акции

morning note☕️
IMOEX (2891) снизился по итогам сессии на 1.92% (флэт с начала года). Рынок практически весь красный (за малым исключением). Отсутствие новостей по звонкам/переговорам в совокупности с ростом доходностей в ОФЗ уронили рынок акций. Как я писал ранее, по моим ожиданием IMOEX до фактических переговоров будет ходить в диапазоне 2850-3000 и пока мы этого сценария придерживаемся. RGBI (104.01) снизился на 0.5% после увеличения лимитов размещений в длинном конце. Длинный конец кривой ОФЗ опять выглядит неплохо для покупки (кроме 238, там еще 80-90 бп премии).

Замглавы МИД Рябков заявил, что контакты с новой администрацией США еще не начались и инициатив в этом вопросе ни одна из сторон не предпринимала. Для меня остается загадкой почему подготовка к звонку еще не началась, являются ли такие действия переговорной тактикой (кто кому первый позвонит) или переговоры уже идут не в публичной плоскости. Если переговоры это опцион с высокой дельтой (ну очень грубое сравнение), то тета там все равно распадается или иначе говоря, чем дольше будут тянуть кота за кокушки, тем ниже будет рынок.

🔩 ММК опубликовал опер. результаты за IV кв. и 2024 г. Я предполагал, что отчёт будет слабым исходя из статистических данных и сигналов от металлургической отрасли, ожидания подтвердились. Относительно 2023 г., просели абсолютно все показатели производства, как итог, продажи оказались в значительном минусе:

🏭 производство стали — 11 195 тыс. тонн (-13,8% г/г)

🏭 производство чугуна — 9 490 тыс. тонн (-4,5% г/г)

🏭 производство угольного концентрата — 2 587 тыс. тонн (-25,7% г/г)

🏭 производство железорудного сырья — 2 149 тыс. тонн (-6,7% г/г)

🏭 продажи товарной металлопродукции — 10 622 тыс. тонн (-9,8% г/г)

Если сравнивать результаты IV кв. 2024 г. с предыдущим кварталом 2024 г., то тенденция по сокращению производства и продажам продолжилась:

🏭 производство стали — 2 369 тыс. тонн (-4,4% г/г)

🏭 производство чугуна — 2 130 тыс. тонн (-9,9% г/г)

🏭 производство угольного концентрата — 723 тыс. тонн (+39,7% г/г)

С 2024 года ОАО РЖД требует перевозить экспортный уголь из Кузбасса исключительно в инновационных полувагонах. Эта мера коснется квоты в 54,1 млн тонн и позволит сократить количество используемого подвижного состава, увеличив общий тоннаж. Аналитики отмечают, что выполнить условия будет легче операторам, работающим с крупными игроками, такими как СУЭК и КРУ, у которых сосредоточено около 60% таких вагонов.

У крупных операторов, таких как НТК и «Модум-Транс», совокупно насчитывается 89,3 тыс. инновационных вагонов, что составляет значительную часть рынка. Однако участники рынка, использующие стандартный парк, могут столкнуться с трудностями, включая необходимость арендовать инновационные вагоны и перестраивать инфраструктуру.

Обязательства по использованию инновационных вагонов выгоднее, чем принудительная перевозка всего угля на Дальний Восток таким парком, как обсуждалось ранее. Однако эксперты предупреждают, что чрезмерная концентрация инновационного подвижного состава может привести к проблемам с обратной загрузкой и специализацией вагонов.

Я-дивидендный инвестор и моя цель заключается в создании пассивного источника дохода за счет дивидендов.
На данный момент мой портфель приносит мне почти 39тр в месяц, но когда я называю эту сумму, я имею ввиду средние ежемесячные дивидендные выплаты за год:

Т.е. если посмотреть на график выплат по моему портфелю (скрин из сервиса учёта инвестиций), то можно заметить, что в одни месяцы выплаты очень скромные и составляют всего несколько тысяч рублей, а в другие превышают сотню тысяч рублей. И практически невозможно собрать такой портфель, который платил бы дивиденды равными ежемесячными суммами.

Почему, инвестируя в акции, не получится создать аналог ежемесячной зарплаты с равными суммами?

На нашем рынке есть период с мая по июль, так называемый дивидендный сезон. В этот период большинство компаний РФ совершают выплату основного объема годовых дивидендов и именно в эти 3 месяца я получаю со своего портфеля около 70% всей годовой «дивидендной зарплаты».

Выплавка стали в России, по предварительным данным, снизилась примерно на 6-7% в 2024 году по сравнению с предыдущими годами. Об этом ТАСС сообщил заместитель министра промышленности и торговли РФ Михаил Юрин.

«Предварительные есть показатели. Выплавка стали чуть снизилась по отношению к предыдущим годам. Видим на примерно 6-7% падение», — сказал Юрин ТАСС, добавив, что подсчет абсолютных цифр пока ведется.


Источник: tass.ru/ekonomika/22988987

Попался на вид очередной ТОП акций, на этот раз это обновленная подборка из 10 самых перспективных бумаг по версии аналитиков ВТБ Мои Инвестиции.

• ⚙️ Алроса

• ⚙️ Газпром

• ⚙️ Икс 5

• ⚙️ Лукойл

• ⚙️ Норникель

• ⚙️ Русал

• ⚙️ Сургутнефтегаз-п

• ⚙️ Татнефть

• ⚙️ Т-Технологии

• ⚙️ Яндекс

Из последних изменений в подборке бумаг — замена акций «Группы Позитив» на акции X5.

Довольно интересный список. По некоторым бумагам полностью согласен (Яндекс, Т-Техно, возможно Икс5), по некоторым нет (Лукойл, Сургут, Татнефть), по другим вообще удивлен (Алроса, Газпром, Норникель, Русал). Но интересно, конечно же.

Не забываем, что рекомендации аналитиков, это всего лишь рекомендации аналитиков 😉

27.01.2025 Станислав Райт — Русский Инвестор