Вниманию клиентов!Изменения в расчете НДФЛ при выводе денежных средств с брокерского счета с 01.01.2014г.14 фев 2014 в 15:13:00 Просмотров: 3019

Уважаемые Клиенты!

Напоминаем Вам, что  с 1 января 2014 года произошли  существенные изменения расчета и удержания НДФЛ при выводе средств с брокерского счета. На основании Федерального закона №306-ФЗ от 02.11.2013 изменения внесены в ст. 226.1 Налогового кодекса Российской Федерации.

Утратил силу пункт  4 статьи 226 НК РФ запрещавший Брокеру удерживать налог в размере превышающем  50% от выводимой суммы. Т.е. теперь возможны ситуации, когда Брокер как налоговый агент удержит при выводе более 50% от суммы вывода.

Ранее, налоговым законодательством был определен порядок удержания НДФЛ, который предполагал сравнение суммы вывода с суммой финансового результата.

С 01.01.2014 для целей удержания налога производится сравнение суммы выводас 

( Читать дальше )

Доброго вечара, сматрлабчане

Представляю на ваш суд бесплатный индикатор для Quik «Нефть в рублях» — «Tom Sawyer's Brent in rubles»
Этот инструмент позволяет с помощью двух фьючерсов играть на повышение/понижение рублёвой цены нефти (Long Br, Long Si или Short Br, Short Si). Исходя из заложенной в бюджет РФ цифры можно торговать с достаточно высоким положительным мат. ожиданием.



По умолчанию зелёная линия показывает реальную рублёвую цену контракта Brent. Однако, точность показаний ограничена промежутком времени от «сейчас» до прошедшего ближайшего клиринга (дневного или вечернего). Почему так? Дело в том, что биржа вычисляет цену по довольно мудрёной формуле, воспроизведение которой в скрипте индикатора вызовет серьёзные тормоза терминала. Посему точки зелёной линии определяются по стоимости шага цены, известной только для ближайшего клиринга.

( Читать дальше )

Мониторинг счета:

( Читать дальше )

Задача: рассчитать фундаментально обоснованную стоимость сбера

Метод: по историческому значению коэффициента P/E самого сбера исходя из текущих прибылей вычисляем стоимость
Price (текущий) = P/E * net income

Решение:

Сразу небольшая оговорка: в расчетах использую данные по РСБУ. По МСФО будут рядышком, больше для проверки/оценки отклонений

1.  Выписывем посленалоговую прибыль (net income) с интервалом 3 месяца
На графике получается следующая картинка (в млрд руб)


2.  Выписываем стоимость акций сбера. В качестве стоимости берем среднегеометрическое за 20 дней послеотчетного периода (когда уже становится известным фин результат) + небольшое сглаживание, если в расчетный период были существенные краткосрочные колебания цены.

( Читать дальше )

Я торгую по тренду и сегодня задался вопросом — до каких пор можно спокойно шортить нефть и рубль? 

Следующий уровень поддержки нефти марки Brent = 45,2 $. До этого уровня я не буду бояться шортить нефть по тренду. А значит, и многие другие. Следовательно, в случае равномерного ослабления рубля не будут бояться шортить рубль до 3400 / 45 = 75 рублей за доллар. По Si это будут цифры процента на 1-2 больше, то есть где-то 75*1,015*1000 = 76000.

В случае паники ожидаю рублей 90 за доллар, так как произведение нефти на доллар достигнет пика — 4000 / 45 = 88. По фьючерсу это около 89000. 

Но если не будет паники, то по мере приближения к 70-80 по рублю и 50-45 по нефти будут нарастать опасения по поводу перспективности шортов. Поэтому, вывод такой, если паники не будет по рублю — шортить до 50 нефть и до 65 рубль. 

(Предыдущие части можно найти здесь)

Спустя пару лет после окончания колледжа я завел свою первую кредитную карту. В те времена ее было сложнее получить. Не так как сейчас, когда у моего безработного пуделя есть своя собственная кредитная линия.

В первый месяц я потратил по ней около $300. Когда пришел счет, в нем были перечислены все покупки по каждому магазину и итоговая сумма в конце. В правом верхнем углу было поле со значком $ и пустая строка рядом. Под ним жирным шрифтом было написано: Минимальный платеж по долгу: $10.

Я не мог поверить своим глазам. Я накупил вещей на $300, а от меня требовали заплатить за них только $10 в месяц? И я могу продолжать покупать еще? Вау! Это невероятно!

Но всё же в глубине моего сознания я слышал голос своего отца: «Если это звучит слишком хорошо, чтобы быть правдой, то так оно и есть». Не «могло бы быть» или «вполне возможно». А именно так оно и есть.

( Читать дальше )

Доброго вечера, товарищи!

Спасибо всем, кто дал мне вчера советы по поводу составления портфеля. Я их все внимательно прочитала, учла и полазала по вашим блогам в поисках ценной информации)

Что ж, представляю вам свой портфель во всей его красе (или не очень… время покажет!)

( Читать дальше )

При обсуждении темы про направленную торговлю опционами выяснилось, что мало найти самую лучшую комбинацию — необходимо еще узнать, какую долю счета оптимально использовать для этой позиции. Наставил на путь истинный Anon, большое ему спасибо! Хочу сформулировать своими словами все, что понял. Может кому-то еще это покажется интересным. А может кто возразит и поправит.

Чтобы лучше понять, насколько важна используемая доля счета, временно отойдем от опционов и рассмотрим игру, которую предложил Ральф Винс в своей книге «Математика управления капиталом». Ставим на кон какую-то долю от счета и с вероятностью 50% либо утраиваем поставленные деньги, либо их проигрываем. Матожидание у такой игры положительное, и очевидно, что тут можно хорошо заработать. Но вот какую долю от имеющихся денег ставить каждый раз на кон? Если делать слишком маленькую ставку, то выигрыш будет, но небольшой, и пользы будет мало. Если увеличивать долю поставленных денег, то счет будет расти все быстрее. Но, с другой стороны, если поставить слишком большую долю, например, каждый раз ставить всю имеющуюся сумму, то с вероятностью 50% она будет потеряна. Т.е. игра для нас окажется совсем 

( Читать дальше )

Предлагаю обсудить одну идею направленной торговли опционами. Прочитал о ней в книге «Опционы. Системный подход к инвестициям. С. Израилевич, В. Цудикман» (спасибо Стасу за наводку) и загорелся попробовать. Слегка доработал, частично реализовал и хотел бы поделиться промежуточными результатами. Буду рад любой критике, новым идеям и т.д.

Суть идеи в том, чтобы по распределению вероятностей оценивать различные опционные позиции и выбирать лучшие из них. Для иллюстрации рассмотрим позицию «голый фьючерс» на основе рыночного распределения:
 

Вот какие показатели можно рассчитать по распределению:

• Матожидание PnL (МО) — среднее PnL всех возможных исходов считается как интеграл произведения платежной ф-ции на экспу на функцию плотности 

( Читать дальше )