смартлаб премиум

Доброе утро! Выпускаю обновление технического анализа, т.к. картинка начинает меняться.
Индекс IMOEX, который еще в понедельник выглядел оптимистично, во вторник пошел вниз и закрылся в районе минимумов за месяц.
Причем происходило это без видимых причин.
Это резко повышает шансы ухода в коррекцию.

Еще месяц назад мы делали такие предположения:

 
До вторника ситуация с индексом развивалась по сценарию №1.


( Читать дальше )

Месяц назад писал обзор производственные результатов за Q3 2023г. по компании ОГК-2, где выработка электроэнергии выросла на +10,8%, теперь вышел отчет МСФО за Q3 2023г., посмотрим, какие результаты получены:

👉 Bыручка — 41,3 млрд.руб. (+13,8%г/г)
👉 Операционные расходы — 36,0 млрд.руб. (+20,5% г/г)
👉 Операционная прибыль — 5,3 млрд.руб. (-15,3% г/г)
👉 EBITDA — 8,0 млрд.руб. (-13,8% г/г)
👉 Чистая прибыль — 3,5 млрд.руб. (-22,5% г/г)


( Читать дальше )

Добрый вечер.
Магнит опубликовал РСБУ 9 мес. и управленческую отчетность МСФО за 3 квартал.
Поскольку являюсь держателем немаленькой доли от портфеля акций Магнита, сделаю быстрый взгляд на отчетность.
Подробнее чуть позже сделает Анатолий.

( Читать дальше )

Сегежа провела конференц-звонок по результатам за 3-ий квартал, а также ответила на вопросы акционеров и аналитиков. В основном вопросы, конечно же, касались уровня долга и возможности рефинансировать кредиты.

Спикерами были CEO, СFO — подчеркивает важность мероприятия. 

Быстро пробежались по основным результатам (обзор отчетности от Олега по ссылке). Далее были ответы на вопросы.

Основные тезисы презентации:

Доля экспорта вырос квартал к кварталу с 57%.

Цены под давлением:

( Читать дальше )

Ещё одно IPO ожидается на Мосбирже, на этот раз свои акции предлагает приобрести золотодобытчик ЮГК. Давайте попробуем подробнее разобраться в бизнесе компании и оценить целесообразность участия в IPO.

Как всегда публикую таблицу прогнозных результатов.

( Читать дальше )

Итак, не так давно за 2-й и 3-й кварталы СД рекомендовал утвердить дивидендные выплаты. 

Совет директоров рассмотрел информацию о финансовых результатах ПАО «ФосАгро» за 9 месяцев 2023 года, включая промежуточную консолидированную финансовую отчетность по МСФО, и рекомендовал внеочередному собранию акционеров утвердить дивидендные выплаты из расчета 291 рубль на обыкновенную акцию. В качестве даты закрытия реестра для получения дивидендов Совет директоров рекомендовал установить 25 декабря 2023 года. Внеочередное общее собрание акционеров, которое рассмотрит данный вопрос, пройдет 14 декабря 2023 года в заочной форме.

👉 Чего такие высокие дивы за квартал? Много, исходя из див.политики (соотношению Долг/EBITDA), но долг — это лишь курсовая переоценка, также по мнению компании цены на продукцию были слишком низкие и в будущем таких не будет. Плюс ко всему этому не забываем, что это дивы за два квартала.

Что с отчетом за 3кв23 по МСФО?

За 9 месяцев 2023 года производство минеральных удобрений и прочей продукции химического комплекса увеличилось на 3,7% к аналогичному периоду прошлого года и превысило 8,5 млн тонн.

( Читать дальше )

Мосбиржа опубликовала финансовую отчетность за 3-ий квартал.

Благодаря росту комиссионных доходов на +31% за 9 месяцев и чистых процентных доходов на +13%, Бирже удалось заработать за 9 месяцев больше, чем за весь 2022 год:

( Читать дальше )

Предлагаем вашему вниманию конспект (краткое содержание материалов Мозговика 9-13 ноября. Начнем с самого интересного и любимого вами: портфелей Олега и Владимира.

( Читать дальше )

Первая декада ноября на вторичном рынке рублевых облигаций ознаменовалась ростом цен, несмотря на итоги заседания ЦБ РФ 27.10.2023, где ключевая ставка (далее – КС) неожиданно для многих аналитиков была поднята сразу на 200 б. п., до 15%. После такого заметного повышения, эмитенты предпочли взять небольшую паузу и заметно снизили активность на первичном рынке. При этом по-прежнему пользуются повышенным спросом флоатеры.

Среди наиболее заметных событий первичного рынка назовем прежде всего сбор заявок по Автодор ГК-006Р-03-боб. Автодор 3 ноября успешно закрыл книгу по данному выпуску. Первоначальный ориентир по квартальному купону был не выше ОФЗ 1Y + 200 б. п. (YTM ~14,5%) в итоге установлен: 14,75% (YTM 15,52%) с дюр. 0,95 г. Объем был зафиксирован на уровне 22,6 млрд руб. при изначальном диапазоне в 10−20 млрд руб.

По выпуску Росэксимбанк-БО-002P-04 изначально позиционируемая ставка квартального купона не выше КС + 225 б. п. по итогу была снижена до + 200 б. п.

Мани капитал лизинг по выпуску серии БО-01 маркетировали ежемесячный купон не выше 18,25% (YTM 19,85%) с дюр. 1,9 г. По результатам букбилдинга ставка была зафиксирована на уровне 17,65% (YTM 19,15%).

( Читать дальше )

ТГК-1 опубликовала финансовую отчетность по МСФО за 3 квартал и 9 месяцев 2023г. (компания никак не прокомментировала отчет).

Начнем с результатов за 3 квартал:

👉 Bыручка — 17,4 млрд.руб. (+11,5%г/г)
👉 Операционные расходы — 17,8 млрд.руб. (-7,6% г/г)
👉 Операционная прибыль — -0,6 млрд.руб. (-3,9 млрд.в Q32022г.)
👉 EBITDA — 2,06 млрд.руб. (-0,63 млрд.руб. было год назад)
👉 Чистая прибыль — -0,8 млрд.руб. (-3,6 млрд.руб. было год назад)



( Читать дальше )