Вся история тут.

Окончание истории. Выпустили.

Амазон отыграл часть падения сразу на открытии, я пытался еще на премаркете купить дебитный медвежий спред (половинку кондора, вторая ничего уже не стоит), дешевле чем стоил полученный вчера кредит. Вышел по 1.49, продал кондор вчера по 1.60. Минус коммиссии. Сейчас уже можно было откупить спред по 60 центов. Но учитывая ситуацию — оно могло ломануться и ниже. IV на открытии был все еще 9% по 570м путам, и сразу не падал. Через минуту-две после закрытия упало до 5% и соответственно премии ополовинились в цене.
Итог — 1.60 — 1.49= +0.11 и минус примерно 0.08 на коммиссиях, чуть чуть в плюс.

Вчера были отчеты по Амазону. Данные вроде бы не плохи и маржинальная прибыль растет и облачный сервис божит. Стак взлетел на 9% в течении дня перед отчетами по доходам, на слухах про новый музыкальный сервис.

Но что-то испортилось в датском королевстве и ожидания Вол Стрита не подтвердились цифрами. Просто ожидания и как их отражение — цена акции были весьма дерзкими.

В общем на вечерних торгах Амазон потерял 13% после обьявления результатов квартала.



Неприятная для меня ситуация потому, что я торговал волатильность путем продажи железного кондора 696/690/570/565, последняя цена — 550. Опционы истекают сегодня, поэтому если не случатся чего то чудесного (amazing) то придется фиксировать убыток в 500 долларов по нижней части спреда на контракт. Полученная премия вчера составила 160 долларов на контракт, стало быть чистый убыток составит порядка 380 долларов.

Посмотрим что будет утром с волатильностью, но думаю попробую сроллировать верхнюю часть (не закрывая верхний спред — он итак истечет вне денег и зачем платить коммиссии) в железную бабочку, т.е. продать кредитный спред на 575/570, чтобы немного уменьшить минус. Хотя конечно после отчета вола сильно падает и премия может оказаться очень небольшой. Увидим.

Другой варик — сроллировать тот же кондор (возможно поджать вернюю часть ниже) на февральскую месячную экспиру. Буду думать.

Не пишу громких названий вроде путь к миллиону и так далее. Это не путь к миллиону. Это практический эксперимент на тему как можно капитализировать имеющуюся сумму на торговом счету с низкими рисками и минимальными усилиями, требующими до получаса в день.

Был предыдущий топик который описывал общие принципы, но я его удалил ввиду низкого к нему интереса на СЛ. Продолжать эти публикации или нет тоже будет зависеть от интереса. В ближайшее время я запущу свой сайт посвященный разработке и эксплуатации торговых систем где так же буду отображать данный портфельный интерес.

Основные данные — цифры представлены из расчета базового доступного капитала в 10к долларов. Максимальная рабочая утилизация ГО — 5000, вторые пять тысяч на случаи экстраодринарных ситуаций и для экстренного управления имеющимися позиция. Использую только простые конструкции я понятной логикой: кредитные спреды, продажу стредлов и стренглов, железные бабочки и кондоры когда стредлы и стренглы слишком рискованы или забирают много ГО. Категорически не использую конструкции с положительной дельтой (покупки), календари, диагонали, бэкспреды и прочую чушь выдуманную брокерами с целью наращивания количества элементов и коммиссий.

( Читать дальше )

Рынок падает. Время жатвы для трейдера. Но не все так просто. Снижение идет на катализаторе из Китая, продолжается утром в Европе но начинают выкупать к открытию Америки, далее разнос и к концу сессии знаменитые попытки выкупа в 3-30 дня по Нью-Йорку верными слугами ФРС из Цитадели (знаменитая команда PPT). Торговать классически пытаясь шортить в Америку не получается. Вижу следующие варианты:
1. Продавать фьючерс (или CFD) на Глобексе на открытии либо вечером перед закрытием Америки
2. Продавать акции, ETF, перед закрытием америнской сессии после выкупа ППТ, в районе 3-55 РМ.
3. Покупать путы в 3-55 РМ, либо продавать кредитные спреды.
4. Закрывать все эти транзакции на следующий день на открытии америки.

Гепы вниз не продолжаются поэтому вижу смысл работать от обратного.

Доброго вам водородного времени суток. Рынки сегодня однозначно в паршивом настроении и впереди нас по всей вероятности ждет красный денек. Предлагаю вашему вниманию следующие затеи:
1. ALIBABA — вчера несмотря на общий негативный фон закрылись позитивно. Сегодня на премаркете мы -1.2% это уверенно засадит свечников-дневщиков и должно помочь движению вниз их негативным ордерфло. Рассматриваю недельный пут со страйком 74.5



2. Yahoo — похожая ситуация как и на бабе, вчера закрылись сильно вверх но через дневной уровень 32.21 «не шмогла», хороший шорт, пока -1.3% на премаркете. 31-й недельный пут, обьем там никакой но сегодня может зайти. Нужно смотреть.

( Читать дальше )

Снова Китай, вливания ликвидности, рынок не удержали, снова закрылись в минус. Дакс слил 200 пунктов от хая или около 150 от открытия. Сип слил большую часть вчерашнего PPT ралли в последние полчаса рынка. Сентимент нейтрально-медвежий.

Сижу все еще в Эпле — не вышел вчера когда мог за полчаса до закрытия, усреднился по .40 и никак не ожидал того, что так жестко выкупят прямо в закрытие. Такое часто бывало в прошлом году, почему-то подумалось что не случится. Видимо придется резать убыток, посмотрим не дадут ли выйти подешевле, в целом рынок соответствует моей позиции.

Из сегодняшних интересных идей — лонг ГоПро. ГоПро, мыльница на палке, долго уже страдает от заслуженного сброса из портфелей но сегодня несмотря на негативный в целом фон по рынку торгуется с приличным гепом в 4% на премаркете. Это хороший показатель силы и думаю стоит попробовать искать покупки. Сигнал сильный но не идеальный поэтому я лично входить с открытия не буду, подожду полчаса и зайду с подтверждением. Работать буду через 20.5 недельный кол.

( Читать дальше )

Недавно я порадовал вас торговым сетапом призванным изощренно овладеть призраком Санта Клауса. Представлю окончание этой сделки.



Точка входа которую я опубликовал была по .14, хотя модельная точка была чуть позже по .11-.12. Сегодня экспирация этого опциона, цена закрытия вчера была по .35, опцион в деньгах, бумага закрылась по 17.34 вчера.


Клацнуть для увеличения по картине.





Всем профитов.


( Читать дальше )

В пятницу я предлагал рассмотреть такую торговую возможность

На данный момент ситуация по Греции сильно ухудшилась но рыба еще бьет хвостом об лед и мне кажется до 9-30 когда откроется опционный деск может пройти какой то позитив, даже фальшивый, который испортит результат. Поэтому думаю будет безопаснее захеджировать позицию сделав ее дельта-нейтральной купив 1 фьюч дакс чтобы занейтралить купленные в пятницу 15 опционов 11000 страйка, путы.

 

Сам не знаю что из этого получится — посмотрим. Идея одновременно закрыть все части конструкции в 9-30 на открытии опционного деска.
Уже ясно что эта сделка не будет очень прибыльной, но потенциал что-то заработать вероятно все же есть. Более предпочтительно было бы не хеджировать позицию вовсе и закрыть ее по рынку в 9-30. Держать дольше не имеет смысла учитывая тета-распад и то, что без очередной «бомбы» вега будет только падать. Можно быть было бы лучше продать фьючи на VSTOXXX вместо покупки дакса, но я просто эту тему пока еще не изучил хорошо. Там тоже не все просто.

( Читать дальше )

Продолжаем наши увлекательные приключения.
Сегодня в меню — Ципрас посыпал голову пеплом и якобы послал предложение которое должно устроить вышибателей долгов из Триады Тройки. На рынке полная эйфория. Растем семимильными гепами.

 

Возникает вопрос: а что будет если это снова прень? Можно ли подзаработать? Идея все та же и очень простая. В прошлый раз я рассматривал возможность взять вертикальный спред, но это только усложнило ситуацию с разной реакцией разных страйков, а ведь наша задача — делать все максимально просто. Поэтому рассмотрим идею просто купить путы. Поработав с анализатором любезно предоставленным сайтом биржи Eurex оптимальный вариант оказался следующий.

( Читать дальше )

В пятницу я предложил вашему вниманию очень простую и безопасную, дешевую конструкцию для отработки Греческого референдума.

smart-lab.ru/blog/264081.php

Дакс утром открылся на 3.5% ниже закрытия в пятницу. Вполне вероятно, что за полтора часа до открытия опционной биржи (она открывается в 9-30, а фьючерсы в 8-00) мы закроем большую часть гепа. Как быть? Просто тупо купить фьючерс из расчета количества проданных опционов делить на пять (это множитель для фьючерсов — 25 против множителя опционов 5) и умножить на дельту. Дельта была порядка 0.1. То есть нужно купить 1 фьюч дакса на каждые 50 проданных путов. Ежели таковых было сильно меньше — можно попробовать побаловаться коррелированными инструментами. Или дождаться все же открытия.

 

( Читать дальше )