банк Санкт-Петербург

Банк «Санкт-Петербург» (BSPB RX: выше рынка; РЦ – 450 руб.) опубликовал финансовые показатели по РПБУ за 2К24 и 1П24. Чистая прибыль во 2К24 снизилась на 22% г/г и составила 10,5 млрд руб. (ROE 23%). Снижение прибыли относительно уровня годичной давности обусловлено сокращением торгового дохода (-50%) и комиссионного дохода (-6% г/г) в связи введением внешних ограничений в отношении банка в феврале 2023 г.

При этом на основной банковский бизнес БСПБ по-прежнему позитивно влияет высокий уровень процентных ставок, позволяющий банку генерировать высокую маржу – с начала года ЧПД вырос на 50% г/г при 3%-м росте кредитного портфеля за тот же период. Стоимость риска во 2К24 подросла до 1,1% за счет разового фактора – погашения крупного корпоративного кредита с дисконтом (по итогам 1П24 стоимость риска составляет 0,7%, по данным банка). Прибыль по итогам 1П24 составила 24,9 млрд руб. (-12% г/г, ROE 28%). Достаточность капитала по нормативу Н1.0 находится на уровне 17%, но этот показатель пока не учитывает аудированную прибыль за 1П24 (+2,9 п. п. к нормативу Н1.2).

( Читать дальше )

«Роснано» договорилась с банками о 20%-ном дисконте по кредитам и досрочно погасила обязательства, рассказал «Ведомостям» близкий к правительству источник. Представитель компании подтвердил информацию. Он отметил, что на банки-кредиторы приходилось около 80% «исторического» долга, накопленного до 2021 г. (тогда у госкомпании впервые с ее основания поменялось руководство). Остальные 20% долга представляют собой в основном облигационные выпуски, которыми владеют разные инвесторы.

«В 2024 г. достигнуты и реализованы договоренности с банками о значительном дисконте при досрочном исполнении обязательств, что позволило прервать неорганичную для венчурного бизнеса «кредитную схему» со стоимостью обслуживания долга более 12 млрд руб. в год», – добавил представитель «Роснано». Компания выплатила большую часть долга из собственных средств, вырученных от доходной продажи части портфеля, доведенной до приемлемого уровня зрелости, подчеркнул он.

( Читать дальше )

Банк Санкт-Петербург опубликовал отчетность за 2 квартал по РСБУ. Если смотреть отдельно на 2-ой квартал относительно прошлого года:

Чистый процентный доход вырос в полтора раза до 16,6 млрд рублей. 

Чистый комиссионный доход немного снизился до 2,8 млрд руб. (-6,3%). 

Существенно снизились доходы на финансовых рынках до 1,8 млрд руб. за квартал. 

Стоимость риска составила 1,1%, а резервы съели 1,9 млрд рублей. 

( Читать дальше )

🏦 КАКОЙ РИСК ЗАДУШИТ ПРИБЫЛЬ БСП?

С начала года котировки Банка Санкт-Петербург на максимумах вырастали почти в два раза! Сегодня банк представил отчет за первое полугодие по РСБУ. Посмотрим, есть еще потенциал роста или пора фиксировать прибыль?

💼 Сначала посмотрим на кредитный портфель

Кредитный портфель до вычета резервов составил 699,0 млрд руб. (+3,2% с начала года). Корпоративный портфель прибавил 4,1% и составил 540,7 млрд руб. Розничный портфель составил 158,3 млрд руб. (рост всего на 0,3%).

📊 Теперь главное — сколько заработал банк

БАНК ОЧЕНЬ ХОРОШО ЗАРАБАТЫВАЕТ НА ВЫСОКОЙ СТАВКЕ!

Чистый процентный доход по итогам второго полугодия вырос на 51,5% — до 33,6 млрд руб.

Чистый комиссионный снизился на 16,3% — до 5,4 млрд руб. Прочие нефинансовые доходы снизились на 60,4% — до 4,2 млрд руб.

☝️ Благодаря этим статьям выручка банка выросла на 11,5% — до 43,9 млрд руб. Только вот ЧИСТАЯ ПРИБЫЛЬ СНИЗИЛАСЬ на 11,7% и составила 24,9 млрд руб.

👉Основная причина снижения — расходы на резервы

( Читать дальше )

Банк Санкт-Петербург выкатил отчетность по РСБУ за первую половину года.

Горе-аналитики. умеющие только смотреть на чистую прибыль, уже успели посыпать голову пеплом: мол как же так, прибыль снизилась! Ужас! Штош, посмотрим подробнее.

I) Начнем с ремарки банка:

• Расходы на резервы по кредитам за 1П 2024 составили 2.3 млрд рублей. Показатель Стоимость риска (CoR) за 1П 2024 составил 0.7% и находится в пределах прогнозных значений, ранее озвученных Банком (около 1%).

Рост данного показателя до 1.1% во 2К 2024 года связан с погашением с дисконтом крупного корпоративного кредита. В отчетности по РСБУ данная операция отражена как уменьшение чистого процентного дохода. В соответствии с МСФО и в рамках настоящего пресс-релиза данные расходы включены в стоимость риска.

Полагаю, речь идет о кредите РосНано (в постчубайскую эпоху у них кажись не веселые времена).

II) Про торговые доходы уже отмечал, что они во-первых крайне волатильны, во-вторых, текущие значения скорее ниже скорректированных на рост капитала исторических средних. Ну, это нормально, так бывает.

( Читать дальше )

Во II квартале чистая прибыль банка по РСБУ составила 10,5 млрд рублей, что на 21,7% меньше, чем во II квартале 2023 года.

Чистый процентный доход банка в I полугодии 2024 года составил 33,6 млрд рублей, что в 1,5 раза больше, чем за аналогичный период прошлого года. Чистый процентный доход банка во II квартале составил 16,6 млрд рублей (рост также в 1,5 раза).

На 30 июня кредитный портфель банка до вычета резервов составил 699 млрд рублей (рост на 3,2% по сравнению с 1 января 2024 года). За второй квартал этот показатель увеличился на 1,5%.

Средства клиентов за январь-июнь практически не изменились и составили 651,1 млрд рублей. Во II квартале этот показатель увеличился на 1%.

Собственные средства банка на 30 июня 2024 года достигли 180,2 млрд рублей, увеличившись с начала года на 5,2%, но снизившись во втором квартале на 1%.

Банк Санкт-Петербург – рсбу/мсфо
457 544 031 обыкновенных акций = 159,971 млрд руб
20 100 000 привилегированных акций = 941,69 млн руб
Капитализация на 12.07.2024г: 160,913 млрд руб

Общий долг на 31.12.2022г: 692,289 млрд руб/ мсфо 694,549 млрд руб
Общий долг на 31.12.2023г: 884,355 млрд руб/ мсфо 883,410 млрд руб
Общий долг на 31.03.2024г: 825,587 млрд руб/ мсфо 825,619 млрд руб

Прибыль 1 кв 2023г: 14,764 млрд руб/ Прибыль мсфо 14,621 млрд руб
Прибыль 4 мес 2023г: ______ млрд руб
Прибыль 5 мес 2023г: 19,847 млрд руб
Прибыль 6 мес 2023г: 28,230 млрд руб/ Прибыль мсфо 28,355 млрд руб
Прибыль 2023г: 48,676 млрд руб/ Прибыль мсфо 47,315 млрд руб
Прибыль 1 кв 2024г: 14,389 млрд руб/ Прибыль мсфо 13,020 млрд руб
Прибыль 4 мес 2024г: 18,359 млрд руб
Прибыль 5 мес 2024г: 23,042 млрд руб
Прибыль 6 мес 2024г: 24,927 млрд руб
www.bspb.ru/news/2024/240712-1
www.e-disclosure.ru/portal/files.aspx?id=3935&type=4

Банк «Санкт-Петербург» – Дивидендная история
Период * Объявлены * Реестр дата * Обыкн.акц.* Прив.акц.

( Читать дальше )

─ Чистый процентный доход составил 33.6 млрд рублей (+51.5% по сравнению с результатом за 1П 2023 года).
─ Чистый комиссионный доход составил 5.4 млрд рублей (-16.3% по сравнению с результатом за 1П 2023 года).
─ Чистый доход от операций на финансовых рынках составил 4.2 млрд рублей (-60.4% по сравнению с результатом за 1П 2023 года).
─ Выручка за 1П 2024 составила 43.9 млрд рублей (+11.5% по сравнению с результатом за 1П 2023 года).
─ Операционные расходы за 1П 2024 составили 11.1 млрд рублей (-2.1% по сравнению с результатом за 1П 2023 года). Показатель Отношение издержек к доходам (CIR) за 1П 2024 составил 25.4%.
─ Расходы на резервы по кредитам за 1П 2024 составили 2.3 млрд рублей. Показатель Стоимость риска (CoR) за 1П 2024 составил 0.7% и находится в пределах прогнозных значений, ранее озвученных Банком (около 1%). Рост данного показателя до 1.1% во 2К 2024 года связан с погашением с дисконтом крупного корпоративного кредита. В отчетности по РСБУ данная операция отражена как уменьшение чистого процентного дохода. В соответствии с МСФО и в рамках настоящего пресс-релиза данные расходы включены в стоимость риска.

( Читать дальше )

2. Содержание сообщения
2.1. Краткое описание события (действия), наступление (совершение) которого, по мнению эмитента, оказывает влияние на стоимость или котировки его ценных бумаг:

БАНК «САНКТ-ПЕТЕРБУРГ» ПОДВЕЛ ИТОГИ ЗА 1 ПОЛУГОДИЕ 2024 ГОДА ПО РСБУ

Банк «Санкт-Петербург» подвел итоги деятельности за 1 полугодие 2024 года по РСБУ (неконсолидированные данные, рассчитанные по внутренней методике ПАО «Банк «Санкт-Петербург»)....

( Читать дальше )

Нам часто приводят в пример Уоррена Баффета — о его стратегии написаны десятки книг, а все его письма переведены на русский язык.

Из этих писем мы и узнали о его главном девизе: «Будь жадным, когда другие боятся». Этот подход Баффет применяет уже более семидесяти лет — на бычьем рынке он копит деньги, а во время коррекции покупает упавшие активы.

При этом он выбирает компании, которые обладают высокой рентабельностью, грамотным руководством и недооценены относительно конкурентов.

Так что Газпром и Мечел старина Уоррен обошел бы стороной :) Но что бы он купил? Аналитики «Альфа-Банка» провели анализ и составили список подходящих компаний:

Банк Санкт-Петербург. Баффет всегда питал слабость к классическим банкам, тем более если те платили хорошие дивиденды. И самый высокий дивидендный потенциал сейчас именно у «питерского» банка.

У БСП просто образцовая рентабельность — за последний год она выросла почти до 30%. Это делает его лучшим во всем секторе, при этом стоит он дешевле менее рентабельного Совкомбанка.

( Читать дальше )