Нефть $68
Золото $2754
Серебро $33.78
Газ $2.38
Медь $4.36
Биткоин $67789
S&P500 5871
$96.6 по курсу ЦБ РФ
юань 13.5


1. Предложенный Трампом тарифный план, который предполагает повышение пошлин на импорт из всех стран до 20% и введение 60%-ной пошлины на импорт из Китая, вызвал у инвесторов в EM опасения.

Больше всего пострадали такие крупные компании, как Samsung, Alibaba, Tencent и Meituan, на долю которых пришлось более половины падения индекса EM.



2. За последний месяц три крупные технологические компании, Microsoft, Alphabet и Amazon, подписали соглашения о ядерной энергетике. Это не совпадение. Гонка ИИ заставляет технологических гигантов задуматься о том, как обеспечить питанием огромные центры обработки данных, которые они строят для запуска приложений ИИ, таких как ChatGPT.


Гейтс инвестировал более 1 миллиарда долларов в TerraPower, частный стартап, который строит небольшие ядерные реакторы.

( Читать дальше )

Добрый день!

Ниже пример value etf, value инвестор должен смотреть на свои результаты и результаты индекса, часто средний инвестор проигрывает индексу- более 80% случаев, стоит помнить эту статистику, инвестиции через фонды удобный вариант и требует в разы меньше времени, чем подбор акции, а уж найти чемпионов среди акций это почти искусство .





( Читать дальше )

Аленка капитал
небольшой обзор

Элвис Марламов value инвестор, который на рынке лет 15, они с командой выпускают инвест бюллетень со своими идеями раз в неделю, стоит 15к в год

Что понравилось
1. Достаточно глубоко разбирают компании, например провели анализ крупнейших алмазных шахт, написали обзор для бумаг алросы, достаточно любопытно.
Аналогично с угольными шахтами и распадской
2. Бумаги рекомендуются по книге разумный инвестор — анализируются мультипликаторы, делается вывод о недооцененности и триггерах раскрытия стоимости например афк Система, которая выводит на биржу свои дочки или Русал, внутри которого гмк и пакет гмк стоит дороже чем весь Русал
3. Элвис ездит на собрания акционеров и задаёт вопросы менеджменту, вообще единицы кто это делает из инвесторов, по моему полезная активная позиция спросить менеджмент напрямую вопросы это круто, такой инвестор -активист в стиле Карла Айкана или Elliot Management
4. Раскрывает портфель- достаточно честно, такое редко встретишь

( Читать дальше )

Добрый день!

Ниже фонд vanguard value etf, как видим ни самые высокие комиссии, при этом фонд по идее не должен покупать компании p/e завышенными, то есть относительно низкий риск в фонде, для пассивных инвесторов самое то, можно добавить в портфель на мой взгляд после коррекции )

investor.vanguard.com/etf/profile/portfolio/VTV/portfolio-holdings







( Читать дальше )

Добрый день!

Рассматриваю в портфель зпифы- арендные фонды недвижимости, торгующиеся на бирже.

Почитал, посмотрел обзоры про ПНК

Что понравилось:
1. ПНК действительно один из крупнейших застройщиков складской недвижимости в стране- он ее и сдаёт в аренду и продаёт готовые
2. Складская недвижимость наиболее востребована последние годы в виду развития интернет компаний и доставки
3. Другие компании также запускали фонды на складе- например Сбер в Новосибирске
4. Высокая ожидаемая доходность в районе 11% до ндфл, выплаты должны быть поквартально

Что не понравилось:
1. 2 компании, как понимаю, кто подписывает договора на покупку паёв с ними напрямую- заключает договоры с одной компанией, а активы на другой
2. Компания покупает готовые здания у дочерней структуры- не исключено по завышенной цене, возможен неликвид
3. Пока ещё низкая ликвидность на бирже
4. Розничным инвесторам проще продать неликвидные объекты
5. Компания активно везде рекламируется, много проплаченных интервью и отзывов- немного настораживает

( Читать дальше )

Добрый день!

Пару слов о налогах с дивидендов иностранных компаний.

W8-ben справка, которую вы подписываете у брокера, подтверждает, что вы резидент рф и например с американских акций вы будите платить налог на дивиденды 10% в сша и 3% доплачивать в рф!
Но справка это только для американских компаний, а значит в случае покупки немецких например вы заплатите налог на дивиденды более 26%! Так как имеет значение ваше резидентство и страна регистрации эмитента!

Для тех кого волнует вопрос валютной переоценки- один из вариантов такой:

1. На 183 покинуть рф
2. 60 дней провести на Кипре и стать там временно налоговым резидентом
3. Налог на валютную переоценку там отсутствует, в рф за отчетный период вы тоже его не заплатите, кстати налог на дивиденды на Кипре 0%

Добрый день!

Добавил скрин 100 летнего портфеля Saxobank из интервью Wall Street pro.

35% акции
20% недвижимость
13% облигации
10% золото
10% commodities
7% крипта (не являюсь поклонником)
5% инструменты на волатильность (тоже не буду добавлять в портфель)

Что понравилось?
Что внутри этих пропорций вы можете набирать инструменты какие хотите, главное держать аллокацию, то есть можете взять в акции etf и отдельные акции какие больше нравятся. Такой портфель можно передать по наследству. Даже банкир для вашей семьи может просто поддерживать пропорцию портфеля, не обязательно быть гуру и читать отчеты, а в случае чего ваша жена и дети вряд ли будут следить за отчетами газпрома и интела, а через те же etf можно такой портфель поддерживать годами и это дополнительная подушка ликвидности для семьи на долгосрочные цели.

Что не понравилось?
Инструменты на волатильность это на любителя, их добавлять нет желания, с криптой та же ситуация, я не понимаю как крипту оценивать, поэтому в портфель не включаю, может я не прав, но я пока для себя в обычной жизни не вижу необходимости в крипте и как определять ее внутреннюю стоимость мне непонятно.

Добрый день!

Докупил ленэнерго преф, считаю компания должна стоить 200 и более, див доходность может составлять 10%, что прилично, пусть и в рублях.





( Читать дальше )

Добрый день!

Пару мыслей про акции, инфляцию, недвижимость, бизнес

1. Акции — защита от инфляции? Думаю да, крупные компании повысят цены, увеличат выручку со временем и смогут платить больше дивиденды. Кто сидит в кэш, тот его прожигает, такая же ситуация с депозитами. С облигациями наверно тоже. Акции способны прибавить в случае инфляции, Баффет писал про защиту от инфляции через покупку акций в 70е в сша тогда была приличная инфляция.

2. Недвижимость? В принципе можно купить etf reit vanguard и вот вам страховка через арендную недвижимость в валюте. Кто думает сейчас купить жилую недвижимость для аренды- мое мнение, готовая вторичка ни о чем, будет там 2-3% годовых от аренды, если вы не купили эту квартиру с аукциона с банкротства условно с хорошим дисконтом.
Построить в новострое- в принципе можно на этом заработать в руб, если выбрать удачный объект, сейчас даже закон лучше защищает таких инвесторов, правда налог льготу убрали с 3 лет до 5.
Купить коммерческую — если с дисконтом, то тоже интересный вариант, если например помещение нуждается в ремонте, тогда есть шанс получить дисконт. Сама доходность тоже выше, момент — что часто нужно больше денег на такой вариант.

( Читать дальше )

Zim Shipping
ZIM Integrated Shipping Services Ltd., together with its subsidiaries, provides container shipping and related services in Israel and internationally

Компания из сферы морской логистики. По данным yahoo finance
P/e 6.8
Roe зашкаливает, но возможно временно
Компания выглядит не очень дорогой, она вернулась к прибыльности последние 3 года, рассматриваю для своего портфеля, доступна в секции глобал





( Читать дальше )