фнб

Минфин РФ опубликовал результаты размещения средств ФНБ за декабрь 2023 г. В этом месяце регулятор разгулялся по полной программе в плане инвестиций, потрачено около 371,6₽ млрд (ноябрь — 39₽ млрд, октябрь — 42₽ млрд, сентябрь — 127₽ млрд). По состоянию на 1 января 2024 г. объём ФНБ составил — 11,97₽ трлн или 8% ВВП (в ноябре — 13,43₽ трлн). Объём ликвидных активов Фонда (средства на банковских счетах в Банке России) составил — 5₽ трлн или 4,5% ВВП (в ноябре — 6,74₽ трлн). Такое резкое сокращение фонда произошло из-за дефицита бюджета, пришлось продать юани, золото и евро на 2,9₽ трлн, но почему тогда сокращение произошло всего на 1,5 трлн? Об этом ниже.

Неликвидная часть активов ФНБ:

▪️ на депозитах в ВЭБ.РФ — 658,8₽ млрд (в ноябре —658,3₽ млрд);

▪️ евробонды Украины — $3 млрд (прощаемся);

▪️ облигации российских эмитентов – 1,231₽ трлн (в ноябре —1,02₽ трлн) и $1,87 млрд (в ноябре — $1,94 млрд);

Минфин России информирует о результатах размещения средств Фонда национального благосостояния за период с 1 января по 31 декабря 2023 г.

В декабре 2023 г. в федеральный бюджет зачислены доходы от размещения средств ФНБ на счетах в иностранной валюте в Банке России за период с 15 декабря 2022 г. по 15 декабря 2023 г. в сумме 2 684,0 млн рублей, что эквивалентно 29,7 млн долл. США.

В декабре 2023 г. средства ФНБ размещены в ценные бумаги российских эмитентов:

• в сумме 107 681,6 млн рублей – в облигации ООО «НЛК-Финанс» в количестве 107 681 617 штук по цене одной облигации равной ее номинальной стоимости – 1 000 рублей;
• в сумме 76 841,3 млн рублей – в привилегированные акции ОАО «РЖД» в количестве 76 841 289 штук по цене одной акции равной ее номинальной стоимости – 1 000 рублей – в целях финансирования инфраструктурного проекта «Развитие железнодорожной инфраструктуры Центрального транспортного узла»;

Курсы валют ЦБ на 18 января: 
💵 USD — ↗️ 88,3540
💶 EUR — ↗️ 96,0531
💴 CNY — ↗️ 12,1935 

▫️ Индекс Мосбиржи по итогам основной торговой сессии средывырос на 0,18%, составив 3 185,23 пункта. 

▫️ Объем ФНБ на 1 января 2024 г. составил 11,9 трлн руб. или 8% ВВП, прогнозируемого на 2023 год, сообщает Министерство финансов. Отдельно отмечается, что в результате декабрьских конверсионных операций «на счете по учету средств ФНБ в Банке России в евро сформировался нулевой остаток», т.е. в ФНБ остаются юани, золото и рубли. minfin.gov.ru/ru/press-center/?id_4=38829-o_rezultatakh_razmeshcheniya_sredstv_fonda_natsionalnogo_blagosostoyaniya 

▫️ Минфин опубликовал результаты размещения ОФЗ-ПД № 26243RMFS (с датой погашения 19.05.2038). Размещенный объём: 97,053 млрд руб. при спросе 137,222 млрд руб., выручка: 84,170 млрд руб., средневзвешенная цена: 85,5704% от номинала, средневзвешенная доходность: 12,28% годовых. Аукцион по размещению ОФЗ-ИН № 52005RMFS признан несостоявшимся.

В российском Фонде национального благосостояния не осталось евро: только юани, золото и рубли, сообщил Минфин.

От доллара отказались  еще в 2021 году.
Общий объем ФНБ на конец 2023 составил 11,965 трлн рублей.

МИНФИН РФ ЗАЧИСЛИЛ В ДЕКАБРЕ НА СЧЕТА ФНБ 62,5 МЛРД ЮАНЕЙ И 91,3 Т ЗОЛОТА,
ПРИОБРЕТЕННЫХ С АВГУСТА В РАМКАХ БЮДЖЕТНОГО ПРАВИЛА

По состоянию на 1 января 2024 г. объем ФНБ составил 11 965 074,7 млн рублей или 8,0% ВВП, прогнозируемого на 2023 год в соответствии с Федеральным законом от 5 декабря 2022 г. № 466-ФЗ «О федеральном бюджете на 2023 год и на плановый период 2024 и 2025 годов», что эквивалентно 133 407,3 млн долл. США[1], в том числе:

1) на отдельных счетах по учету средств ФНБ в Банке России размещено:

• 227 330,7 млн китайских юаней;
• 358 960,6 кг золота в обезличенной форме;
• 1 514,0 млн рублей;

О результатах размещения средств Фонда национального благосостояния

По состоянию на 1 января 2024 г. объем ФНБ составил 11 965 074,7 млн рублей или 8,0% ВВП, что эквивалентно 133 407,3 млн долл. США.

На отдельных счетах по учету средств ФНБ в Банке России размещено:

— 227 330,7 млн китайских юаней;
— 358 960,6 кг золота в обезличенной форме;
— 1 514,0 млн рублей.

В декабре 2023 г. часть средств ФНБ на счетах в Банке России в суммах 114 947,6 млн китайских юаней, 232 584,5 кг золота в обезличенной форме и 573,7 млн евро была реализована за 2 900 000,0 млн рублей. Вырученные средства зачислены на единый счет федерального бюджета в целях финансирования его дефицита. В результате данных конверсионных операций на счете по учету средств ФНБ в Банке России в евро сформировался нулевой остаток.

minfin.gov.ru/ru/press-center/?id_4=38829-o_rezultatakh_razmeshcheniya_sredstv_fonda_natsionalnogo_blagosostoyaniya

В ноябре вышла новость о том, что с января 2024 года Банк России начнёт зеркалировать операции из ФНБ. Нужно понимать, что любые расходы из ФНБ (будь то инвестиции или изъятие средств в целях финансирования дефицита федерального бюджета вне бюджетного правила) — это повышение спроса, он также влияет и на импорт, а значит необходимо больше валюты (повышенный спрос на бирже). Зеркалирование таких операций (продажа валюты) по сути выравнивает положение рубля, ибо если бы данные операции не проводились, то рубль ослабевал, а инфляция ускорялась и регулятору пришлось повышать ключевую ставку ещё сильнее. Несколько дней назад вышел пресс-релиз уже с конкретными цифрами и напоминанием, что продажи начнутся с 9 января 2024 года, давайте разбираться:

✔️ Ещё 10 августа ЦБ приостановил покупку валюты по бюджетному правилу, чтобы не создавать дополнительное давление на рубль. За период с 10 августа по 31 декабря 2023 года Минфин должен был купить валюты на — 1,529₽ трлн.

Банк России планирует возобновить операции на валютном рынке со средствами Фонда национального благосостояния (ФНБ) в 2024 году. В соответствии с пресс-релизом, регулятор намерен продать валюту на сумму 2,1 трлн рублей в следующие полгода.

Нерегулярные операции, начиная с 9 января и до 28 июня, будут составлять 11,8 млрд рублей в день. Объем продаж включает покупки по бюджетному правилу, зеркальные операции Минфина и чистые продажи валюты из средств ФНБ.

Эти шаги предпринимаются при оценке текущей финансовой обстановки. Аналитики отмечают, что валютные операции Банка России будут важным фактором поддержки рубля, учитывая изменения в цене нефти и других факторов на мировом рынке.

Источник: https://www.vedomosti.ru/economics/articles/2023/12/29/1013525-kak-operatsii-tsb-s-fnb-povliyayut-na-valyutnii-rinok