курс

Как после санкций на НКЦ будет определяться курс доллара? Что будет с рублем? А экспортеры смогут и дальше продавать валютную выручку? Разбираемся с аналитиками МР

 

 

📊Как определяется курс?

Сейчас многие удивятся, но в большинстве стран мира валютный рынок является внебиржевым и межбанковским.

 

У банков есть разные внебиржевые площадки, на которых они торгуют валютой. Например, онлайн котировки таких пар как доллар-евро или доллар-юань — это котировки межбанковского рынка, а не биржевого.

 

 

😳У нас будет так же?

Да. ЦБ уже заявил: официальный курс доллара и евро к рублю будет определяться с помощью банковской отчетности и сведений, которые поступают от платформ внебиржевых торгов.

 

Но нужно оговориться, что и до санкций объем внебиржевого рынка торговли валютой не уступал по размеру биржевому. Поэтому все технологии работы уже отлажены.

 

Однако минусы тоже есть. Биржевой рынок был удобным для всех своей прозрачностью, минимальными издержками и низким спредом. Теперь же прозрачности будет меньше, роль банков возрастет, как и спред, и издержки. 

( Читать дальше )

"

Еще в начале нулевых в Беларуси было минимум два курса доллара/евро.
Первый — официальный. По этому курсу можно было купить валюту только по особому разрешению, например импортеру.
Второй — рыночный. Сделки совершались между частными лицами, в ходу была наличка.

Обменные пункты держали официальные курсы. И были обязаны тут же продавать валюту, которую только что купили.
При этом, обмен между частными лицами считался незаконным еще с 90-х. Первый залет — административка и конфискация, второй — статья УК с реальным сроком. Действовали сотрудники-провокаторы — якобы хотят поменять валюту, а потом достают удостоверение и…

При этом, серый рынок валюты процветал. Еще бы! Белорусы считали свои зарплаты в долларах, хранили доллары, покупали за доллары машины и квартиры.

“Три стадии бедности: 1. Денег нет. 2. Денег совсем нет. 3. Пора менять доллары”. Это как раз про белорусов.

Как же обходили запрет на “серый” обмен по рыночному курсу? В 2011 году был такой сайт prokopovich.net, названный по фамилии Петра Прокоповича, главы Нацбанка РБ в то время.

( Читать дальше )

Думаю, все уже знают, что 12 июня были объявлены санкции против Московской биржи, НРД и НКЦ. По этой причине с 13 июня торгов долларом и евро на Мосбирже не будет. Однако они продолжат торговаться на внебиржевом рынке. Курсообразование по этим инструментам пока под вопросом, но ранее руководство ЦБ сообщало, что этот вопрос полностью проработан и всё для этого готово. Ну, в ближайшие дни увидим😊

Еще важная новость: Вашингтон ввел с 12 сентября 2024г запрет на предоставление услуг в сфере программного обеспечения и IT любому лицу на территории России.

Чем нам всё это грозит:
🔹На фондовом рынке завтра будет всё лететь вниз, скорей всего с маржин колами. По той причине, что валютные активы могли выступать обеспечением, да и вообще из-за паники первых часов.

🔹Наверняка вырастут спреды по доллару и евро в банках. Причем, это надолго.

🔹Не исключаю волну сильного снижения этих двух валют из-за снижения спроса на них. Сами посудите, торговля с их участием либо вообще невозможна, либо оч. сильно осложнена. Раз так, то еще меньше будет желающих связываться с этим. Спрос на валюту снизится, значит снизится и курс. Это, конечно, невыгодно для бюджета, но когда доллар на 60 ходил, тоже было невыгодно. Однако сходил.

( Читать дальше )

Минфин представил предварительную оценку исполнения бюджета за первые 5 месяцев (январь—май).

Основные моменты (рис 1):
— Доходы 14,289 трлн руб. (+45,5% г/г).
— Расходы 15,272 трлн руб. (+18,9%).
— Дефицит 0,983 трлн руб. (всего 0,5% ВВП).

Отдельно стоит обратить внимание на дефицит в 0,983 трлн руб., в прошлом месяце он составлял 1,484 трлн руб., т.е. Май закрыли с профицитом в полтриллиона рублей

Ненефтегазовые доходы превышают плановый уровень и составили 9,338 трлн руб. (+34,1% г/г). Далее темп роста доходов должен сохраниться, так как темпы роста экономики должны сохраниться.

Нефтегазовые доходы тоже показывают хороший результат: 4,951 трлн руб. (+73,5% г/г). Результаты выше плана. Основная причина комфортные цены на нефть в Феврале, Марте и начале Апреля (конец Апреля из-за лагов с расчётами мы увидим в оценке бюджета за Июнь).

Падение цены на нефть ниже $80 в первую половину Июня немного расстроило, но цена быстро вернулась на уровни $80+

Нефтегазовые и Ненефтегазовые доходы выше плана, нефть вернулась выше $80. Это всё плюс для ОФЗ, ведь на этом можно было бы программу заимствования сократить. Но есть один нюанс. Объём расходов формируется исходя из предельного размера денежных средств которые предусмотрены для исполнения бюджетных обязательств

( Читать дальше )

Курс доллара США. Динамика за последний месяц.

Большие продажи иностранной валюты со стороны экспортеров, а также высокая ключевая ставка, как одни из факторов, способствовали укреплению рубля в последнее время.

Интерес населения к доллару последние месяцы только снижался, так в апреле нетто-покупки иностранной валюты упали в 2 раза от мартовских значений (79,9 млрд руб. в апреле против 155,5 млрд руб. в марте), за май пока данные отсутствуют, но несмотря на начало летнего сезона отпусков, предполагаю, что нетто-покупки не сильно выросли.

Рубль укрепился, почему у людей нет ажиотажа? Почему не пылесосят бакс?

Виновата во всем в том числе высокая ключевая ставка

Недавно писал про поднятые ставки по вкладам в банках, к примеру в зеленом Халке имеется под 18% на 6 и 7 месяцев

Берем к примеру на 6 мес. — полгода до 06.12.24 г., что даст доходность на Вашу сумму (вклад от 100 тыс. руб.) к этой дате — ровно 9%

На данный момент курс бакса составляет 89 деревянных, то есть если покупать доллар не для срочных нужд (расчетов/поездок летом в отпуск), а для сохранения капитала, то в это есть смысл, если Вы ждете его в начале декабря выше 97 рублей. То есть ждете ослабления рубля к декабрю на 9%. Если курс будет ровно 97 руб. за доллар — то на то и выйдет.

( Читать дальше )

Сегодня Минфин второй раз подряд отменяет аукцион по размещению ОФЗ «В целях содействия стабилизации рыночной ситуации». А скорее просто не готов [пока] давать такие большие премии которые хочет рынок. Это в целом позитив для ОФЗ. Индекс RGBI (Индекс государственных облигаций РФ) сегодня показал самый сильный однодневный рост за последний год.

Источник: minfin.gov.ru/ru/document?id_4=307343-o_neprovedenii_5_iyunya_2024_goda_auktsionov_po_razmeshcheniyu_ofz

Положительно и то, что Минфин планирует уменьшить заимствования через ОФЗ на 146
млрд руб., в целом не много, всего 2-3 обычных аукциона и картинку (надо будет не 4,1 трлн привлечь, а 4 трлн) не меняет, в целом позитивно.

На этом позитивные моменты заканчиваются. Потому что ещё Минфин повышает оценку дефицита бюджета РФ в 2024 году до 2,12 трлн руб. (+0,525 трлн руб).

При этом закладывает, снижение нефтегазовых доходов в 2024 на 520 млрд руб. Так как снижает прогнозную цену на нефть до 65 $/баррель (ранее был 71,3 $/баррель). Хотя сейчас цена нефти уже на пороговом значении (мы смотрим не на Brent, а на Urals).

( Читать дальше )

На канале UP&DOWN TREND |АКТИВЫ РФ| набирает обороты неделя валютных облигаций. В течении недели будем публиковать самые интересные выпуски от эмитентов с рейтингами не ниже А.

Раз уж публикуем валютные выпуски, но покупка идет в рублях, то не лишним будет взглянуть на курс. Для анализа используем график USDRUB_TOM.

Видим коррекцию в рамках волны 4, которая началась в начале октября 2023. Вероятно формируем «тройку», т.е. зигзаг АВС, который состоит из двух импульсных волн. Сейчас идет формирование волны С. Думаю, что к середине лета можем увидеть курс около 86 рублей за доллар.

После завершения коррекции ожидаю продолжение роста к уровня 105-113. Это отметки 1.13 и 1618 по фибо от размера коррекции.

( Читать дальше )

Приходи на курс по агрессивному трейдингу, который стартует уже 27 мая – это настоящие скальперские стратегии реально торгующих профессиональных трейдеров.

Если нет четкой системы в рынке и плывете просто по течению? Вам сюда. Не хватает знаний или просто хотите улучшить свои результаты в торговле? Мы вас ждем курс, ведь курс «Агрессивный скальпинг» решает эти проблемы! Курс состоит из блоков для начинающего и для продвинутого уровня, поэтому подойдет и начинающим трейдерам, и  тем, кто уже имеет опыт в торговле.

Для кого?

– Тем, кто только начинает свой путь на бирже

– Тем, кто занимается инвестированием и хочет освоить более продвинутые стратегии

– Тем, кто уже торгует на бирже, но неудачно
– Тем, кто стоит на одном месте в трейдинге и хочет идти дальше

– Тем, кому нужно систематизировать свои знания по трейдингу и получить новую информацию о реальном рынке.

Что вы получите на курсе?

– Установите и настроите профессиональный скальперский терминал, если у вас его еще нет

( Читать дальше )

Приходи на курс по агрессивному трейдингу, который стартует уже 27 мая – это настоящие скальперские стратегии реально торгующих профессиональных трейдеров.

Если нет четкой системы в рынке и плывете просто по течению? Вам сюда. Не хватает знаний или просто хотите улучшить свои результаты в торговле? Мы вас ждем, ведь курс «Агрессивный скальпинг» решает эти проблемы! Курс состоит из блоков для начинающего и для продвинутого уровня, поэтому подойдет и начинающим трейдерам, и тем, кто уже имеет опыт в торговле.

Для кого?

– Тем, кто только начинает свой путь на бирже

– Тем, кто занимается инвестированием и хочет освоить более продвинутые стратегии

– Тем, кто уже торгует на бирже, но неудачно
– Тем, кто стоит на одном месте в трейдинге и хочет идти дальше

– Тем, кому нужно систематизировать свои знания по трейдингу и получить новую информацию о реальном рынке.

Что вы получите на курсе?

– Установите и настроите профессиональный скальперский терминал, если у вас его еще нет

( Читать дальше )

Магия? Нет!

Мы запускаем бесплатный 3-х дневный курс-интенсив «Магия объема”, где вы научитесь читать данные рынка!

Наши маги всего за три урока научат:

✓ Работать с вертикальными объемами
✓Разбирать принцип сведения биржевых ордеров
✓ Познакомят со структурой биржевого стакана
✓ Находить маржинальные зоны и применять их в торговле
✓ Связывать психологию толпы и объемный анализ.

Преподаватели поделятся своим личным опытом и авторскими наработками.

Для курса не нужны мантии и палочки, всего лишь аккаунт в Телеграм.

А еще вас ждет презентация обновленного курса “Объемный анализ PRO”.

Занятия пройдут вечером 27, 28 и 29 мая в прямом эфире по закрытой ссылке в YouTube.

Уроки в записи будут доступны в течение недели, но не сравнятся с онлайн-присутствием! Готовьте вопросы!

Стартуем 27 мая в 19:00.

Мы ждем тебя: https://clck.ru/3AmSXD