Инвестирование и трейдинг: В чем разница?

Наш телеграмм канал: https://t.me/take_pr

Почему трейдинг и инвестирование принципиально отличаются друг от друга

Существует распространенное заблуждение, что трейдинг и инвестирование могут использоваться как взаимозаменяемые понятия. Но, как могут подтвердить профессиональные трейдеры и инвесторы, эти понятия кардинально отличаются друг от друга. Легко смешивать эти понятия, когда оба вида деятельности преследуют одну и ту же цель: заработать деньги на фондовом рынке.

Но их противоположные подходы к достижению этой цели — вот что делает их такими разными. Проще говоря, трейдеры торгуют тикерами, а инвесторы вкладывают деньги в компании. Давайте разберем эту фразу более подробно, сосредоточившись на трех основных понятиях, связанных с каждым видом деятельности.

Основная философия: Хотя инвесторы могут иногда переключаться на то, что делает трейдер, а трейдеры могут переключаться на то, что делает инвестор, основное различие заключается в том, что один из них основывается исключительно на фундаментальных показателях, а другой — на технических.

Инвесторы в первую очередь смотрят на фондовый рынок с фундаментальной точки зрения. Выбирая акции, инвесторы полностью вкладываются в то, что делает и будет делать компания. Их больше волнует итоговый результат. Они смотрят на финансовые отчеты компании, которые состоят из балансовых отчетов, отчетов о доходах, отчетов о движении денежных средств и различных других обязательных документов, которые компания должна предоставлять своим акционерам.

Эти отчеты дают акционерам представление о задолженности компании по отношению к общему денежному потоку, о ее доле на рынке по сравнению с конкурентами, о ее росте и прогнозах, и, самое главное, о том, сколько прибыли она приносит. Все это волнует инвесторов.

Трейдеры в первую очередь рассматривают фондовый рынок с технической точки зрения. Они используют различные инструменты, которые, скорее всего, не использует инвестор. Одним из таких инструментов является сканер акций. Это жизненно важный инструмент, который помогает трейдерам находить акции в любой момент времени, фильтруя определенные параметры по своему вкусу. Он позволяет им выбрать любую акцию, независимо от того, идет ли она вверх или вниз, является ли она мелкой или крупной, имеет высокий или низкий объем, торгуется в тренде или в боковике. Это все технические условия, которые не будет искать инвестор. Дело в том, что трейдеры ищут большие колебания цен, чтобы получить потенциальную прибыль, и фильтры в сканере акций могут помочь им найти их.

В то время как инвесторы просматривают финансовые отчеты компании, трейдеры внимательно изучают график акций компании. На этом графике трейдеры изучают множество индикаторов, которые они используют для определения входов и выходов. Они изучают такие инструменты, как скользящие средние, чтобы оценить, является ли тренд акции бычьим или медвежьим, или индекс относительной силы (RSI), чтобы определить, является ли акция перепроданной или перекупленной.

Но еще до того, как трейдеры начнут торговать акциями, они следят за определенными паттернами на графике. У каждого трейдера есть своя стратегия, и они ищут, не могут ли они найти паттерн, который соответствует их стратегии. Затем трейдеры ищут подтвержденные уровней поддержки и сопротивления. Они оценивают множество других факторов, таких как спред между ценой покупки и ценой продажи или тип свечи, на которой они собираются покупать. Все эти инструменты особенно важны для дневного трейдера.

Продолжительность: Как скажет вам любой здравомыслящий инвестор, никогда не пытайтесь определить время рынка. Инвесторы не заинтересованы в том, чтобы обращать внимание на ежедневные или даже еженедельные движения цен, как это делают трейдеры. Они не обращают внимания на волатильность рынка в той же степени, что и трейдеры. Их перспективы значительно более долгосрочны, чем у трейдера. И эта перспектива может составлять не менее 3 лет и уж точно больше года. Приурочивать события к рынку — глупое занятие для инвестора.

Для трейдера, однако, выбор времени для рынка — это все. Трейдеры используют ценовые колебания, в то время как инвестор обычно не заботится об этом. Трейдер будет покупать акции максимум в среднесрочной перспективе, в то время как инвестор будет покупать акции на долгосрочную (более года) перспективу.

Более того трейдеры по продолжительности сделок различаются между собой. Дневной трейдер будет покупать и продавать акции в тот же день в течение нескольких часов, минут или даже секунд. А свинг-трейдер будет держать акции не менее одного дня.

Уровень мастерства: Проводя больше времени на рынке, вы, естественно, подвергаетесь большему уровню риска. Время работы трейдера на рынке может быть значительно больше, чем у инвестора, с точки зрения покупки и продажи, и поэтому для успешного зарабатывания денег требуется немного больший уровень мастерства.

Трейдеру приходится быстрее сокращать убытки, в то время как инвестор может ждать, когда цена акции вернется обратно к своим высоким значениям, пока ее фундаментальные показатели остаются нетронутыми.

Каждый из этих видов деятельности также требует разного образа мышления. Инвестор должен иметь определенный уровень веры или интуиции в компании, которую он покупает. Подход трейдера менее эмоционален. Фактически, все их решения должны быть основаны на логике при анализе технического состояния акций.

Заключительные мысли

Независимо от того, как вы подходите к работе на фондовом рынке, несомненно, необходимо всегда ответственно изучить и разобраться в том куда вы разместите свои деньги. Трейдер должен проверить множество технических условий, чтобы понять, стоит ли торговать акциями. А инвестор должен изучить все тонкости и нюансы компании, чтобы понять, является ли ее финансовая стратегия, продукт или услуга устойчивыми для долгосрочного роста. Если же вы относитесь к фондовой бирже как к игре, то за удовольствие всегда придется платить.