2 марта главная биржа России опубликовала финансовые результаты за 2017 год. Год назад в апреле 2017 года мы уже рассматривали данное ПАО и делали оценки развития этой компании на период до 2020 года. Напомним основные моменты, которые тогда были установлены.

Мы проводили анализ 7 апреля 2017 года — основные результаты здесь. Вкратце напомним наши выводы. Будет продолжен рост объемов торгов. Примерные показатели объемов торгов по годам 2017-2020 следующие: 758, 827, 896, 965 трлн руб. Исходя из этого будут расти и комиссионные доходы биржи. вторая статья доходов — процентные — наоборот будет падать по двум причинам: это снижение неиспользуемых остатков на счетах и снижение процентной ставки. По итогам анализа мы прогнозировали, что 2017 год будет хуже чем 2016 по чистой прибыли. Прогнозное значение ЧП2017 было 23 млрд. руб.

Посмотрим что вышло в реальности и как точны были наши прогнозы. Вот релиз МосБиржи за 2017 год.

вопрос по экспирации si3.17.
Кто понимает до конца процедуру экспирации si?
Вот у меня были проданные опционы si57000 мартовские. Клиринг сегодня прошел по 58019. почему же мне продали на клиринге фьючерсы не по 58019 а по 58022? так всегда происходит? стоит ли заранее покупать фьючерсы в необходимом объеме по цене объявленного клиринга чтобы не попадать на такой спред? спасибо заранее

Всем доброе утро.
У меня очередная сессия. И я села писать курсовую работу по финансовым рискам. Выбрала тему: финансовые риски компаний нефтегазовой сферы России.
Понятно, что российские компании страхуют свой риск. В данный момент я рассматриваю конкретно валютный риск. Моя задача понять в какой степени эмитент хеджирует свой риск. За основу исследования беру отчеты МСФО за последние 10 лет. 
Насколько я понимаю покупая/продавая фьючерсы на доллар или евро, а также покупая опционы на валюту компания будет все это должна отражать в статьях финансовые расходы и финансовые доходы. Может быть кто-то засунет и прочие расходы/доходы. Таким образом если компания хеджирует 100% валютного риска производными инструментами то графа: курсовые разницы должна быть пуста. Но глядя на все отчеты МСФО абсолютно разных эмитентов я вновь и вновь на нее натыкаюсь. 
И вот вопрос (прошу отвечать только знающих) компании до сих пор не поняли что валютный риск хеджировать надо, или они хеджируют но не весь риск, или хедж-хеджем а доходы/расходы по курсовым разницам компании все равно обязаны показывать (просто эта графа потом сальдируетя с финансовыми расходами/доходами)??
P.S. надеюсь на разумные и вдумчивые ответы :))))