обучение

Чистые притоки и оттоки фондов денежного рынка

Данный график отражает суммарные чистые дневные притоки и оттоки шести крупнейших биржевых фондов денежного рынка.

В декабре СЧА (стоимость чистых активов) увеличилась на рекордные 31,5%. Приток средств ускорился в конце месяца, так как инвесторы хотели «запарковать» свободные средства на период новогодних каникул. В январе притоки остановились, а в последнюю неделю месяца даже произошёл отток.



С середины января суммарно наблюдался чистый отток из 3-х крупнейших биржевых фондов денежного рынка РФ. Возможно инвесторы перекладываются в другие инструменты фондового рынка.

Данный график служит отличным индикатором рыночных настроений, а также ожиданий инвесторов относительно будущего изменения ключевой ставки.

Крупные притоки в фонды ликвидности указывают на предпочтение инвесторами безрисковых активов на фоне высоких ставок и/или стремлении к сохранению капитала в условиях неопределённости.

Высокие значения оттоков средств из этих фондов могут сигнализировать о переориентации инвесторов на более рискованные активы, такие как акции или длинные облигации. Также оттоки могут отражать ожидания рынком скорого понижения ключевой ставки.

( Читать дальше )

Здарова.

Сражался и свершилось. Ранее я вообще не мог выйти в плюс на тренировочных счетах торгуя в течении дня (но мог в долгосроке, а важно было одолеть торговлю в течении дня), совсем, но я таки смог, смог и теперь я не сливаю тренировочные счета, вообще. Показываю результаты:

 

Как вы можете видеть стартанул я с просадки. Дело в том, что я не отрабатываю управление капиталом, которое научился таки делать. Оно на самом деле простое, но литературы на этот счет на русском минимум. Смотрел семинары Ларри Вильямса на русском (нашел за 2000 годы кажется), и почитывал тех на кого он ссылается. Плюс, я освоил нейросеть ДипСик с помощью которой «написал» скрипт, который составляет статистику по дням недели, в качестве дорожной карты.

К тому же, мне пришлось произвести концептуальную переоценку смысла самого бизнеса, и все встало на свои места, я теперь разучился «прогнозировать» будущее и наконец-то все мои идеи стали давать результат торгуя в течении дня. Результаты на скрине — без управления капиталом, это важно.

( Читать дальше )

Фонды денежного рынка — это паевые инвестиционные фонды, которые инвестируют в определенные разновидности краткосрочных финансовых инструментов обладающие высокой ликвидностью.

В их число входят денежные средства, а также другие финансовые инструменты — СВОП, РЕПО и облигации со сроком погашения до одного года.

На Московской бирже инвесторам доступны для сделок паи 16 биржевых фондов денежного рынка, из них 13 с расчетами в российских рублях и три — в китайских юанях.

Топ-5 фондов денежного рынка по доходности: за период с 29 января 2024 года по 29 января 2025 года :

• «АТОН — Накопительный в рублях» — 18,91%;
• «Ликвидность» УК «ВИМ Инвестиции» — 18,84%;
• «Первая — Фонд Сберегательный» — 18,71%;
• «Тинькофф Денежный рынок» — 18,57%;
• «Альфа-Капитал Денежный рынок» — 18,56%.

Преимущества и недостатки фондов денежного рынка:

Низкие риски. Фонды ликвидности предоставляют банкам кредиты под залог ценных бумаг надёжных эмитентов. Поэтому если банк не вернёт заёмные средства, фонд всё равно не понесёт убытков, поскольку в таком случае залог остаётся у него.

( Читать дальше )

Цена акций компании Palantir Technologies, занимающейся аналитикой больших данных, выросла на 23% сегодня после публикации отчета о доходах за четвертый квартал. Он показал еще один впечатляющий квартальный рост по всем важным показателям. За весь год общая выручка выросла на 29%, а скорректированный свободный денежный поток составил $1,25 млрд. В 2025 году Palantir ожидает еще 30% роста продаж и примерно $1,6 млрд свободного денежного потока. Учитывая эти цифры, будущее компании Питера Тиля выглядит светлым, как ни посмотри. Но делает ли это акции хорошей инвестицией по сегодняшней цене? Это зависит от временного горизонта. Согласно графику волн Эллиотта ниже, цена может продолжить расти в не столь отдаленном будущем. Однако в долгосрочной перспективе все по-другому.
Если предположить, что пятиволновой импульс продолжается с момента достижения дна в конце 2022 года, то похоже, что волна 3 находится на грани завершения. Пять ее подволн также видны и обозначены i-ii-iii-iv-v. Если этот подсчет верен, то волны 4 вниз и 5 вверх еще не завершили паттерн.

( Читать дальше )

Акции Constellation Brands, ведущей компании по производству пива, вина и крепких спиртных напитков, провели невыразительный 2024 год. Цена упала на 8,6% в прошлом году и сейчас находится на уровне примерно 23% ниже своего исторического максимума, достигнутого в апреле. Компания только что опубликовала отчет о прибылях и убытках за третий квартал 2025 финансового года, который показал 0% роста выручки в годовом исчислении и снижение прибыльности. Она также снизила прогноз продаж на весь год. Понятно, что акции упали до открытия рынка и, вероятно, упадут в течение дня. Вопрос в том, следует ли инвесторам рассматривать падение после апреля как возможность для покупки или это часть более крупной коррекции, которая еще не развернулась? Для начала, график волн Эллиотта ниже не дает повода для оптимизма.
Недельный график Constellation Brands показывает, что апрельский максимум на уровне $275 за акцию является кульминацией десятилетней импульсной модели. Мы обозначили ее как (1)-(2)-(3)-(4)-(5), где также видны пять подволн волны (3).

( Читать дальше )

Когда вы видите термин «переброс», вы можете подумать о детской игре. Но в терминологии волн Эллиотта «переброс» происходит, когда пятая волна прорывает свой канал. Это движение цены может предшествовать крупному развороту. Наш январский Global Market Perspective представляет собой показательный пример:
Какое катастрофическое развитие событий может привести к потере компанией трети своей стоимости за несколько часов? Оказывается, последний препарат компании Nordisk, CagriSema, прошел клинические испытания, и пациенты потеряли в среднем 22,7% веса тела, что немного ниже ожидаемого процента потери в 25%. Действительно ли дефицит в 2,3% в потере веса привел к рыночному краху в €90 млрд? Ответ, по нашему мнению, и да, и нет. Да, потому что инвесторы сбиваются в стадо перед лицом неопределенности, и когда акции перегружены, даже крошечная полоска плохих новостей может заставить цены рухнуть. Нет, потому что модели фондового рынка возникают из бессознательных решений, которые зависят гораздо меньше от того, что делает компания, и гораздо больше от того, что делают другие инвесторы.

( Читать дальше )

( Читать дальше )

#AFLT Аэрофлот — конечная диагональ на конце с экстра-объемом — признак завершения и команда на выход.

В акции делать нечего с июня 2024 года.
Примечательно и интересно, что именно в это время на пике идеей в достаточно средней акции буквально были заражены абсолютное большинство телеграмов.
Целая июньская конференция Смартлаба нахожились в терминальной стадии обожания бумагой — признак дурного тона.

Мы ранее торговали акцию Клубом🎩 без шума и пыли с 4 января 2024 от 36 до 58 рублей на +61%.
Вышли мы еще в мае задолго до безумия в июне.
Хороша ложка к обеду, как говорится.
Мнение — никакой идеи сейчас нет, график готов ехать вниз.


AROMATH — едко и метко о фондовом рынке.

( Читать дальше )

Компания Pason Systems Inc. со штаб-квартирой в Калгари, Канада, описывает себя как «ведущего мирового поставщика специализированных систем управления данными для буровых установок». Аппаратное обеспечение, программное обеспечение и услуги компании обеспечивают взаимодействие между буровой установкой и офисом для нефтегазовой буровой отрасли. Несмотря на все усилия по декарбонизации, мир продолжает потреблять около 100 миллионов баррелей нефти в день. Это означает, что в ближайшее время у Pason Systems не будет недостатка в бизнесе. С другой стороны, нефтегазовая отрасль печально известна своей цикличностью. Спрос на продукцию и услуги компании растет и падает вместе с ценами на сырьевые товары, которые она помогает выкачивать из земли. Итак, понятно, что с тех пор, как цена сырой нефти достигла пика около $130 за баррель в 2022 году, акции Pason стали довольно разочаровывающей инвестицией. Можем ли мы ожидать, что это скоро изменится? График волн Эллиотта ниже дает основания для оптимизма.

( Читать дальше )