Добрый вечер, господа!

Закончил анализ перспектив и оценку нашего рублевого индекса ММВб. Отбросив всю истерику, которая ходит вокруг РФ получилось, что минимальная цель по ММВБ это 4000 пунктов. т.е. 100%. Это как минимум! Вполне реально увидеть 5000. Срок — 2-3 года, а может и ранее. Впрочем, со сроками сложнее, безумство рынка предсказать невозможно, но разум победит со временем. А время победит всех.

Как получились такие цифры?

В 2008 году наш индекс был на отметке в 1950 пунктов. Сейчас он там же, т.е. имеем нулевой рост за это время. А какие изменения произошли фундаментально?

курс $ в 2008 году 30 рублей (реально немного меньше, но берем привычные всем 30). 1950/30=65. Своего рода такой коэффициент индекса в $. Что сегодня? 1950/63=31. Снижение в 2 раза как и следовало бы ожидать.

Однако, суммарный оборот крупнейших компаний РФ в 2008 году составил 1,2 трлн $ или 36 трлн рублей. В 2015 году 1,1 трлн$ или (курс 63) = 69,3 трл рублей. Несмотря на все вопли всепрольщиков наши компании выдержали. Санкции и т.д. фактически не сбавили обороты. Тут стоить отметить, что 2008 год это анализ оборотов за 2007 год, т.е. до кризиса. Спад пойдет после.

( Читать дальше )

Всем привет!

Сюрприз в самом конце. ;=)

Я подумал. А нельзя ли улучшить результат регулярного инвестирования? Действительно, зачем (как многие тут говорят) покупать каждую неделю/месяц/год и т.д. если актив или рынок в целом валится или корректируется? Действительно. Согласен. Намного приятнее было бы посидеть эти моменты в кэше, а когда коррекция закончена — начать покупки.

Сказано — сделано! 

Взял индекс ММВБ с 2007 года. Один результат построил как обычно по методу регулярного инвестирования, а второй по следующему принципу:

1) В качестве направления тренда возьмем СС. Если она падает — значит сидим и курим. 
2) Как только начала свой рост, то считаем сколько периодов (дней/недель и т.д.) мы курили и покупаем на наш объем*на кол-во пропущенных периодов.

По идеи я старался уменьшить возможные риски во время коррекции.
Повысить доходность т.к. мы бы больший объем покупали внизу после завершения коррекции.

СС самый простой и понятный трендовый инструмент. 

( Читать дальше )

Всех приветствую!

Вчера один из участников форума попросил меня привести данные с более глубоким горизонтом и по бОльшему кол-ву инструментов. Как на них бы вела система постоянного инвестирования. Я пообещал выложить их к выходным, но получилось ранее.

В расчете принимали участие три инструмента: ММВБ, sp500 и всеми любимый $ к рублю. Срок – 10 лет. Вполне себе такой срок. Инвестиционный. Как обычно по традиции каждую неделю вкладывается определенная сумма, торговля идет только в cash, long, позиции не фиксируются.

Также меня просили сделать из 10,000 рублей (это средняя сумма, которую я инвестирую еженедельно меньше, например, 1000), я же предлагаю смотреть на мои 10,000 как на у.е. Пусть у каждого будет своя у.е. У меня это 10,000, у кого то 1000, а кого то и 1 млн. Разница только в нулях.

После того как я подвел результаты исследования – расстроился, хотя результат был очевидным с самого начала, что наш рынок потерял 10и летие. 10 лет в никуда. Мы не обогнали ни инфляцию, ни курс $, ни депозиты. Однако, есть и положительные моменты в этом исследовании, которые меня вдохновили, впрочем, обо всем по порядку.

( Читать дальше )