Сургутнефтегаз

Сегодня форум акций Сургутнефтегаза лидирует по активности на смартлабе. По состоянию на 15:18мск написано 49 сообщений, 244 человека находится на форуме в режиме онлайн.

Повышенное внимание к акциям вызвано выходом отчета РСБУ в пятницу. Участники рынка посчитали дивидендную доходность на прив. акцию, которая может составить 15,8%. При этом, ожидания роста акции после выхода отчетности пока не оправдываются.

Расчетные дивиденды Сургутнефтегаза на «преф» за 2020 г. — 6,72 руб./акцию

Сургутнефтегаз по итогам 2020 года по сравнению с 2019 годом увеличил прибыль по РСБУ в 7 раз — до 729,578 млрд рублей. Выручка компании снизилась на 31% — до 1,062 трлн рублей. Практически весь 2020 год прибыль Сургутнефтегаза стремилась к рекордам — этому способствовали его многомиллиардные валютные накопления, или так называемая «кубышка», которую Сургутнефтегаз хранит на банковских счетах и которая затмевает финансовые результаты компании от нефтяной деятельности. По итогам 2020 года «кубышка» составила 3 трлн 567 млрд руб.

Отчетность Сургутнефтегаза по РСБУ важна, так как является базой для выплаты дивидендов. Основной интерес представляют дивиденды на привилегированные акции, так как по обыкновенным акциям компания платит фикс. Исходя из результатов деятельности, держателям привилегированных акций можно рассчитывать на 6,72 руб./акцию или 16% доходности (по данным на закрытие пятницы). Это весьма щедрые дивиденды не только для рынка, но и самого Сургутнефтегаза.

Промсвязьбанк

Акционеры Сургутнефтегаза (+1,05%) могут получить высокие дивиденды.

Чистая прибыль компании за прошлый год составила 730 млрд руб. Несмотря на падение доходов от основного бизнеса, заработать помогла валютная переоценка. Объем ликвидных финансовых активов достиг 3,5 трлн руб.

Дивиденд на привилегированную акцию прогнозировался на уровне 6,7%, что подразумевает доходность 15% к текущим котировкам, которая в несколько раз превышает показатели других представителей сектора.

Ващенко Георгий
ИК «Фридом Финанс»
           

Всё громче слышатся тревожные нотки о напряжённости в Донбассе. Со слов аналитиков со стороны Украины против ДНР и ЛНР скопились огромное количество вооружений, но мало того, и на границе с Крымом тоже поставлены Украиной войска, это на случай, того, чтобы помешать России ударить в тыл со стороны Крыма.

Насколько понял со слов аналитиков, политическое руководство России не хочет вступать в конфликт. И есть все шансы, что даже если Украина нападёт на ДНР и ЛНР, несмотря на всю ту показную активность по сосредоточению войск вдоль границы, Россия не вмешается. Выскажут глубокую озабоченность, скажут о недопустимости ведения военных действий, будут требовать вывода с захваченных ДНР и ЛНР, но не помещают Украине разгромить ДНР и ЛНР.

Скорее всего так и случится, будут просто смотреть, скажут, что не успели прийти на помощь, слишком мол быстро захватили республики ДНР и ЛНР.
Следующий шаг, очевидный, это Крым, после захвата ДНР и ЛНР, все войска будут направлены уже на границу с Крымом. ДНР и ЛНР вернули, вернут и Крым.

Это к тому, что очень нестабильная сейчас обстановка. А рынок как будто не видит, всё растёт и растёт. А ведь в апреле-мае случится обвал, наверняка это будет. Уж очень долго рынки росли без всякой коррекции.

Случайным образом посмотрел график НЛМК. Матерь божья! С мартовских низов бумага выросла на +133%! За какой-то год! Кто её тарит то? НЛМК может легко обвалиться с текущих высок. 

Вангую. НЛМК упадёт до цены 190 в апреле-мае. Чудовищно выросла. Дивиденды каких-то 3%, а на таких высотах. Слишком перегретая бумага.

Это для чего пишу. Чтобы сравнили с Сургутнефтегаз привилегированным. Вот недооценённая бумага. Вот куда надо вкладывать, и где сейчас находятся мои вложения.

Моя ставка сработала! Ранее в сериале… читайте предыдущие топики, как, рискуя, взял на плечи Сургут префа.

( Читать дальше )

Выскажу и я свое мнение по поводу данных акций.  По сути отчет ничего не решал, так как Сургутнефтегаз очень консервативная компания, и с 98% точностью отчет уже можно было составить самому 31 января. И рассчитывать стоимость акций для инвестиционной привлекательности следует, как цена сегодня минус дивиденды и равняется 43 — 6,7*0,87 = 37,2. 
   А теперь давайте попробуем ответить на вопрос, интересна ли нам данная акция по цене 37,2. Я всегда отбрасываю валютную переоценку из расчетов, так как по мне вероятность примерно одинаковая на укрепление или ослабление рубля в 21 году и будем только ориентироваться на операционку и доходы от процентов. Доходы от процентов  на данный момент равняются 120 ярдов рублей, и постоянно растут, так как большая часть прибыли идет в копилку и инвестируется в валютные депозиты с плавающей ставкой. То есть при росте ключевой ставки в стране эмитента валюты, растут и процентные доходы сургута. Так что даже по самым консервативным прогнозам за 2021 год доходы по процентам составят не меньше 130 ярдов.

( Читать дальше )

Обзор рынка 5.04.2021. Разберет текущую ситуацию на рынках. Чего ждать от рынков и на что обратить внимание. Разбор отчета по МСФО компании OZON — быстрый рост, с дорогой стоимостью. Также разберем отчет сургутнефтегаза — компания заплатит 6,72 рубля дивидендов на акцию. Это может ее переоценить на 10% как минимум в ближайшее время. Разбор отчета ДМВП.

Опять коммент ;)
Написано в ветке обсуждения эмитента тут:
smart-lab.ru/forum/SNGS/

Контора предельно прозрачная.
Богданов — фигура и в отрасли, и в регионе очень уважаемая.
Бизнес у конторы тоже прозрачный и в масштабах отрасли — пожалуй наиболее эффективный, ну как минимум не сильно уступают Лукойлу. А иногда и не уступают. Никаких стремных проектов, никаких закапываний бабла в «прорывные зеленые технологии». Бурят дырки, качают нефть, попутный газ, перерабатывают и продают на месте, что не перерабатывают — успешно торгуют на экспорт.
В политике не замазана ни контора, ни сам Богданов. Да, понятно, что колеблется вместе с курсом партии и правительства©, но в пределах национальной традиции. Да, Богданов в штатах под санкциями, да, есть некоторые ограничения штатов в отношении СНГ (например им не дают в долг американские банки, БУГАГА!), но в ретроспективе — контору все эти обкладывания флажками зацепили чуть менее чем никак, бизнес как вяло, но стабильно рос — так и растет. Планета большая, и «демократический западный мир» — это всего 10% планеты. Остальных 90% планеты СНГ для своего бизнеса хватает за глаза.

( Читать дальше )

ИСТОЧНИК

🧮 Ну вот мы и дождались бухгалтерской отчётности Сургутнефтегаза по РСБУ за 2020 год, которую компания опубликовала в пятницу вечером. Предлагаю пробежаться по основным моментам, а в конце поста посчитать наши любимые дивиденды, которые благодаря чёткой и понятной див.политике легко просчитываются по префам с большой точностью.

🦠 Итак, выручка Сургута по итогам минувшего года снизилась почти наполовину – до 1,06 трлн рублей, что было весьма ожидаемым на фоне всех проблем, с которыми столкнулась в ковидном 2020 году вся мировая нефтяная отрасль, и снижению добычи в рамках соглашения ОПЕК+.

❓Но разве падение выручки способно помешать Сургутнефтегазу показать в итоге сильные финансовые результаты, когда курс доллара растёт с 61,91 руб. на момент 31 декабря 2019 года до 73,88 руб. к концу 2020 года? Конечно же нет!

( Читать дальше )

Прибыль Сургутнефтегаз 20 г РСБУ составила почти 730 млрд руб
Стоимость ликвидных активов  составила по итогам 2020 года 3,568 триллиона рублей




отчет