волны Эллиотта

Когда мы писали о Fair Isaac Corp. год назад, акции FICO только что упали с рекордных 554 долларов до всего лишь ~ 390 долларов, то есть на 30% за четыре месяца. Беглый взгляд на структуру этого снижения показал, что оно приняло форму пятиволнового импульса. Согласно волновой теории Эллиотта, за каждым импульсом следует коррекция в обратном направлении. Поэтому имело смысл ожидать скорого начала заметного восстановления.

В течение следующих трех месяцев до февраля 2022 года акции выросли до 531 доллара за акцию. Казалось, что новый исторический максимум был лишь вопросом времени. Увы, этому не суждено было случиться. Быки внезапно потеряли импульс и даже допустили падение до 340 долларов в какой-то момент в мае. На момент написания этой статьи одну акцию можно было купить чуть более чем за 435 долларов. Но эти цифры ничего не значат, если только не увидеть путь, который прошла цена, чтобы добраться туда. Ниже представлен обновлённый график.

( Читать дальше )

Tradeweb Markets Inc. — оператор электронных торговых площадок финансовых активов со штаб-квартирой в Нью-Йорке. Компания была основана в 1996 году, но стала публичной только весной 2019 года. Имея рыночную капитализацию в 13 миллиардов долларов и годовой доход выше 1,2 миллиарда долларов, Tradeweb, безусловно занимает свое место в индустрии финансовых услуг. Однако её оценка снизилась почти вдвое с начала 2022 года.

В настоящее время акции торгуются ниже 56 долларов за акцию, что далеко от рекорда в 102,33 доллара, достигнутого в последние дни 2021 года. Учитывая высокие темпы роста компании, ее прибыльность и отсутствие долгов на балансе, проблема очевидно, не в фундаментальных показателях. По нашему мнению, акции падают только потому, что они были переоценены. Другой вопрос, недооценен ли он сейчас, но анализ волн Эллиотта предполагает, что дно может быть близко.

( Читать дальше )

27 октября GOOGL достиг нового 52-недельного минимума. Легко сказать, что акции только что попали в массовую распродажу технологических компаний. Но посмотрите, как редактор Trader's Classroom Джеффри Кеннеди смог определить снижение за несколько дней.

Автор: Джеффри Кеннеди



Источник

Мы также переводим непубличные статьи из MyEWI, где публикуется более детальная информация. Подписаться

Наш блог очень легко отблагодарить, достаточно зарегистрироваться на сайте Elliott Wave International перейдя по этой ссылке.

Биткойн имеет очень волатильную ценовую историю, но в последние месяцы криптовалюта находилась в относительно узком торговом диапазоне.

Автор: Боб Стокс

Биткойн торгуется в относительно узком торговом диапазоне в течение последних нескольких месяцев — в основном от 19 000 до 20 000 долларов — что совершенно контрастирует с дикими колебаниями цен на криптовалюту за последние несколько лет.

В сообщении CNBC от 30 октября отмечалось:

Впервые с 2020 года 20-дневная скользящая волатильность Биткойна упала ниже, чем у индексов Nasdaq и S&P 500… застревание в таком диапазоне действительно утомляет, то же самое происходит, когда розничная торговля теряет интерес, а умные деньги начинают накапливаться., " [сказал руководитель биржи криптовалют].

Конечно, это подразумевает, что «умные деньги» верят, что биткойн в конечном итоге прорвется вверх.

( Читать дальше )

Предпочтительный подсчёт (Preferred count)

• Cardano / TetherUS (BINANCE), 🕐TF: 1D🔗

( Читать дальше )

22 августа цены на природный газ взлетели до 14-летнего максимума. Перебои с трубопроводами и палящий спрос привели к тому, что «быки разбежались». Когда природный газ упал более чем на 50% до 3-месячного минимума 21 октября быки побежали к выходу. Это не было причудой природы; это был надежный прогноз волн Эллиотта.

Недавно я узнал о странном явлении в природе, называемом мимикрией Бейтса. Это происходит, когда съедобное, легко усваиваемое растение или насекомое приобретает запах, вкус или отметины другого вида, на который оно очень похоже, но очень токсично, что гарантирует, что его не съедят хищники.

Одним из примеров является безобидная молочная змея, имитирующая умеренно ядовитую ложнокоралловую змею. Другая, гигантская гусеница-парусник, имитирующая неаппетитную кучу птичьего помёта!



( Читать дальше )

Автор: Мюррей Ганн

Банковский сектор может сигнализировать о грядущей дефляционной проблеме.

На прошлой неделе мое внимание привлекла статья Bloomberg, в которой говорилось, что внутренние портфели облигаций, которыми владеют банки, вызывают растущую озабоченность. Короче говоря, банки имеют огромные запасы облигаций, во многом благодаря печатанию денег ФРС за последнее десятилетие. В связи с самым агрессивным медвежьим рынком облигаций в этом году в истории эти портфели облигаций несут огромные потери в пересчете на рыночную стоимость.

У банков есть выбор, классифицировать ли свои облигации как «имеющиеся в наличии для продажи» (AFS) или как «удерживаемые до погашения» (HTM). AFS предлагает гибкость, но облигации должны быть переоценены по рынку, а убытки уменьшают капитальную базу банка. HTM делает то, что написано на банке, а это означает, что эти средства не могут обеспечить ликвидность в случае набега на банк.

( Читать дальше )

Впервые мы написали об Intercontinental Exchange Inc., владельце NYSE, полтора года назад. Беглый взгляд на финансовую отчетность компании показал, что ее основные принципы были прочными. К несчастью для быков, мы подумали, что этого недостаточно, чтобы компенсировать риск связанный с завышенной оценкой акций ICE. Такие наблюдения мог сделать даже неопытный аналитик. Это инвестиции 101.

Однако наш интерес привлекла не очень известная фигура на недельном ценовом графике ICE. Большинство людей даже не слышали о паттернах волн Эллиотта, не говоря уже о том, чтобы уметь их распознавать. Однако это был один из таких паттернов, который заставил нас думать, что конец неустанного восходящего тренда акций ICE может быть близок. Об этом, мы указали нашим читателям в начале мая 2021 года.



( Читать дальше )

С тех пор, как компания OneWater Marine стала публичной в 2020 году, её акции  довольно хорошо следуют правилам волн Эллиотта. Во-первых, мы заметили полный пятиволновой импульс на дневном графике 7 января 2022 года, когда акции все еще стоили 56,60 доллара. Теория утверждает, что за каждым импульсом следует трехволновая коррекция. Таким образом, несмотря на низкую оценку ONEW, мы подумали, что «инвесторы должны пристегнуть ремни безопасности и подготовиться к падению примерно на 40%.“



( Читать дальше )

Fidelity National Information Services Inc. — вторая по величине компания по обработке платежей в США. На сегодняшний день в 2022 году было обработано более 31 триллиона транзакций, она также является одной из крупнейших в мире. Однако, несмотря на свое лидирующее положение на рынке и первоклассные финансовые показатели, акции FIS уже более двух с половиной лет разочировывают инвесторов.

Акции достигли исторического максимума в 158,21 доллара в феврале 2020 года. Однако, в отличие от многих других акций, акции FIS еще не восстановились после краха Covid-19. Фактически, цена сейчас упала ниже минимума марта 2020 года. Ранее в этом месяце FIS едва превышал 72 доллара. На прошлой неделе торги закрылись ниже $78 за акцию, что более чем на 50% ниже рекордного уровня 2020 года.

И хотя многие финтех-компании изначально были убыточными или непристойно переоцененными, FIS не является ни тем, ни другим. Компания представляет собой растущую машину свободного денежного потока, торгуясь с коэффициентом P/E 2023, равным 10. Короче говоря, мы считаем акции FIS выгодной сделкой и добавили их в наш портфель. Кроме того, приведенный ниже недельный график волн Эллиотта предполагает, что быки вскоре могут переломить ситуацию.

( Читать дальше )