Я долгое время фантазировал на тему кризиса 2008 года, изучал материалы, пересматривал фильм «The Big Short», смотрел новостную хронику РБК с 2008 года(особенно, когда ведущий сказал «спасибо» российскому рынку и попрощался с ним) и фантазия моя была о том, что бы я делал в тот момент, а ещё о том, что самые крутые инвест-идеи появляются именно в такое время.

Так вот ребят, в 2022 с нашим рынком произошло нечто невообразимое(но ещё не произошло с рынком США). Это ещё круче, чем 2008 и даже 1997-й годы. Это история на наших глазах! Вы будете говорить своим внукам о том, что были в то время не просто наблюдателем, но и участником рынка!

Наверное так бы я поступил, если подобная ситуация произошла в самом начале моего пути. Страх часто может спровоцировать на необдуманные действия, о которых в перспективе можно сильно пожалеть. Если посмотреть на историю, то акции всегда давали более высокую доходность, чем все остальные инструменты.

🧰У меня всего 4 портфеля с разными стратегиями инвестирования. Основной портфель на ИИС, где я использую консервативную дивидендную стратегию, покупая акции, облигации и инструменты денежного рынка и самостоятельно балансирую их в зависимости от ситуации. В данный момент этот портфель чувствует себя лучше всего, даже несмотря на коррекцию.

🧨Второй портфель состоит только из акций, которые покупаются с целью удержания минимум на 3 года для получения ЛДВ (льгота долгосрочного владения) и в него в такие периоды лучше не заглядывать, как вы понимаете 😁. На самом деле он пока в плюсе в %, но коррекция в денежном выражении впечатляет.

📊Третий портфель собран из ETF на разные страны и разные виды активов, но он был создан около года назад и пока находится в минусе из-за Китая, а теперь еще и из-за рынка РФ. Но здесь пока рано подводить итоги, относительно небольшой горизонт инвестирования и частые пополнения размывают доходность.

( Читать дальше )

Похоже объявленная эвакуация в Донбассе спутала все планы мировой закулисы.

Как оказалось, что записи Пушилина и Пасечника были записаны заранее, за 2 дня, 16 числа, что обнаружили расследователи интернетовские.

Тогда получается, что эвакуация вызвана не с усилением обстрелов, а совершенно просто так. 

Ну как же можно было так опростоволоситься? Неужели нельзя было в свойствах загруженного файла убрать дату реальной записи? Ведь записанная заранее запись явно предполагает, что никакой реальной угрозы нет.

Украинские войска не камикадзе нападать на Донбасс в то время, когда столько войск сосредоточено вдоль их границ. Они дождутся, когда закончатся учения в Белоруссии, и когда войска России будут отведены от границы, ведь долго держать в полевых условиях войска очень тяжело физически людям.

На Украину тоже Россия первой нападать не будет. Тогда ведь это явная будет агрессия и осуждение всем мировым сообществом. Поэтому полагаю, что большого крупномасштабного столкновения не будет.

( Читать дальше )

Мнение по истинным экономическим причинам конфликта.
Чтобы меня не обвиняли что я «кремлебот» и т.д. — я жил в США полгода, смотрю в основном западные СМИ и не подвержен «путинской пропаганде» (судя по комментам некоторые дальше даже не читали))) а я настоящий русский патриот

 
Основные исходные:

1. инфляция  по доллару уже 8% и через год возможно увеличится до 10-15% (проскочило несколько мнений аналитиков, но пока решили резко не пугать)

2. За 2 года долг США увеличился более, чем в 2 раза с 20 до 40% от ВВП и Еврозоны с 40 до 70% от ВВП, а фонду раздули на 210 % от ВВП (когда по оценке стратегических инвесторов типа Баффета справедливая оценка 110-125%).   

Задумайтесь, что будет с инфляцией и экономикой Европы, если такие цены на нефть и газ продержаться еще год + резкий рост оборонных расходов. Если все продолжится как сейчас, то в ближайшее время будет кризис Евродолга, Италия как Греция — тогда Европа просто лопнет, это будет новый глобальный экономический кризис а-ля 2008го. Европа стала заложниками США и левацкой демократической повестки и не могут это остановить.

( Читать дальше )

С 2013 по 2015 год акции Valeant Pharmaceuticals выросли в четыре раза. Бумаги торговались по $60 в начале ралли и по $263 в пиковой точке. Инвесторы были счастливы. Они владели успешным бизнесом, который стабильно рос и эффективно добывал деньги. Все шло отлично. Но неожиданно ситуация изменилась. Компания погрузилась в судебные разбирательства, акции упали на 87%. Некогда успешный бизнес пошел ко дну, атакуемый политиками, журналистами и кредиторами.

О том, что случилось между этими событиями и почему политики публично казнили крупного фармацевта, я рассказал в статье.

Краткий экскурс в фармацевтический бизнес
Перед тем как вывести новое лекарство на рынок, фармацевтическая компания проходит семь кругов ада. Сначала она тратит миллионы долларов на лабораторные исследования. Потом тестирует препарат на животных. Потом испытывает препарат на маленькой группе людей, потом на группе людей побольше. Процесс проходит под пристальным взором регулятора, который постоянно вставляет палки в колеса и норовит забраковать лекарство. Нет, регулятор не злой. Просто он — консерватор.

( Читать дальше )

Есть предположение, что в случае с российскими акциями безопасная ставка изъятия из портфеля (SWR) гораздо выше 4%. Может быть, 6-8%. Высокие дивиденды можно снимать — на них и жить, а сами акции будут расти. Я взял Индекс Мосбиржи с учетом дивидендных выплат, но за вычетом налога на дивиденды (MCFTRR) с февраля 2003 по февраль 2022. И решил проверить, какая ставка изъятия приводила к уничтожению портфеля за короткий срок, а какая — была безопасной?

Я подготовил отчеты с началом жизни на пассивный доход в разные годы — с 2003 по 2007.

2003 год

7 инвесторов начали изымать из своего капитала 24'000₽/мес., начиная с 1 февраля 2003 года. Каждый год они индексируют размер своих изъятий на инфляцию. Инфляция была разной — варьировалась от 13,3% в 2008 году до 2,5% в 2017 году. Так что 1 февраля 2022 они пришли к тому, что им нужно 109'300₽ в месяц для того чтобы поддержать тот же уровень жизни.

( Читать дальше )

Я считаю, что лучшая стратегия, которую инвесторы могут использовать для создания капитала в долгосрочной перспективе, — это покупать и держать ценные бумаги и сопротивляться искушению продолжать торговать. Хотя эта стратегия снова и снова доказывала свою эффективность для некоторых из самых успешных инвесторов в мире, я также знаю, как трудно ей следовать.

Каждый день инвесторы бомбардируются причинами продать свои активы и купить что-то еще. Вся Уолл-Стрит построена вокруг этого принципа. Улица процветает за счет комиссионных доходов. Единственный способ получить этот доход — поощрять торговлю. Бесплатные торговые приложения и торговля без комиссий только подлили масла в огонь, из-за чего инвесторам стало труднее сопротивляться притяжению.

Вот почему я всегда ищу тех инвесторов, которые могут сопротивляться торговле. 

( Читать дальше )

Обратил внимание, что состав публики на ресурсе значительно поменялся за последние лет пять.
Наблюдаю массовый приток «разумных» инвесторов, мечтающих к 35 годам ничего не делать, валяться на диване и жить на дивиденды от инвестиций.
Раньше трейдер по другому рассуждал, понимая что любая акция за непродолжительное время может сложиться в несколько раз.
Объясните мне, дураку, зачем вам дивиденды и нахрена вы там постоянно высчитываете дивидендные доходности акций и на основании этого принимаете какие то там инвестиционные решения?
По мне так, если бы я был владельцем крупной компании, то я бы сделал всё чтобы вообще не выплачивать дивиденды, всю потенциальную прибыль бы направлял на развитие компании и в новые проекты этой компании, тем самым постоянно бы повышал её капитализацию и стоимость акций, чего в принципе инвесторам должно быть достаточно. С чего вы решили, что компания которая не платит дивиденды это плохая компания? Зачем вам эти дивиденды? Нужны бабки? Ну продайте часть акций, если уж вообще не в моготу, а оставшийся пакет акций в перспективе вам больше принесет, чем компания постоянно выводящая прибыль из оборота. 
Объясните мне вашу позицию.
 

продолжение темы 2020 года «Оцениваем надежность застройщиков по доходности их долгов»

Компания-застройщик из Челябинска АО АПРИ «Флай Плэнинг» привлекает капитал на бирже через размещение долгов — облигаций. В январе 2022 уже погасила один выпуск, не новичок. Сейчас у компании 4 выпуска, общая задолжность более 1 млрд рублей. На фоне ПИК и ЛСР — это мелочи, но возникла странная ситуация (см картинки):



( Читать дальше )

<< ранний доступ к материалам на fapvdo.ru >>>

Говорила мне мама: "-Учись, сынок!" Но я не понимал, значение этих слов, и как мне это поможет в будущем. Вполне возможно, если бы я действительно учился, а не ходил в школу, то возможно сейчас у меня не возник бы в голове этот идиотский вопрос: -Чем занимается АО «СофтЛайн Трейд»? Вот, что пишет о своей деятельности контора:

Softline обеспечивает организациям успех при цифровой трансформации и защиту от киберугроз, что позволяет клиентам компании повышать эффективность, создавать больше ценности для клиентов и сотрудников, а также ускорять инновации. Компания помогает организациям создавать и внедрять лучшие решения, будь-то через управляемые услуги или отдельные проекты, будь-то в облаке или на площадке заказчика

( Читать дальше )