когда возрастание напряженности у российских границ приводит к негативной реакции на рынках. Он также отметил, что ЦБ и Минфин держат ситуацию под контролем.

На этой неделе рубль падает быстрее нефти и снижается даже на фоне роста валют развивающихся стран.
Наблюдатели отмечают усиление активности российских войск у границ Украины.

Киев созвал экстренное заседание контактной группы по Донбасс. Зеленский может посетить район в четверг-пятницу.
Вчера Зеленский заявлял, что только НАТО может спасти Украину от войны на Донбассе.
Глава МИД ДНР Никонорова вчера заявила, что Киев ждет отмашки США для силового сценария конфликта в Донбассе.
Пушилин (ДНР) сегодня заявил, если Киев пойдет в наступление, ДНР не остановится на своих нынешних границах

Конкретики пока нет, мы пока видим лишь ослабление рубля на ожиданиях конфликта.

Лет 10-12 назад торговали фьючерс РТС, используя в качестве поводыря фьючерс на индекс немецкой биржи DAX. В общем-то был кризис, всё было скоррелировано неплохо, поэтому ходили все индексы вместе, но все-таки европейский рынок по понятным причинам считался ведущим, поэтому наши индексы ходили вслед...

Вот интересно, сейчас кто-то из тех кто торгует фьючерс РТС, смотрит на DAX?

Народ, вы не забыли? на форуме акций смартлаба постоянно действует конкурс, в котором можно зарабатывать 750 рублей за комментарии к отчетам!
Если сегодня вышел отчет МСФО у какой-то компании, то надо найти форум этой компании, прочитать отчет и высказать свое мнение по отчету.

Если ваши комментарии будут свежими, актуальными, по делу (не обязательно писать простыню) и окажутся лучше других, то вы можете заработать 750 рублей за каждый отчет! 

Вчера 6 апреля мы провели первый смартлабонлайн с эмитентом по факту выхода его МСФО отчетности. Это была компания OR Group (бывшая Обувь России). Заявления руководства компании, сделанные в ходе онлайн-трансляции даже оказались в ленте новостей Прайма.

Для тех, кто не хочет тратить время просмотр видео, я коротко расскажу, что было сказано на эфире:

✅ Компания имеет прогнозы по выручке/прибыли на 2021 год, но не разглашает эту информацию, сохраняет консервативность оценок
✅ Выход на прибыль 2019 года в размере 1,7 млрд рублей возможен в 2022 году.
✅ В данный момент компания планирует направлять всю прибыль на снижение чистого долга, цель Net Debt/EBITDA = 2.5-3 (поэтому про дивиденды и обратный выкуп пока вопрос не стоит).
✅ Нарушение ковенант по бондам: оферта по 2 выпускам действует еще 2 недели, пока предъявили к выкупу на 1,5 млн рублей. Видели, что на вторичном рынке было продано-куплено бондов на 230 млн рублей еще до оферты, так что вероятно, кто хотел выйти, вышли по рынку просто, потому что рынок компании доверяет 
✅ Цикл пополнения товарных запасов завершен, не ждут, что запасы будут расти. Модель маркетплейса подразумевает, что у компании растут запасы, но это не требует пополнения оборотного капитала, т.к. расчеты с поставщиками происходят после реализации товара
✅ Запасы 2020 года выросли на 4 млрд за счет пополнения товаров площадки «Продаём»
✅ В 2021 году списание запасов не планируется. 
✅ В 2021 не ждем потребности в пополнении оборотного капитала
✅ После запуска рекламной кампании увидели рост трафика на 15% 
✅ В 2021 году планируют привлечь на свой маркетплейс 1500-2000 новых поставщиков
✅ Линёво строительство фабрики остановили в 2020 году и вышли из проекта
✅ Строительство склада 28,000м2 остановили, так как из-за падения арендных ставок выгоднее арендовать, окупаемость склада при тек.арендных ставках будет очень большой.

Саму трансляцию вы можете посмотреть здесь
 

Хронометраж эфира:

( Читать дальше )