Риск

По всей видимости наш ФР уже достаточно перепродали и новых серьезных продавцов не появляется. Как мы уже писали не раз, цена формируется на основе совокупного предложения-спроса. Данная величина определяется посредством отношения инвесторов к риску и планируемой доходности. На текущий момент в цене уже учтены все риски и в отсутствии новых, количество потенциальных продавцов истощается. Именно с этим может быть связано то, что наш фондовый рынок упирается против дальнейшего снижения. Пусть это и азбучные истины, но для того, чтобы не потеряться в рыночных буднях, следует об этом вспоминать. 

Простой пример. Мы видим, что ГП демонстрирует позитивную динамику, хотя внешний фон явно не располагает к покупкам.

Вероятно сейчас крупные покупатели в ГП видят, что риски на которые они готовы пойти при покупке этой бумаги соответствуют желаемой доходности — они будут покупать и пусть хоть Bankia в Испании станет трижды банкротом, а Греция выйдет из Еврозоны.

Руководствоваться они могут и такими рассуждениями. Все равно что там случится в зоне евро,  важно то, что зимой ЕС придётся покупать газ, а его цена уже весной (пусть и нерепрезентативный Natural Gas) стала демонстрировать повышательную динамику. Как вы понимаете газ будет продаваться за доллары, который также демонстирует повышательную динамику как к рублю, так и к евро. В итоге Газпром получает прибыль от роста доллара при тех же кап.затратах.  Кроме того, в правительстве опять заговорили о том, что нельзя так сильно зажимать ГП налогами в условиях роста кап.затрат. Вот вам и еще один драйвер роста.  Для 

( Читать дальше )

Банк Джей-Пи Морган, в результате рискованных операций, потерял огромные деньги. Нассим Талеб, автор книги Чёрный лебедь, преподаватель управления рисками, разъясняет ситуацию и комментирует заявление управляющего.
 
www.antifragility.ru
www.facebook.com/nassimtalebru
www.twitter.com/NassimTalebRu
 
Транскрипт ролика

Только что закончил тестировать новый сетап на вход по таймфрейму М5. Не знаю, где я «ударился головой», но впервые получен 100% вход без риска!  Он и был рабочим, но на 70% и объединял в себе учения знаменитых трейдеров и институтов, которые продают свои труды. И здесь,  я начинаю выкладывать прибыльные 100% M5  сетапы. Так же здесь я буду выкладывать мои любимые сетапы по Price-Acnion на дневных графиках.

После вчерашних итогов заседания fomc пошла серьезная раскорреляция между риском и es, в результате чего образовался существенный спред в 20 пунктов между моделью и фьючерсом на s&p500. Соответственно логично ждать коррекции по фондовому индексу или же всплеск интереса в активах составляющих корзину риска. В подавляющем большинстве случаев модель бывает опережающим индикатором, а не es.

Дофамин и риск идут рука об руку
31.03.2012 20:45

полный текст тут: http://www.vestifinance.ru/articles/9598


 
 






Ян Мейнс Моленар. Карточная игра, фрагмент. 1658 г.

Но я, по какому-то странному своенравию, заметив, что красная вышла семь раз сряду, нарочно к ней привязался. Я убежден, что тут наполовину было самолюбия; мне хотелось удивить зрителей безумным риском, и — о странное ощущение — я помню отчетливо, что мною вдруг действительно без всякого вызова самолюбия овладела ужасная жажда риску. Может быть, перейдя через столько ощущений, душа не насыщается, а только раздражается ими и требует ощущений еще, и всё сильней и сильней, до окончательного утомления. И, право не лгу, если б устав игры позволял поставить пятьдесят тысяч флоринов разом, я бы поставил их наверно. Кругом кричали, что это безумно, что красная уже выходит четырнадцатый раз!

Ф.М. Достоевский. Игрок.

Нейроэкономисты — ученые, которые изучают роль физиологии нервной системы в принятии финансовых решений, с пристальным интересом изучают людей, берущих на себя непомерные риски.

Отскок дохлой кошки состоялся. О чем я писал вчера.
Захожу не так агрессивно, 2% в ГО. http://smart-lab.ru/blog/47845.php
Делаю кульбит-переворот от уровня 159 500
цель 154 000 стоп 161500 

Для тех кто следит за моей опционной позой http://smart-lab.ru/blog/47854.php
держу слабо отрицательную дельту -15

Итак для всех соневающихся и критиков. Нашел экспиримент по МММ. Открыто и максимально нейтрально. Дабы воочию проверить как все на самом деле происходит. Проверка началась с середины декабря, в ближ дни ждет Выплату по первому вкладу на 3 месяца. Смотрим.
proverkammm.ru/

Потенциальный инвестор спрашивает меня, как я собираюсь покрывать риски форс-мажорных обстоятельств: «например тебя кто-то обманет или хакеры какие-нибудь… Ты потом в суде у банка ничего не сможешь получить». И тут я завис… Речь идет о ФОРТС, о нормальных брокерах...

А вообще кто-нибудь сталкивался с подобными форс-мажорами? И как разрешилась ситуация, если да?

P.S. Если можено, в топ. Хорошие комментарии могут оказаться полезными всем... 

Кредитное плечо (плечо финансового рычага, кредитный рычаг, финансовый рычаг, финансовый леверидж) — это отношение заёмного капитала к собственным средствам (иначе говоря, соотношение между заёмным и собственным капиталом). Также финансовым рычагом или эффектом финансового рычага называют эффект от использования заёмных средств с целью увеличить размер операций и прибыль, не имея достаточного для этого капитала. Размер отношения заёмного капитала к собственному характеризует степень риска, финансовую устойчивость. Запомните последнюю фразу, она для трейдера является ключевой.

А если проще и понятней, то кредитное плечо — это соотношение между суммой залога и выделяемыми под нее заемными средствами, например кредитное плечо 1:100 означает, что вам для осуществления сделки необходимо иметь на торговом счете у брокера сумму в 100 раз меньшую, чем сумма сделки. Пример: вы покупаете 1,0 лот (100.000 USD) USDJPY. При кредитном плече 1:100 необходимая маржа будет составлять 1000$, при 1:200 – 500$, а при 1:50 – 2000$, но стоимость пункта от этого не изменяется. Для большинства валютных пар с долларом эти соотношения практически верны. И это не означает, что вы обязаны использовать весь депозит под маржу, здесь вступают в силу правила минимального объёма входа в рынок, которые установил брокер или дилинговый центр.


( Читать дальше )

Обсуждение моей прошлой статьи об МММ «МММ-2011 — великая афера Сергея Мавроди» было настолько увлекательным (я бы даже сказал весёлым), что не продолжить развивать данную тему просто невозможно. Я даже решил поэкспериментировать с форматом: отойдёт от текста, приблизимся к видео:) Другими словами, я подготовил видеоролик, в котором приводится простой пример развития системы, демонстрирующий утопичность задумки Сергея Мавроди. Этот пример я назвал «точным МММ-калькулятором». Дело в том, что сейчас на просторах «всемирной паутины» МММ-калькуляторов собственного производства вкладчиков существует немерено. Но ни один из них не говорит о возможности/невозможности получения выплаты, так как не учитывает наличие/отсутствие средств в системе. А в видеоролике я показал, каким образом в один прекрасный ужасный день система МММ-2011 может быть разрушена. Итак, видео


( Читать дальше )