Втб

По данным Интерфакса, Сбербанк и ВТБ направили премьер-министру РФ письмо, где оценили потенциальные убытки банков в 2022 году. По словам издания, в письме указано, что ЦБ оценивает убыток банковского сектора в 2022 году от 3,5 до 5,8 трлн руб. И это без учета отрицательной переоценки ценных бумаг на балансе банков, которая оценивается еще в 2 трлн рублей.

Годами наш банковский сектор зарабатывал сверхприбыли. По данным ЦБ, за 2021 год банки заработали 2,4 трлн руб. Это почти на 50% больше прибыли за 2020 г. (1,6 трлн руб.).

До введения санкций ЦБ прогнозировал, что прибыль сектора в 2022 году превысит 2 трлн рублей. Официальных данных о новых прогнозах нет, кроме слов анонимного источника об этом письме.


( Читать дальше )

В предыдущей части поговорили про большие банки и расставил акценты. Я намерено не беру во внимание БСП и МКБ. Их мы рассмотрим позже, так как сейчас стоит акцентировать внимание именно на троице лидеров. В целом, катастрофической проблемы я не вижу. Все банки сохранят рентабельность, ухудшат показатели по сравнению с прошлыми годами, но в пределах нормы. Не ожидаю убытков по Сбербанку и даже сохраняю надежды на дивиденды. Присматриваюсь к Тинькофф, а ВТБ?.. 

А ВТБ в топку, как обычно.

Что делать?
Покупать ли с текущих, большой вопрос. У того же Сбера около 80% free-float принадлежало нерезидентам в обыкновенных акциях, в префах не более 50%. Кто-то успел выскочить 24 февраля, прочие застряли в бумагах, и как их будут выпускать пока не известно. Да и «освобождение» станет армагеддоном для некоторых бумаг. Еще долго банки не смогут вернуться к докризисный уровням, поэтому у нас еще будет возможность определиться с выбором позже.

( Читать дальше )

Сбер: хай — 388,11 лой — 89,59
0,236 = 160,04
0,25 = 164,22
Сбер сегодня благополучно перекрыл эти уровни, сходив на 166,88.

ВТБ: хай — 57500 лой — 15995
0,236 = 0,026371
0,25 = 0,025790
Жду…

📈ВТБ +8.5% 📈Сбербанк ап +7% Банки продолжают расти в ожидании поддержки от правительства. В пятницу стало известно, что комитет Госдумы по собственности одобрил законопроект, который позволяет Минфину на основании отдельных решений правительства приобретать за счет средств Фонда национального благосостояния (ФНБ) привилегированные акции кредитных организаций💪

Рост дают банки. 

Остальные, либо выросли слабо, либо в минусе.

Про банки — скорее всего, продажа перед снижением (или даже обвалом). Брокерам, маркетмейкерам разрешено шортить.

Кроме того, возможно, неверно понятая новость про возможность выкупа привилегированных акций банков.

Если и будут это делать, то не с рынка, а дополнительной эмиссией акций. Это и есть государственная поддержка.

Это увеличит капитал банков, но уменьшит доли существующих акционеров.

ВТБ по итогам марта этого года принял 7,2 тысячи обращений на подключение кредитных каникул в рамках 106-ФЗ, из которых: порядка 50% занимает ипотека, 32% — кредиты наличными, 15% — кредитные карты. Оставшаяся часть приходится на автокредиты.

В сравнении с апрелем 2020 года, когда в банк поступило свыше 17,6 тысячи обращений, клиенты пока в 2,5 раза реже прибегают к отсрочке платежей.

Клиенты ВТБ в 2,5 раза реже обращаются за кредитными каникулами, чем в пандемию — - О Группе ВТБ — Банк ВТБ (vtb.ru)

С начала торгов сегодня, аккурат в 9.50 перестало работать приложение.
У всех так?

Финансовый мир перевернулся с ног на голову. Особенно в России, где уже не действуют старые паттерны, а ЦБ в моменте наносит большой урон экономике и предпринимательству. К примеру, банковский сектор сейчас является скорее инструментом, нежели источником возврата инвестиций для своих акционеров. 

Печально то, что ЦБ не спешит снижать ключевую ставку, увеличивая дисконт между долгосрочными кредитами и займами, выданными до 24 февраля и текущими вкладами в банках. По прогнозам банковских аналитиков, ущерб может достигать сотен млрд рублей, что в конечном счете снизит или вообще ликвидирует прибыль банков по итогам 2022 года. 

Может быть поэтому регулятор решил скрыть отчетность банков в 22-ом году, не желая расстраивать акционеров и скрыть некоторые статьи расходов.

🏦 Негативные моменты мы в первую очередь увидим в процентных доходов и чистой процентной марже. ВТБ с 2017 года снизил маржинальность с 4,1% до 3,8%. Динамика может продолжиться и мы увидим ЧПМ ниже 3,2%, при одновременном росте административных расходов. За прошедший год они выросли на 14%. Резервы за 21-й год снизились по ВТБ на 54%, а теперь их придется снова доформировывать, не забывая про уровень достаточности капитала по Базель III. С ним у ВТБ тоже могут возникнуть проблемы. 

( Читать дальше )