Нефть Brent

Как цены на нефть и доллар влияют друг на друга.

За последние несколько десятилетий цены на нефть (Brent) и доллар США (US Dollar Index) в целом демонстрировали обратную зависимость. Однако эта корреляция ослабла примерно после пандемии COVID-19.

I. Силы, формирующие корреляцию доллара и нефти

Существует несколько механизмов, посредством которых доллар и цены на нефть влияют друг на друга:

Торговля: Когда цены на нефть растут, страны-экспортеры нефти видят рост экспорта и сальдо текущего счета, что приносит пользу номинальным обменным курсам стран и укрепляет их валюты. И наоборот, поскольку США исторически являлись чистым импортером нефти, рост цен на нефть обычно приводил к ослаблению доллара. Среди различных факторов обратной зависимости между долларом США и ценами на нефть торговля является наиболее значимой.

Покупательная способность: поскольку сырая нефть номинирована в долларах, при обесценивании доллара цены на нефть имеют тенденцию расти.

Процентная ставка: Доллар, скорее всего, обесценится к другим валютам и сырью, когда ФРС снизит процентные ставки. Между тем, впоследствии мягкие денежно-кредитные условия обычно приводят к росту цен на сырьевые товары, включая нефть.

MX(фьюч на индекс мосбиржи)
На дневном графике цена внутри дня уходила ниже своей локальной поддержки 282250, но закрепиться ниже не смогла и вернулась выше этого уровня, уйдя в отскок и дойдя до первого локального сопротивления в виде ема55, от которой пока отбилась. Пока цена продолжает торговаться между своими локальными уровнями 282250 и 289400. Ждем теста этих уровней — отбой торгуем внутрь диапазона, а пробой с тестом уровня — вовне диапазона.
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест границ желтого(293200) канала и гориз.уровня 296825
В случае четких тестов можно входить(торгуя отбой или пробой) от менее сильных уровней — горизонталей 289400 и 282250

На часовом графике цена обновила лои прошлой недели, после чего, не дойдя до своих поддержек, развернулась в рост и пробила свое локальное сопротивление 285550. Ждем сегодня теста этого уровня и в случае отбоя входим в лонг.
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест гориз.уровня 297500 и розового(277450 на утро) канала

Геополитические риски вновь выходят на первый план в формировании цен на нефть. Развертывание американской противоракетной системы THAAD в Израиле и направление группы военнослужащих США для ее обслуживания — знаковое событие, свидетельствующее об эскалации напряженности в регионе.

Этот шаг Вашингтона — явный сигнал поддержки Израилю в противостоянии с Ираном, что особенно важно на фоне недавних массированных ракетных обстрелов израильской территории. Иран фактически остается один на один с тандемом США-Израиль, учитывая увязшую в украинском конфликте Россию и нежелание других региональных игроков открыто поддерживать Тегеран.

Казалось бы, в такой ситуации цены на нефть должны устремиться к новым вершинам, учитывая роль Ормузского пролива как ключевого маршрута транспортировки энергоресурсов. Подконтрольный Ирану пролив — настоящая «бомба» под мировым нефтяным рынком. Тем увесистее прозвучало заявление президента Байдена о нежелательности ударов по иранским энергообъектам. Этот месседж, адресованный прежде всего Израилю, пока сдерживает «бычьи» аппетиты трейдеров.

MX(фьюч на индекс мосбиржи)
На дневном графике цена в пятницу повторила лои предыдущей недели, отбилась от этого уровня, но далеко не ушла, что в моменте говорит о слабости. Ждем сегодня повторного теста этого уровня и в случае отбоя пробуем лонг. Пробой 282250 с тестом снизу можно пробовать в шорт
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест границ желтого(293225) канала
В случае четких тестов можно входить(торгуя отбой или пробой) от менее сильных уровней — горизонталей 289400 и 282250

На часовом графике цена на открытии протестировала свое локальное сопротивление 285550 и двинулась вниз, закрыв день на лоях недели. Пока цена ниже 285550 ждем продолжения снижения, возврат выше этого уровня с тестом сверху можно пробовать в лонг
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест границ желтого(276375 на утро) и розового(277550 на утро) каналов
В случае четких тестов можно входить от менее сильных гориз.уровней 290100, 285550, 274550 и 273350

SR(фьюч на Сбер)
На дневном графике цена продолжила снижение дойдя до своей локальной поддержки 26579. Пробой этого уровня с тестом снизу можно пробовать в шорт. Первые сигналы для лонга — возврат с тестом сверху выше границы черного канала и трендовой

MX(фьюч на индекс мосбиржи)
На дневном графике цена закрыла день выше предыдущего закрытия, но продолжает торговаться между своими локальными уровнями 286925 и 284125. Ждем выхода цены из этого диапазона — пробой сопротивления с тестом сверху лонгуем, а пробой поддержки (также с тестом снизу) — шортим
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест границ желтого(293275) канала
В случае четких тестов можно входить(торгуя отбой или пробой) от менее сильных уровней — горизонталей 286925 и 284125

На часовом графике цена весь день провела в узком боковике, «пилив» свой локальный уровень 285550. Для входа смотрим четкие тесты ближайших уровней и присоединяемся к движению
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест границ желтого(277075 на утро) и розового(277625 на утро) каналов и гориз.уровня 282025
В случае четких тестов можно входить от менее сильных гориз.уровней 290100, 285550

SR(фьюч на Сбер)
На дневном графике цена попробовала вернуться выше трендовой, но попытка не удалась и цена закрыла день под этим уровнем. Первый сигнал для лонга — возврат с тестом сверху выше трендовой. Пока этого не случилось ждем продолжения снижения и добоя до ближайших поддержек