аналитика

Только 5,5 миллиона человек проголосовали на 5:30 вечера. На спорных выборах Конституции Венесуэлы в воскресенье, согласно данным внутреннего избирательного совета, рассмотренным Reuters, ставя под сомнение 8,1 миллиона человек, которые, по словам властей, проголосовали в тот день.

Выборы законодательного супер-органа были осуждены критиками как незаконные и призваны дать непопулярному правительству полномочных представителей президента Николя Мадура возможность переписать конституцию и отойти от оппозиционного конгресса.

В ответ на голосование правительство США обещало провести санкции в отношении Мадуро в понедельник, называя его диктатором за «захват абсолютной власти».

Низкая явка будет главным обвинением Мадуро, особенно после того, как оппозиция в прошлом месяце провела свое собственное неофициальное голосование, в котором более 7500000 проголосовал против правительства.

«Несмотря на то, что в конце дня произошел скачок явки избирателей, и Социалистическая партия пыталась удвоить число голосов за последние полтора часа без прецедентов», — сказала Дженнифер Маккой, Политолог, который возглавил несколько миссий по наблюдению за выборами в Венесуэле.

( Читать дальше )

Члены картеля вынуждены искать все более широкую поддержку в коалиции стран для обеспечения упорядоченного влияния на цены на нефть.

За последние несколько лет производители, принадлежащие к Организации стран-экспортеров нефти, имели неоднозначный успех в достижении ценовой «игры» для нефти. Чтобы иметь больше шансов восстановить долговременный контроль, они должны гораздо лучше работать вместе, и, что важно, они должны сделать это гораздо шире и более институционализировано. В противном случае они рискуют обнаружить, что успокаивающее влияние хорошего июля на нефтяной рынок, в том числе 9-процентное повышение цен, может уступить место постоянному давлению со стороны нетрадиционных поставщиков, особенно в сланце, которые получают выгоду от инноваций по сокращению затрат.

Чтобы выиграть ценовую игру, производители нефти должны решить два смежных вопроса: они должны поддерживать цены на относительно высоком уровне, не теряя при этом большей доли рынка для нетрадиционных производителей, и им необходимо сохранить единство в условиях геополитической напряженности и неравенства во внутренних экономической и Финансовые ситуации.

( Читать дальше )

    Мегапроекты, по добыче нефти, как компании, затягивают кошельки
    Европейские энергетические гиганты могут покрывать дивиденды наличными

По данным Goldman Sachs Group Inc., нефтяные майоры собирают больше наличных денег, чем в расцвет нефти по 100 долларов.

Интегрированные гиганты, такие как BP Plc и Royal Dutch Shell Plc, адаптировались к снижению цен за счет сокращения расходов и улучшения операций, считают аналитики в банке, в том числе Мишель Делла Вигна. В первой половине этого года европейские майоры зарабатывали больше наличных денег, когда Brent в среднем составлял 52 доллара за баррель, чем в первой половине 2014 года, когда цены составляли 109 долларов.

Высокие цены на нефть привели к тому, что руководители перешли на дорогие проекты, что привело к задержкам, перерасходам и неэффективности, сказал Голдман.

«Упрощение, стандартизация и дефляция репозиционируют нефтяную промышленность для повышения рентабельности и генерации наличности в нынешних условиях, чем в 2013-2014 годах, когда цена на нефть была выше 100 долларов за баррель», — сказали аналитики.

( Читать дальше )

Сегодня выходит отчет от Энергетического агентства Америки по запасам нефти и нефтепродуктов.

На прошлой неделе запасы снизились на 7,2 млн. баррелей. Снижение произошло только коммерческих запасов, правительство не стало продавать свой резервы производителям. В общем тенденция показывает, что в штатах за четыре недели запасы упали свыше чем на 27 млн. баррелей.  Производителям не хватает физической нефти.

                                    

Производство на фоне растущих цен, а также начавшегося импульса роста может продолжить увеличивать обьемы добычи сырой нефти. Это может немного облегчить дефицит сырой нефти в США. Отсутствие роста добычи сланцевой нефти в США и снижение запасов, сыграли главную роль в последнем росте почти до двух месячного максимума, Crude oil поднялся до 50,5 долларов за баррель. Позже началась фиксация прибыли 6 дневного роста, которая может продолжится, в связи с неопределенностью будущего рынка при таких уровнях цены.

( Читать дальше )

Цены на нефть упали на 1 процент в среду, запасы в США потянули нефть США ниже 50 долларов за баррель, в то время как высокие поставки ОПЕК повлияли на международные цены.

Нефть Brent, международный нефтяной бенчмарк, упала на 47 центов — почти на 1 процент — до 51,31 доллара за баррель.

Американский институт нефти (API) сказал, что запасы сырой нефти США выросли на 1,8 млн. баррелей за неделю, закончившуюся 28 июля, до 488,8 млн. баррелей, возложив надежды на то, что недавнее снижение запасов стало признаком ужесточения американского рынка.

Джеффри Хэлли из фьючерсного брокерского агентства OANDA заявила, что после отчета API «трейдеры приземлились с небес, чтобы зафиксировать прибыль за последние восемь дней».

За пределами США цена brent была подавлена на этой неделе отчетами о производстве из стран-экспортеров нефти (ОПЕК) на максимальных уровнях 2017 года в 33 миллиона баррелей в сутки. Это несмотря на обещание ОПЕК ограничить выпуск продукции наряду с другими производителями, не входящими в ОПЕК, включая Россию, на 1,8 млн. баррелей в сутки с января этого года до марта 2018 года.

( Читать дальше )

    PDVSA, рассматривает альтернативы для сырой нефти страны
    Новые пункты назначения нефти могут снизить цены для Венесуэлы

Государственная нефтяная компания Венесуэлы и ее партнеры тихо начали работать над планом Б, чтобы найти рынки для сырой нефти страны, если Белый дом утвердит санкции и запретит импорт.

Экспорт нефти в Венесуэле имеет жизненно важное значение для страны, что побуждает чиновников искать альтернативные пункты назначения и источники дохода. Около трети всей нефти, произведенной в Венесуэле, обрабатывается на американских нефтеперерабатывающих заводах на побережье Мексиканского залива. Поставки в США в прошлом году составили около $ 12 млрд.

США, в настоящее время крупнейший единственный покупатель венесуэльской нефти, санкционировал президента Николя Мадуро в понедельник после того, как он утвердил новую конституцию для страны, которую можно переписывать. Между тем банкиры Уолл-стрит держатся на расстоянии от Саймона Зерпы, 33-летнего вице-президента по финансам в государственной нефтяной компании Petroleos de Venezuela SA, после того как администрация Трампа наложила на него санкции и еще 12 других венесуэльских граждан на прошлой неделе.

( Читать дальше )

[2 августа, после закрытия] 

Компания Tesla производит электромобили, их комплектующие, а также решения для хранения электроэнергии. Основана в 2003 г. новатором и предпринимателем Илоном Маском. Среди инвесторов компании числятся Ларри Пейдж и Сергей Брин, владельцы корпорации Google. Основная задача Tesla — сделать электромобили доступными для пользователей среднего ценового сегмента, снизить зависимость от бензиновых двигателей и, следовательно, уменьшить загрязнение окружающей среды.
С момента первичного размещения в июне 2010 г. акции Tesla подорожали в 17 раз — с $19 до $323. Наиболее сильный этап роста пришелся на период с апреля 2013 г. по сентябрь 2014 г. (+587%). Далее бумаги вошли в фазу коррекции, которая продолжалась до декабря прошлого года. Неожиданная прибыль, показанная по итогам 3 квартала 2016 г., сместила настроения инвесторов в сторону покупок. В результате, с начала этого года акции Tesla продемонстрировали мощное, 50-процентное ралли. Исторический максимум был зафиксирован на отметке $386. Вместе с тем, за последний месяц акции подешевели на 10%. С абсолютного максимума котировки опустились на 20%, что является традиционным индикатором старта медвежьего рынка.
Любопытно, что рыночная капитализация Tesla в размере $53,04 млрд превосходит капитализацию таких ведущих мировых автоконцернов как General Motors ($52,6) и Ford ($44,6 млрд). При этом размеры производства не сопоставимы: если Tesla произвела 83 тыс. авто в 2016 г., то Ford выпустила более 6,6 млн. Последняя также активно инвестирует в разработку электрокаров и автономное управление и со своими обширными ресурсами может успешно конкурировать с молодой Tesla. Этот пример говорит о том, что в росте рыночной стоимости компании Илона Маска есть немалый спекулятивный/ажиотажный элемент, который со временем может сойти на нет. Любопытно, что в своем недавнем твите (18 июля) Маск написал о том, что акции компании переоценены. Это сообщение моментально привело к снижению бумаг на 3%. Показатель Forward P/E по бумаге составляет астрономические 347,82 против 17,7 индекса S&P500, что говорит о сильной «перекупленности» акций. Многие аналитики квалифицируют это более однозначно — «пузырь».

( Читать дальше )

Котировки нефти перед открытием торгов прибавляют 0,2%, до $52,80 по смеси Brent, фьючерс на индекс S&P 500 растет на 0,2%, азиатские площадки торгуются в зеленой зоне, фон позитивный. Восходящий тренд по нефти продолжается; после небольшой коррекции цен накануне, котировки нацелились на выход из трехмесячного канала с целями $55 за баррель. Этому способствует снижение доллара на глобальных рынках, который не смог вчера реализовать рост и продолжает падать к минимумам 2015 года. Панического бегства в защитные активы пока не наблюдается. Мы рекомендуем рассматривать покупки золота и серебра при выходе цен из диапазона, $1300 по золоту и $17,30 по серебру. 

Высокие цены на нефть и снижение доллара поддержали российский рубль, после падения более чем на 1%, котировки вернулись на район открытия торгов. На наш взгляд, консолидация в зоне 60,4-58,9 руб. продолжится до конца недели. 

Российские индексы удержались на ключевых поддержках, 1000 пунктов по РТС, 1900 пунктов по ММВБ. Сегодня мы ожидаем восстановления индексов в первой половине дня. По итогам торгов индексы вырастут в пределах 1%. Среди акций мы бы отметили ГМК «Норникель» и «Газпром»

Начало этого месяца будет интересно тем, что данные по Non Farm Payrolls совпадают с датой экспирации опционов.

Прогноз по: DXY, EUR/USD, GOLD, GBP/USD, USD/JPY, USD/CHF, AUD/USD, NZD/USD, USD/CAD, USD/RUB, Brent, WTI, Silver.

[1 августа, после закрытия] Отчетность Apple за 3 квартал 2017 ф.г.

Компания Apple Inc (NASDAQ: AAPL) –– крупнейшая в мире технологическая корпорация, выпускающая персональные компьютеры, программное обеспечение, смартфоны, планшеты, умные часы, аудиоплееры и аксессуары к ним. Компания была основана Стивом Джобсом в 1976 году. Штаб-квартира находится в штате Калифорния, США. По состоянию на 2016 год Apple открыла 488 официальных магазинов в 20 странах мира. Компания входит в индекс в S&P 500 (список 500 крупнейших по капитализации американских компаний).

В сентябре компания планирует презентовать новый iPhone 8. Также ожидается выход продолжения седьмого поколения iPhone 7s. Таким образом, аналитики ожидают значительного роста выручки в четвертом фискальном квартале 2017 г. Вместе с тем, на сегодняшний день Apple рискует выйти из пятерки самых продаваемых смартфонов в Китае. Продажи компании на этом ключевом рынке снизились за год на 14%. Четвертое место по объему продаж стала занимать китайская Xiaomi. Их модель Xiaomi Redmi Note 3 в 2016 г. стала самым популярным телефоном на платформе Android в мире. Многие аналитики ожидают выхода новой модели iPhone 8, которая, возможно, изменит ситуацию. Статистика по рыночной доли операционных систем представлена ниже:

Операционная система %
% Изменение за год (По сравнению с июнем 2016 г.) Android 40,26 +10,11%
Windows 36,02 -9.53%
iOS 13.36 +1.5%

Основные финансовые показатели
Капитализация $785 млрд ( индекс S & P 500 )
Выручка (ttm) $220,46 млрд
Прибыль (ttm) $45,73 млрд 

( Читать дальше )