В этом посте описал 3 основные причины, почему подавляющее большинство инвесторов (трейдеров) теряет деньги на рынке. Те проблемы, поработав над которыми, у нас есть шанс серьезно улучшить свой результат.


1. Неправильный момент входа в рынок. Для людей свойственно инвестировать в модные идеи. Идеи, в которых сверхприбыль уже собрана профессионалами.

Помните 2000-е? Когда был максимальный приток денег на РФР? Начиная с 2005. И, по моему, до 2007. Непрофессионалы пришли на рынок. Сам, кстати, был в их числе. В 2008 пришла расплата. Большинство пришедших с 2005 потеряло существенную часть своего капитала.

Помните начало 2015-го? Зашел сразу после нового года в отделение ВТБ на юге Москвы. Полный зал народу. Что-то все покупали. А сейчас больно, потому что в убытках. И боль будет нарастать по мере продолжения боковика на валюте.

Помните 2013? Боковик на РФР продолжается несколько лет. Волы нет. Многие стали торговать контртренд (канал, «от бортов» — назовите как угодно). Расплатились в 2014.

( Читать дальше )

Любой желающий сейчас может открыть Excel и провести некий эксперимент. 
Делаем ряд чисел, в котором каждое последующее число равно предыдущему плюс случайное число из диапазона (-n;+n)


Для примера первым числом указал 100, диапазон (-15;15), всего 1000 точек
Далее на базе этого ряда чисел строим график


( Читать дальше )

— Я так боюсь летать в самолётах! Вдруг какой террорист с бомбой там будет!
— А у меня друг математик. Я спросил его, какой шанс, что в самолёте окажется бомба, он ответил 0,01%. Тогда я спросил, какой шанс, что в самолёте окажется одновременно 2 бомбы, он сказал, что 0,000001%. С тех пор я не боюсь летать в самолётах, поскольку постоянно вожу с собой бомбу!


Применительно к рынкам:
Спрашиваем у друга-математика-ноб.лауреата по экономике, каковы шансы на существенное падение актива в течение года дважды. Устраиваем управляемое падение актива. С чувством удовлетворения выполненного долга заступаем на пост главы ФРС.

Очень интересно узнать, кто какие методы использует для для избежания подгонки (overfitting) системы.

Я лично ничего, кроме форвард тестирования для себя пока не нашёл. Поделитесь, если кто сталкивался и успешно использует подобные методы.

Что можете сказать про алгоритм бустинга AdaBoost?

Что общего у А.Г., Ивана, Василия, Андрея, Герчика и очаровательной Ирины?

то, что они сами никогда не давали в ДУ или автоследование «на сторону»… Своей же Фирме- не считается… Т.е. их Опыт — это только с одной стороны… и все рассказы о понимании психологии Инвестора и о прочем- это слова-с… нету Опыта по этой теме? Значит вся похвальба ДУ однобока...

и вспомним Карла Нашего Маркса. чем определяется сознание(Т.е. посты и видео в Сети)?  Бытием, т.е. материальным интересом. Если кто то что хвалит продвигает, то сразу мыслишка- а какой интерес в продвижении? Есть у говорящего пишущего свой интерес? есть. Значит, он не объективен...

это не для того что бы как то задеть уважаемых Форумлян или, пардон, «перейти на Личности»… это для понимания расклада Камней, Фишек, Фигур

допишу. Это не про Честность или про Мастерство… это про интерес и односторонний взгляд

Копипаст с фейсбука. Автор мега троль из Челябинска, но часто пишет дельные вещии(если че, он русский)

РОССИЙСКАЯ ИСТОРИЯ В ДОЛЛАРАХ США
Я тоже посмотрел интервью Грудинина Дудю. Про эффективнейшего менеджера Сталина и 15% годовых, ага. Почитал неизбежные в таких случаях срачи сталинистов и антисталинистов. А также большевиков с любителями подрочить на царя-батюшку, совкодрочеров – с либерастами и ельциноидов с путиноидами.
И подумал – слушайте, а чо сраться, когда можно тупо посчитать и расставить раз и навсегда точки над «и»? Тем более, есть же волшебное исследование товарища Мэддисона про экономику всех стран за всю историю, на которое ссылаются все спорящие в диапазоне от Милова с Илларионовым до сайта «Спутник и Погром». Товарищ Мэддисон не пожадничал, выложил все данные в открытый доступ в виде табличек Excel – бери и пользуйся. Я взял и воспользовался. Сейчас я вам всю отечественную историю расскажу за минуту, от Крещения Руси до наших дней. И все в одинаковой степени охереют: что монархисты, что сталинисты, что ватники, что либерасты. Только одному человечку такая история понравится, про которого в жизни бы никто не подумал. Однако, не будем спойлить. Дело было так:

( Читать дальше )

Доброго времени друзья, спасибо за Ваши комментарии. В последних комментариях, было сказано про Алхимика, скажу сразу это — великая книга, и Пауло Коэльо красавчик, что подарил людям такой бестселлер, но чтобы правильно мечтать, одного Алхимика мало.

Умные люди говорят, «чтобы быть мудрым, нужно прочитать 10 книг, а чтобы их найти, нужно прочитать тысячу». Поэтому я, себя умным не считаю, тем более мудрым. Если взять например ту же тысячу книг, из этой тысячи я процентов 12 книг прочитал и на себе и своем опыте проверил — что это работает, а что нет.

Те люди которые меня читают, хочу попросить Вас, если у Вас есть грамотная литература посоветуйте что почитать, чтобы стать умнее, но я знаю точно на все нужно время. Допустим, чтобы Наполеону Хиллу написать книгу «Думай и богатей», понадобилось — 20 лет. Сейчас есть интернет и можно все делать быстрее и постоянно учиться. 

Например если взять великого инвестора Уоренна Баффета, то он 80% своего времени тратит на обучение и работу которую вы делаете, не важно какую, нужно делать хорошо. Мудрые люди Вавилона говорили — «Если что-то делаешь, хоть врагу, делай это хорошо, потому что у труда есть своя энергия и она отдаст сполна».

( Читать дальше )

Всё чаще начал встречать упоминания о том, что хозяева денег используют управляемый хаос (революции/конфликты/войны/кризисы) для достижения своих целей. Прихожу к выводу, что это хорошо согласуется и с рынком. На всех таймфреймах он ведёт себя одинаково, но если на секундном графике импульс может создать любой из нас, то на дневном так лихо вынести без причины на старте может только единый глобальный игрок, который и задаёт направление.



Далее идёт слом тенденции и удержание графика в длительной боковой коррекции (мой знакомый специалист по бизнес психологии только по моим рассказам [без взгляда на график] уверенно заявил, что сдерживают его искусственно):



( Читать дальше )

Где урвал-в Озоне

Почему- интересна не теория, а именно разбор реальных эпизодов на Рынке.

Впечатление от Автора-отлично

Впечатление от Книги- отлично, есть небольшие опечатки, но очень редко. Перевод-отличный.  Издательству Альпина Паблишер респект, хотя шрифт мелкий.

В Книге разобрано 15 реальных эпизодов с эээ, увы, неплюсами. Есть общеизвестные (LTCM, Barings, Sumitomo, округ Ориндж). Есть менее известные – Showa, Citibank, Bank Negara, Amaranth (очень рекомендую), Metallgesellschaft, Allied Lyons, Allied Irish, Procter and Gamble, Gibson, AIG)

Книга удобно разбита на 4 главки: Форварды, Фьючерсы, Опционы, Свопы. И примеры сгруппированы. Дан теоретический минимум, который позволяет разобраться. Причем теория дана прекрасным Русским Языком.

Мне по Жизни гораздо больше интересны такие истории, да еще и с подробным объяснением, даже с очень подробным. Очень похоже на сборники прекрасно проанализированных шахматных партий. «Один пример стоит двух томов», как сказал один из Титанов…. Отвлекусь-именно полное отсутствие примеров заставляет относиться к 90% гуру как к беглым румынским проХфессорам. Теоретически наплести могут, а пример привести и до косточки его разобрать-нет…. Извините, отвлекся. Румыны-тоже Люди.

( Читать дальше )

Бывает так: копил_копил, получал проценты_дивиденды, а потом раз и девальвация
И все что накоплено_захомячено превращается в обычную пыль. 
Это происходит не сразу -  шашель уже завелся и, он собака, пожирает все самое хорошее.
Примеры :
Рассмотрим 1965-1980 гг 
Можно было довольно уверенно копить в рублях, складывать на 3% вклад и к 1978 му получить 46% в плюс.
А золото почти ровно стояло до 76-78 годов и стоило 11р 50 копеек. 
Казалось зачем покупать золото, которое не приносит вообще никаких процентов, по сравнению с плюс 3% каждый год.
Но происходит резкая разовая девальвация золото дорожает сначала до 26 рублей, на 126 % а потом до 51 рубля еще почти на 100%.
И все накопления в 46% разом перечеркиваются.
Рассмотрим ГКО 1996-1998 года
Фактически опять вилка или покупать доллары или складывать под %% в ГКО (еще были депозиты долларовы)
Там  в ГКО была чистая разводка  и как говорят: «пипл схавал» 


( Читать дальше )