«Вчера была жопа, сегодня была жопа, завтра уже точно будет жопа. Похоже, ситуация стабилизируется» или потеряют почти все.

  Думки почему рядовому инвестору-нищеброду с несколькими сотнями тысяч или тем, кто скопил несколько миллионов (категории большинства инвесторов Смарт — лаба и прочих форумов), вряд ли удастся сохранить, а тем более значительно приумножить свои накопления и почему может уже не стоит психовать по этому поводу. Кто тыкает по кнопкам в приложении несколько раз в неделю, или считает, что тут ацццтойный Мордор, а вот Тама всё зашибись, заметка не для вас.
  Мысли изложены с учетом того, что, согласно личных наблюдений и представляемым выкладкам по мамбе, основной объём вложений инвесторов на бирже находится в диапазоне от нескольких сотен до нескольких млн. рублей. Край 20-30 млн, не более (с учётом того, что у многих несколько счетов в разных брокерах). На вкладах в банках получим аналогичные суммы и распределения. В общем, категория тех, кто имеет подушку, но не имеет возможности спокойно длительно жить на накопления, тем более проценты с них.
  Смотря инвестгуру, блогеров и аналитиков, которые постоянно размышляют про альфы, беты, инвестидеи, вью, скрытую стоимость, что разворот вот-вот и, конечно же, дающие щедро советы в чём лучше защитить деньги от инфляции, сделать очередные иксы, начал задаваться вопросом: — а может стоит сейчас лучше подумать над тем как можно просто меньше просрать? Рассмотрим варианты сбережений:
  — вклады. В текущем моменте неплохие ставки, но которые растут почти каждый месяц (догоняя тренды по инфляции и КС). Максимальные проценты дают на значительны суммы на длительности от полугода до года плюс-минус. Т.е. необходимо периодически выдергивать деньги и перекладываться. Если чуть посерьёзнее сумма, то попадешь уже на налоги. При снижении ставки высокие проценты сохранятся на рубеже года. Вроде бы неплохо, но особо много не отобьёшь (размышления по уровням инфляции приведу ниже). Также считаю, что периоды повышенных ставок по вкладам — это всё же временное явление. Думаю, полезным будет для Вас посмотреть последнее видео с ответами на вопросы от Арсагеры, в котором они более связанно развивают идею о том, что текущие большие ставки благотворно сказываются для владельцев очень больших вкладов, а для мелочи – не в коня корм.
  — облигации. Тут в привлекательно выглядят флоатеры. И всё бы хорошо, но не забываем про налоги, комиссии и собственно риски, увеличивающиеся с доходностью относительно КС. Например, для получения дохода равного КС в 21%, нужно найти эмитента, платящего 24-25% (ставка НДФЛ 13%). Из рисков может произойти резкое снижение ставки, когда в очередной раз оттрансформируем экономику и поборем инфляцию. Например, ставку в определённый момент резко опустят с 23 до 18. Будет бооольно перекладываться в фиксы или прочие инструменты…Эффективная работа с фиксами, естественно, сложнее и требует навыков трейдинга. А может случиться, что по горкам свозят. Когда инфляцию придушат, то сначала резко опустят на несколько пунктов ставку, затем начнется выход из вкладов и облигаций, инфляция вверх и тут снова подъем КС на пару — другую пунктов (между событиями могут быть интервалы до полугода). И придётся скакать между бумагами и доходностями, если ещё энтузиазм останется.
  — акции. Мой любимый миф, что они спасут от инфляции. Ага, обязательно, но не Вас. Большие дяди, владея реальными цифрами и знаниями о положении дел в экономике, понимая, что можно уже надеяться на прибыль, существенный рост её, а также что новых налогов не будет, начнут перемещать деньги в интересные акции. Т.е. по факту приобретать акции на условном дне. Пусть и не на номинальном. Зато не будут 2 года сидеть всухую, как некоторые, ожидая ракету и занимаясь всякой ерундой типа внимательного изучения отчётиков, мультипликаторов и делая сопоставления. Именно о них и для них писали книги Баффетт, Грэм и прочие, а не для нас — хомяков. И, помните как ещё недавно, например, фамилии на О начинающиеся и на рловсий или лейник заканчивающиеся, взахлёб любили Ростелеком? Или вдруг вспоминают про Газпромнефть, Самолёт и Новатэк когда пора вставать в шорт? Наверное, вы также продолжаете слушать о том, что акции компаний с небольшой кредитной нагрузкой позволят заработать? Так у всех компаний едет доходность при текущей «структурной трансформации экономики». У кого не едет, тем корректируют налоговую нагрузку либо подсказывают во что нужное для страны необходимо обязательно вложиться, в каком направлении развиваться.
  — недвижка. Неплохо, но судя по личным наблюдениям и многочисленным отзывам отдача не сильно выше облигаций при стратегии купил-отремонтировал-сдал. Большая доходность требует больших финансовых и временных расходов. Уже аля бизнес выходит.
  — зарубежные инвестиции. Отбросим инфраструктурные и секционные риски. Кто сказал, что там мёдом намазано? Когда у тебя ВВП диверсифировано настолько, что 25% занимает стройка. Твои производства закрываются или уходят из страны. У тебя инфляция 50%. Безработица среди молодежи при сторнирующей демографии более 10%. Еда и аренда растёт значительно больше официальных +-5%. В какую страну и во что будешь инвестируешь ты??
  По реальным доходам. Очень много хохлосрача о том, кто рисует правильную инфляцию. Росстат, ЦБ со своими потребожиданиями или ещё кто. По личным доходам и расходам имеется следующая картина:
  — основные траты на продовольствие и ширпотреб, а также текущий ремонт новостройки, на которые уходит больше чем на коммуналку и бензин.
  — работаю в госкомпании, поэтому рост ЗП сильно завязан на официальные показатели инфляции. Спасибо хоть не падает и как-то растёт.
  — отдых в «моём» провинциальном санатории подорожал более чем на 20% за год. Москвичи постепенно вытесняют жителей провинции, селяви (вот тут без обидок абсолютно, есть спрос платежеспособный – идёт рост цен, приезжают к нам тоже не от увеличения доходов). Местные, да и я собственно, ищут менее затратные варианты отдыха.
  — периодически открываю истории покупок год — полтора назад по стройматериалам и инструментам. Рост цен более 20%. Редко когда можно найти снижение (лазерный уровень дефлировал однако, 2 года назад покупал ~3900 и сейчас нашёл такой же ~3200).
  — если отбросить расходы на ремонты, то оставшиеся расходы растут всё же выше официальных уровней процентов на 5 точно. Хорошо хоть машину менять не надо)).
  Заранее отвечаю на вопли д@@@в, хающие естественные монополий и прочие ГОС. Без этих ГОС ваш карман похудел бы ещё больше. Почему какашками не кидаемся в эффективность затрат и цен условной Пятерочки и Магнита? Или металлургов? Или застройщиков? Их абсолютно обоснованный рост цен мало оказал влияние на разгон инфляции?? Т.е. в росте цен на сахар, гречу, яйца, метры, железки виноват кто угодно, но не они. Ну и, конечно же, Чубайс с монополиями. Понятно…Ну не лечится, так не лечится.
  Теперь, посмотрим на перспективы светлого будущего (возомню себя дециШкольниковым, хотя тут скорее Демурой смердит):
  — у нас постоянно всплывают квартальные планы по перемирию на Украине. Вот прям четко идёт. Допустим на каком-то этапе это реализуется. Но верите ли вы что обоюдные санкции снимаются? Я точно нет. Даже без этого, ново/старо/исторические территории требуют в лучших традициях нашей страны обустройства под ключ. Погуглите сколько хотя бы грубо денег ушло на Крым по различным программам. Смотря со своей электроколокольни – это колоссальные ресурсы.
  — не забываем про текущие проблемы инфраструктуры, необходимости устранения ошибок планирования (скорее его отсутствия) при развитии территорий и новом строительстве в ЮФО, московском регионе, Дальнем Востоке, арктической зоне. А есть ещё планы по ВСМ и тд и тп. И не скажешь, что новое строительство совсем не нужно. Нужно. Вот только выхлоп будет ой как не скоро, поэтому этим будет заниматься только госаппарат.
  — космические войны. Тут вспомним про исключительно гражданское назначение и возможности Старлинка, про недавние заявления США о прогрессе в системе космической (противоспутниковой) обороны, соглашение Артемида и тд и тп. Китай плохо бедно собственную космическую станцию имеет! Космические войнушки ещё впереди. Профукать тоже нельзя. Причем технологии вряд ли кто передаст. Могут передать готовые образцы с управлением своими спецами, либо уже далеко не последние разработки (смотри на красные линии Израиля по нанесению ударов по Ирану в 23 году и как на них повлияло неожиданное появление гиперзвука у Ирана или появление продвинутых ракет у маленького гордого народа на юге аравийского полуострова).
  — завершение СВО на Украине может начаться в параллель с СВО часть 2. Трибалтика (смотри соглашение 2+4, размещение немецких баз в Трибалтике, оборонное соглашение ФРГ-Великобритания, что-то мне напоминает…) или часть 3.Казахстан (смотрим на неконструктивное поведение, вставление тормозов в центральноазиатские объединения. Кто и каким образом запустит в этой зоне хаос не знаю, но к дерибану с удовольствием присоединятся китайцы или мы к ихнему).
  — конфликты в ЮВА или БВ. Допустим мы замирились тут, но никто нас не страхует от конфликтов там (создание АУКУС и Пятиглазия, с жёстким кидком европейцев, произошло не просто так). Представьте, в первом приближении, ограничение транзита кораблей из Китая, мимо островов Спратли или Малаакского пролива. Любое из этих ограничений для мировой экономики малым не покажется. Как бы мы не были закалены в условиях текущих ограничений, дополнительные (а если отойти от россия-центричности – это ключевые) ограничения в международных отношениях нашей экономике явно не помогут, даже без проведения текущего/очередного СВО.
  Исходя из всего вышеперечисленного, вырисовывается хреновая картина для обычных инвесторов на текущий момент. Получается остаётся только пытаться не сливать то, что имеешь, в надежде, что когда-нибудь получиться удачно вложить свои пожитки, и выйти в небольшой плюс лет через 5 хотя бы. Аналогичные периоды бывают. И у нас, и в мире. Да, нам не очень фартит последние годы. Но нужно пробовать думать большими сроками и подниматься на разные логические уровни. На определённых логических уровнях действия нашего ЦБ очень даже рациональны и своевременны. Особенно если рассмотреть механизмы перераспределений в военной экономике. Можно ли было поступить по-другому?? Однозначно, да! Вариантов очень много. Но имеем то, что нас имеет)). И не факт, что другие варианты нам бы понравились больше!!)).
  Надеюсь, убедил, что основная задача у нас как можно меньше потерять и она затянется на неопределённое количество лет. Поэтому воспринимайте текущие сложности как неизбежность и не расстраивайтесь, что не заработали 30 процентов за последний год и вероятно не заработаете в следующем.
  Удачных сбережений!!☺