НоваТЭК

За неделю с 5 по 11 августа 2024 года Россия экспортировала ископаемого топлива на сумму около 4,74 млрд евро: нефти — 2,05 млрд евро, нефтепродуктов и химикатов — 1,7 млрд евро, газа — 0,49 млрд евро и угля — 0,5 млрд евро.

1,98 млрд евро было погружено на танкеры, принадлежащие или застрахованные европейцами/G7.

В пятерку крупнейших импортеров вошли Китай, Индия, Турция, ЕС и Бразилия.

⛽️ НОВАТЭК опубликовал финансовые результаты по МСФО за I полугодие 2024 г. Отчёт получился ошеломительным, если не вдаваться в подробности (курсовые разницы, совместные доли в предприятиях), но стоит признать, что пока санкции не отразились на финансовой составляющей компании. Перейдём же к основным показателям:

⏺ Выручка: 752,4₽ млрд (+17% г/г)

⏺ EBITDA нормализованная: 480,6₽ млрд (+15,6% г/г)

⏺ Чистая прибыль акционеров: 341,6₽ млрд (+119,5% г/г)

💬 Операционные результаты я разбирал недавно: добыча нефти и газового конденсата растёт (6,83 млн тонн, +11,6% г/г), как и продажи (8,3 млн тонн, +7% г/г). Цена сырья находилась на приемлемом уровне, ₽ был слаб в I п. и налог на газовый конденсат ниже нефтяного, то данный сегмент дал неплохую выручку. Добыча природного увеличилась на немного (41,73 млрд куб.м, +1,2% г/г), а продажи просели (39,3 млрд куб.м, -3,3% г/г), но с 1 июля произошла индексация тарифов на газ, а большую часть НОВАТЭК поставляет на внутренний рынок, поэтому в III-IV кв. стоит ожидать прироста выручки.

Один из самых интересных моментов на рынке — смена тренда на противоположный. Умение вовремя это заметить может принести хорошую прибыль. Разберём базовую теорию на примерах.

Каким бывает разворот тренда

В широком понимании разворот тренда — это ситуация, когда младший по сроку тренд, например на часовом графике, начинает противоречить старшему, например на недельных интервалах.

Самый простой вариант разворота на графике — V-образное движение цены. Но также могут встречаться W-образные или более сложные комбинации — условные VW-образные. Формирование таких разворотных формаций занимает больше времени.

Трейдер, предсказывая разворот, по факту торгует против основного тренда, и это несёт повышенные риски. Поэтому торговля на развороте рынка требует обязательного выставления защитных ордеров (стоп-приказов).

Индикаторы и сигналы разворота

Чтобы находить разворотные формации, нужно использовать сразу несколько инструментов, которые дополняют друг друга. В базовом наборе их должно быть как минимум три:

В июле страны объединения импортировали всего 6,34 миллиона тонн топлива, сообщает ФСЭГ.

Причинами стали снижение потребления газа, высокая заполненность ПГХ и значительная разница на топливо между Азиатско-Тихоокеанским регионом и Европой.

По итогам января-июля европейский импорт СПГ упал на 21% — до 60,63 миллиона тонн.

www.kommersant.ru/doc/6893339

В последнее время стало появляться много новостей о том, что несмотря на введенные санкции, отгрузка с проекта Арктик СПГ 2 все таки началась.

💬 И вполне вероятно, что это действительно так, но пока компания просто не сообщает об этом, чтобы не привлекать лишнее внимание.

Следующей задачей будет раздобыть газовозы ледового класса для отгрузки и зимой, но думаю, что с ней Новатэк также справится.

💰 Цены на газ в Европе и Азии тем временем продолжают расти, что является еще одной позитивной новостью.

Риск ввода новых санкций конечно тут тоже присутствует, однако это уже зависит от того, сможет ли ЕС найти новые поставки на узком рынке СПГ.

❗️Так что как бы то не было в эту историю я продолжаю верить и держу свою позицию дальше. От текущих все также актуально, но учтите, что это идея не на неделю, а гораздо больше!

Рынок пришел к весьма интересным значениям для покупок, и главное тут сделать правильный выбор и купить сильные и перспективные акции. 

Список таких акций уже опубликовали в tg: t.me/+tUWrRnSctOczNjky

Есть вероятность, что на следующей неделе выйдет новость о распределении прибыли за 1 полугодие.

Дивидендная политика Новатэка: не менее 50% от консолидированной чистой прибыли по МСФО, скорректированной на статьи, не относящиеся к основной деятельности и неденежные статьи. Платят дважды в год.

Ожидания аналитиков: 46 — 54,5 р
Текущая доходность: 4,5 — 5,14%

Комментарий:
Чистая прибыль по (МСФО) в 1м полугодии 2024 г. увеличилась в 2,2 раза, до 341,7 млрд руб.
Чистый долг вырос до 139.8 млрд.р, хотя на конец 2023 года он составлял 9 млрд.р, а год назад вообще был отрицательным 25.9 млрд.р, но он все равно остается низким (У компании на конец 2015 года он составлял выше 300 млрд.р)
Ранее сообщалось, что НОВАТЭК увеличил добычу природного газа на 1,2%, до 41,73 млрд м3, а добычу жидких углеводородов (газовый конденсат и нефть) на 11,9%, до 6,83 млн т.
Рост добычи газа может обусловлен началом добычи газа и производства сжиженного природного газа (СПГ) на проекте Арктик СПГ-2.

⏰ Российский фондовый рынок скорректировался более чем на 17% от своих локальных максимумов начала мая 2024-го года, а это значит, что прямо сейчас наступает лучшее время для того, чтобы с холодным расчетом подойти к «ребалансировке» списка фундаментально интересных эмитентов и неспешно начать приобретение самых «дуроустойчивых» из них в свой инвестиционный портфель.

📌 В первых двух постах этого многосерийного произведения, мы с вами поговорим об отдельных идеях, по сей день глубоко сидящих в головах инвесторов, успевших повидать на своем веку много всякого разного. Идеях, некогда приносивших своим верным последователям существенную прибыль, а теперь имеющих лишь призрачную возможность на горизонте ближайшего года обогнать по доходности простейший банковский депозит. В третьей же части мы разберемся с тем, какие инструменты в сложившихся непростых финансово-экономических и геополитических условиях все ещё имеют внушительный потенциал для обоснованного роста.

💡 Итак, первый и по совместительству самый популярный способ составления инвестиционного портфеля среднестатистическим инвестором в отечественный фондовый рынок заключается в массовой скупке лучших ресурсодобывающих компаний страны — в первую очередь, речь идет о нефте-, газо- и золотодобытчиках.