облигации

• Выручка: 3,1 млрд. (x4,8)
• EBITDA: 594 млн. (х2,1)
• Прибыль: 225,2 млн. (х4,9)

Ключевую ставку поднимут с 21 до 22–23% уже 14 февраля, на следующем заседании ЦБ — считают финансисты

По их мнению, на это указывают несколько факторов: высокая инфляция, избыток денежной массы, дополнительные расходы бюджета, санкции и нестабильный курс рубля. 

— — — — — — — —

Верим, братва? 🤔

Мне почему-то кажется, что в моменте жути нагоняют…

Облигации традиционно считаются инструментом для сохранения капитала, похожим на банковские депозиты или фонды денежного рынка. Однако они предоставляют возможности и для спекулятивных стратегий, которые могут значительно увеличить доходность при разумном управлении рисками.

Длинные ОФЗ с низкими купонами
Такие облигации движутся по четко выраженным трендам, что открывает перспективы для применения технического анализа. Например, ОФЗ-26238 после решения ЦБ РФ 20.12.2024 оставить ставку на уровне 21% выросла в цене на 8,8% всего за несколько дней, после чего последовала закономерная коррекция.

Корпоративные облигации 2-го эшелона
После резких падений цен, вызванных зачастую эмоциональными продажами, можно получить значительную доходность на коррекции. Например, недавняя неоправданно сильная просадка по ценам облигаций КН ФПК Гарант-Инвест вскоре была выкуплена. В результате потенциальная прибыль могла бы составить за несколько дней по длинным выпускам до 80%!

Важно помнить:
Спекуляции в облигациях требуют соблюдения строгого риск-менеджмента. Не следует забыать, что нередко падение цен отражает реальное ухудшение финансового состояния эмитента, а не просто рыночные эмоции. Поэтому спекулятивные стратегии могут быть хорошим дополнением, а не основой портфеля.

М.Видео — весьма мутный кейс, и с этим сложно поспорить. Новости о возможной смене владельца только добавляют нервозности и могут ещё сильнее потрясти котировки.

За последние 5 лет акции компании показали убыток в -78.8%. Да, на рыночных колебаниях можно было заработать, но риск сейчас слишком велик, чтобы серьёзно рассматривать бумаги.

💰 Почему #MVID — опасная инвестиция?

Компания планирует допэмиссию акций, но пока ждёт подходящего момента на рынке. Проблема в том, что долги хотят покрыть за счёт миноритариев, что явно идёт вразрез с их интересами.

Расширение сети магазинов вместо прибыли приносит лишь убытки. Эффективность компании не растёт.

🙂 А что, если новый владелец всё же спасёт компанию?

Такой сценарий возможен, но для этого, скорее всего, придётся сократить количество магазинов, сфокусироваться на погашении долгов и искать уникальные рыночные решения. Без этого о прибыли говорить не приходится.

А как насчёт облигаций?

Здесь всё тоже не так гладко:

➡️ Два выпуска с погашением менее чем через 1.5 года дают эффективную доходность 31.8% (RU000A104ZK2) и 49.86% (RU000A106540).

Коллеги, предлагаю обратить внимание на интересный выпуск облигаций компании “Ойл Ресурс Групп” (#выпуск_001Р_01). Компания занимается трейдингом и логистикой нефтепродуктов, демонстрируя стабильное развитие и хорошие финансовые показатели.

📊 Основные параметры выпуска:

• Номинал: 1 000 рублей
• Текущая доходность: 38,45%
• Объем выпуска: 1,5 млрд рублей
• Срок обращения: 5 лет
• Купон: фиксированный, 33% годовых
• Периодичность выплат: ежемесячно 💵
• Доступность: подходит даже для неквалифицированных инвесторов
• Дата погашения: 2 декабря 2029 года
• Возможность досрочного погашения (CALL-оферты): 13 декабря 2027 года и 7 декабря 2028 года

“Ойл Ресурс Групп” активно работает в двух ключевых направлениях нефтяной индустрии:
1️⃣ Трейдинг: компания обеспечивает комплексные решения для торговли нефтепродуктами, включая сбыт на внутреннем рынке и экспорт.
2️⃣ Логистика: предоставляет услуги по транспортировке (автомобильный, железнодорожный и морской транспорт), хранению, перевалке и учету нефтепродуктов.

Компания объявила о выплате 21-го купона по облигациям серии 002Р-06 в размере 10,68 рублей на одну облигацию, общая сумма выплаты инвесторам — 21,4 миллиона рублей.

Компания демонстрирует высокий уровень ответственности в исполнении своих обязательств перед инвесторами. За январь 2025 года компания выплатила купонный доход по пяти выпускам облигаций на общую сумму 175,7 миллионов рублей.

Друзья, привет!
 
🚀 На участке площадью 32,6 га к 2034 году мы планируем реализовать жилой комплекс «Урбан Мартен». Будет построено более 304 тыс. кв. м жилья и около 18 тыс. кв. м коммерческой инфраструктуры, а также два детских сада и школа. Сдача первой очереди запланирована на конец первого квартала 2028 года.
 
Почему это важно инвесторам❓

Согласно своей стратегии, мы продолжаем реализовывать планы по укреплению своих позиций в регионах и выходу в новые, где фиксируется устойчивый спрос на комфортное и современное жилье.

Арбитражный суд Новосибирской области привлек Антона Лыкова, ООО «Старт» и Галину Енину к субсидиарной ответственности по делу о банкротстве ООО «Дядя Денер». Суд признал доказанным наличие оснований для привлечения указанных лиц к ответственности. В остальной части заявленных требований было отказано.

Производство в части установления размера субсидиарной ответственности приостановлено до окончания расчетов с кредиторами. Определение суда может быть обжаловано в Седьмом арбитражном апелляционном суде в течение месяца.

Представитель владельцев облигаций ООО «Юнилайн капитал менеджмент» требовал привлечь к ответственности еще несколько лиц. ЮЛКМ утверждал, что были факты, фиксирующие попытку реализации схемы по переводу бизнеса с концентрацией убытков на одном юридическом лице и консолидацией прибыли на другом.

Арбитражный суд Новосибирской области признал «Дядя Денер» банкротом в июне 2023 года, а конкурсное производство по делу о банкротстве продлено до 5 июня 2025 года.

АО «ХК «Металлоинвест» — мировой лидер в производстве товарного горячебрикетированного железа, ведущий производитель и поставщик железорудной и металлизованной продукции, один из региональных производителей высококачественной стали. Компания обладает первыми по величине в мире разведанными запасами железной руды.

Сбор заявок 5 февраля

11:00-15:00

размещение 10 февраля

• Наименование: Металин-001Р-10
• Рейтинг: ААА (АКРА, прогноз «Стабильный»)
• Купон: 21.50% (ежемесячный)
• Срок обращения: 1 год
• Объем: до 10 млрд.₽
• Амортизация: нет
• Оферта: нет
• Номинал: 1000 ₽
• Организатор: ВТБ Капитал Трейдинг, Газпромбанк, Банк Синара, МКБ, Локо-Банк, Совкомбанк, Т-Банк
• Выпуск для всех
• Вся свежая информация по новым выпускам у меня в телеграмм канале.