РоснефтЬ

Аппетит Индии к дешевой российской нефти резко упал в августе, поскольку муссонные дожди снизили спрос, а нефтеперерабатывающие заводы запланировали плановые работы по техническому обслуживанию.

По данным аналитической компании Kpler, третий по величине потребитель нефти в мире сократил импорт из РФ третий месяц подряд в августе до 1,57 миллиона баррелей в день, что на 24% меньше по сравнению с предыдущим месяцем и достигло самого низкого уровня с января.

Индийские нефтеперерабатывающие заводы также сократили поставки из Ирака, другого крупнейшего поставщика, на 10% по сравнению с августом месяца до 848 000 баррелей в день. Некоторые из этих объемов были заменены резким ростом импорта из Саудовской Аравии, который вырос на 63% за месяц до 852 000 баррелей в день, как показали данные.

Потребление Индией российской нефти резко возросло с прошлого года, достигнув пика в 2,15 миллиона баррелей в день в мае, поскольку нефтеперерабатывающие заводы конкурировали за поставки с большими скидками.

Компания отчиталась за II квартал и I полугодие 2023 г. Результаты отличные, несмотря на вынужденное сокращение добычи жидких углеводородов во втором квартале. Квартал к кварталу Роснефть нарастила все показатели. 

Ключевые показатели за I полугодие:

• Выручка: 3,86 трлн руб., -25,3% г/г

• EBITDA: 1,4 трлн руб., -5,1% г/г

• Рентабельность по EBITDA: 36%, +7,7 п.п.

• Чистая прибыль: 652 млрд руб., +45,2% г/г

На сокращение выручки повлияли более низкие цены на нефть за период, но при этом сокращение по EBITDA символическое, а рентабельность и вовсе подскочила до 36%. Это обусловлено как контролем над расходами, так и наращиванием объемов реализации в восточном направлении и повышением прибыльности экспортных операций. 

💡Второе полугодие 2023 для Роснефти будет еще более позитивным за счет высоких цен на нефть и слабого рубля. Дивидендную доходность по году ожидаем на уровне 11–12%. Считаем акции Роснефти интересными для инвестиций на долгосрочную перспективу. #ROSN 

Роснефть опубликовала финансовые результаты по МСФО за I полугодие 2023 года (II квартал 2023 года), но они весьма ограничены и не показывают полной картины. Стоит признать, что показатели — одни из лучших в нефтяной отрасли, но не стоит забывать, что компания добывает ещё и газ, в частности, Роснефть вышла на первое место среди независимых производителей газа, увеличив добычу практически на треть в I полугодии 2023 года. Что мне лично непонятно, почему выручка относительно прошлого года снизилась, а прибыль возросла (учитывая затраты компании, сильный рубль в начале года и цены на сырьё), при этом результаты по прибыли лучше 2021 года. Понятно, что II полугодие 2023 года будет ещё сильней и тут можно будет хотя бы объяснить рост за счёт ослабления рубля, увеличившейся цены на сырьё, но I полугодие остаётся загадкой. Перейдём же к основным результатам:

🛢 Выручка: за I полугодие 3,8₽ трлн (-25,3% г/г), за II квартал 2₽ трлн (+12,1% кв/кв)
🛢 Чистая прибыль: за I полугодие 652₽ млрд (45,2% г/г), за II квартал 329₽ млрд (+1,9% кв/кв)

🇷🇺 РФ рынок в СРЕДУ:

🥱 ММВБ всю прошедшую торговую сессию стоял, без каких либо значимых движений. От сегодняшнего максимума до минимума всего 0,9%, что подтверждает слабость текущего сезона. Однако индекс нарисовал небольшой фитиль снизу, что хорошо, так еще и упираясь в максимум. Поэтому, ШТУРУМ максимума, который мог быть недавно, может быть уже завтра. Это значит, что завтра может пойти пробитие вверх локального максимума, который приходится на 3225.

😖 Но опять же в целом, рынок то сильно не менялся, ибо продолжает ходить в некоторой базе. Поэтому, если завтра будет пробитие вверх 3225, можно переключаться в бычий режим. На сколько долго сказать трудно. Для начала нужно пробития дождаться.

💡 Как только будет пробитие локального максимума, на ПИЛОТЕ (электрическом), будет подан ток и включен пилот, хотя раньше в доме не было электричества. (аналогия)

Ищи меня в телеграме, мой ник TAtrader

Всем доброй ночи! 😴

Курсы валют ЦБ: 💵USD — ↗️95,9283 💶EUR — ↗️104,4496 💴CNY — ↗️13,1311 

▫️Российский фондовый рынок сегодня топтался в неопределенности — индекс Мосбиржи по итогам основной торговой сессии символично прибавил 0,04%.

▫️Минфин РФ на аукционе сегодня разместил ОФЗ на 57,402 млрд руб. по номиналу (реально привлечено 55,658 млрд руб). Фактическая выручка от размещений составила:
ОФЗ-ПД серии 26243 на 1,402 млрд руб. при спросе 3,301 млрд руб.
ОФЗ-ПК серии 29024 на 54,256 млрд руб. при спросе 185,187 млрд руб.
(средневзвешенная цена размещения от номинала: ОФЗ-ПД серии 26243 — 91,0038%, ОФЗ-ПК серии 29024 — 96,3128%)

▫️Магнит (+0,12%). 🟡 Отчет за I полугодие 2023 г. по МСФО. Выручка выросла на 8,2% г/г до 1,229455 трлн руб. EBITDA прибавил 2% г/г до 81,8 млрд руб. Чистая прибыль выросла на 15,9% г/г до 34 млрд руб. Соотношение Net Debt/EBITDA: 0,7x

▫️Газпром (-0,83%). 🔴 Отчет за I полугодие 2023 г. по МСФО. Выручка упала на 41,1% г/г до 4,114 трлн руб. EBITDA составила 1,228 трлн руб. Чистая прибыль упала на 88,2% г/г до 296,241 млрд руб. Чистый долг вырос на 36,2% до 5,3 трлн руб. Капитальные вложения за полугодие составили 1,188 трлн руб. 

До 2,2 миллиона тонн с 1,6 миллиона тонн 1-10 августа, сообщили два трейдера в понедельник.

Отгрузки нефти из Приморска и Усть-Луги за первые 10 дней сентября вырастут на 38% к аналогичному периоду августа, показали расчеты Рейтер.

В среду российские агентства со ссылкой на вице-премьера Александра Новака сообщили, что Россия сократит экспорт нефти в сентябре на 300.000 баррелей к среднему показателю мая-июня, а в августе страна исполнила свои обязательства по снижению добычи нефти.

Участники рынка полагают, что Россия может нарастить экспорт нефти через свои западные порты в сентябре к августу на фоне сезонных ремонтов НПЗ.

Тем не менее обещание Москвы сократить экспорт нефти в сентябре в рамках сотрудничества стран-участниц ОПЕК+ может ограничить рост поставок, отмечают трейдеры.

fomag.ru/news-streem/rf_uvelichit_eksport_nefti_cherez_baltiyskie_porty_1_10_sen_na_38_mes_mes_treydery/

Есть небольшой потенциал роста в акциях ROSN.

Об этом говорил 25 августа, но двимжение началось только сейчас.

Здесь примечательно, что коррекция началась до обновления, значит развивается волна №1. Ждать коррекцию, входить с тройки. 

 Ориентир на прежние 161.8% длины коррекции.

Южный Капитал |Telegram | Youtube |Instagram