Великолепный рост акций технологических компаний «Великолепной семерки» вызвал на Уолл-стрит волну сравнений с эпохой доткомов. Nvidia похожа на Cisco, ажиотаж вокруг искусственного интеллекта похож на повальное увлечение Интернетом и так далее.

Однако, подсчитывая цифры, Societe Generale утверждает, что индексу S&P 500 все равно придется вырасти еще на 25%, чтобы достичь уровня «иррационального изобилия», который питал технологический пузырь в 90-е годы.

В среду ​​базовый индекс закрылся на отметке 5000.

Математика, о которой говорит Кабра, — это доля прибыли технологического сектора в S&P 500. На пике «пузыря доткомов» технологический сектор торговался с удвоенной долей прибыли в S&P 500, а коэффициент цены и прибыли (P/E) базового индекса составляло 25х.

Сегодня Nasdaq-100 торгуется в 1,25 раза дороже своей доли прибыли (40% от прибыли на акцию S&P 500), а соотношение цены к прибыли S&P 500 составляет 20x.

Другими словами, инвесторы не переоценивают акции так сильно, как это было на пике технологического пузыря доткомов.

( Читать дальше )

Россия сталкивается с потенциальным дефицитом бананов и ростом цен из-за частичного запрета на импорт из Эквадора в этом месяце. Этот шаг последовал за политической размолвкой по поводу оружия после того, как в январе Эквадор согласился обменять старую российскую военную технику США на новое оружие на сумму 200 миллионов долларов. Министерство иностранных дел в Москве назвало это решение «безрассудным». США призвали страны, имеющие запасы советского оружия, отправить его на Украину.

Запрет может затронуть 30% российского импорта фруктов на общую сумму 700 миллионов долларов в год. Россия ищет альтернативные поставки, в том числе из Индии, заявил в начале этого месяца орган по надзору за безопасностью пищевых продуктов после того, как заявил, что обнаружил вредителей в предыдущих поставках из Эквадора.

Россия нацелилась на импорт сельскохозяйственной продукции во время политических споров как напрямую в случае запрета на ввоз томатов из Турции в 2015 году, так и косвенно, из соображений здоровья и безопасности, как в случае с голландскими цветами в 2015 году.

( Читать дальше )

Госдума приняла в первом чтении законопроект, по которому ЦБ получит возможность ограничивать банкам выдачу ипотечных кредитов. ЦБ получит новые полномочия с 1 июля 2024 года.

Поправки предусматривают, что Банк России получает полномочия по ограничению доли предоставляемых кредитов, обеспеченных залогом зданий, сооружений, земельных участков, объектов незавершенного строительства, жилых и нежилых помещений, а также машиномест.

frankmedia.ru/154974

В 2023 году Мексика стала крупнейшим импортером товаров в США. Источник: Reuters

Прямая двусторонняя торговля между Соединенными Штатами и Китаем явно нарушилась в течение шести лет тарифов «око за око», нестабильности после пандемии и всех политических и инвестиционных противостояний, которые обострились с тех пор, как Россия начала специальную военную операцию на Украине.
Бывший президент США Дональд Трамп начал тарифную торговую войну с Китаем в начале 2018 года, с тех пор доля экспортного рынка Китая в Соединенных Штатах действительно упала с 21.6% в 2017 году до всего лишь 14% в прошлом году.

Администрация Джо Байдена просто усилила отвращение к торговле с Китаем собственной стратегией «снижения рисков», поскольку геополитика вокруг Тайваня и Украины ухудшилась. В течение 16 лет Китай был крупнейшим экспортером товаров в Соединенные Штаты. В прошлом году этот титул перешел Мексике — факт, который объясняет многое.

( Читать дальше )

СТРАНЫ ОПЕК+ В ЯНВАРЕ ПРЕВЫСИЛИ ПЛАН ДОБЫЧИ НЕФТИ С УЧЕТОМ НОВЫХ ДОБРОВОЛЬНЫХ СОКРАЩЕНИЙ НА 550 ТЫС. Б/С

ПРЕДЛОЖЕНИЕ НЕФТИ В МИРЕ В ЯНВАРЕ СНИЗИЛОСЬ НА 1,4 МЛН Б/С ИЗ-ЗА РЕЗКОГО ПОХОЛОДАНИЯ В СЕВЕРНОЙ АМЕРИКЕ И УГЛУБЛЕНИЯ СОКРАЩЕНИЙ ОПЕК+

РОСТ СПРОСА НА НЕФТЬ ЗАМЕДЛЯЕТСЯ, В ТО ВРЕМЯ КАК ПРЕДЛОЖЕНИЯ В ОПЕК+ РАСТУТ

ДОБЫЧА НЕФТИ В РОССИИ В ЯНВАРЕ СНИЗИЛАСЬ НА 40 ТЫС. Б/С, ДО 9,44 МЛН Б/С. РФ В ЯНВАРЕ НЕЗНАЧИТЕЛЬНО СНИЗИЛА НЕФТЕЭКСПОРТ ДО 7,7 МЛН Б/С, ДОХОДЫ УВЕЛИЧИЛИСЬ НА 1,4% ИЗ-ЗА РОСТА ЦЕН

Доля иностранного капитала в совокупном уставном капитале российских кредитных организаций, имеющих банковские лицензии, составила 6,95% по данным на 1 января 2024 года. Годом ранее данный показатель был 8,97%, сообщила пресс-служба Банка России.

«Размер участия иностранного капитала в совокупном уставном капитале кредитных организаций, имеющих лицензию на осуществление банковских операций, по данным на 1 января 2024 года составил 6,95% (по данным на 1 января 2023 года — 8,97%), в совокупном уставном капитале страховых организаций — 4,79% (по данным на 1 января 2023 года — 9,58%)», — рассказали в пресс-службе.

При этом иностранные инвестиции, рассчитанные для определения размера участия в совокупном уставном капитале кредитных организаций, составили 236,9 млрд рублей, их совокупный уставный капитал — 3,4 трлн рублей. Для страховых организаций данный показатель составляет 11,5 млрд рублей, их совокупный уставный капитал — 240,7 млрд рублей.

fomag.ru/news-streem/dolya-inostrannykh-investitsiy-v-kapitale-rossiyskikh-bankov-snizilas-za-2023-g-do-6-95/

( Читать дальше )

Криптовалюты в последние несколько лет стали чаще использоваться в рамках внешнеэкономической деятельности (ВЭД) и для проведения трансграничных расчетов, однако их доля на российском финрынке все еще невелика, заявила зампред ЦБ Ольга Полякова.

Интерфакс

Рынок акций РФ утром в четверг может умеренно просесть вслед за упавшей нефтью (Brent подешевела до $81,3 за баррель) на статистике о росте запасов сырья в США, сдерживающим фактором выступит улучшение внешней фондовой конъюнктуры в рамках коррекционного отскока после отката. Индекс МосБиржи в течение дня будет двигаться в коридоре 3240-3280 пунктов, индекс РТС — в рамках 1110-1150 пунктов с оглядкой на динамику рубля (доллар утром топчется в районе 91,4 руб./$1), полагают аналитики «Интерфакс-ЦЭА».

Интерфакс

Хамовнический суд Москвы в январе 2023 года обратил в доход государства акции группы FESCO по иску генеральной прокуратуры РФ к основателю группы «Сумма» Зиявудину Магомедову (пакет акций 32,5%), его брату Магомеду Магомедову и ряду физических и юридических лиц. В мае Московский городской суд оставил без изменений решение первой инстанции об обращении в доход государства акций группы FESCO — ИФ

Общая сумма денег, вложенных в биткоины, в среду превысила $1 триллион впервые с ноября 2021 года, поскольку приток в спот-фонды в США, которые непосредственно торгуют биткоинами, продолжает поддерживать цены.

Цена биткоина в среду достигла $51 694, самого последнего 25-месячного максимума, и выросла на 4,3% за день, в результате чего рыночная капитализация токена достигла $1,005 трлн, согласно ценовой платформе Coingecko.

По словам Коингеко, исторический максимум рыночной капитализации биткойнов составил $1,28 трлн в ноябре 2021 года.

Крупнейшая в мире криптовалюта подорожала примерно на 20% с начала февраля, и это уже самый большой ежемесячный рост с октября.

Инвестиции в биткойны составляют более половины из 2,01 триллиона долларов США, накопленных на общем рынке криптовалют, включая эфир и другие цифровые монеты.

Аналитики говорят, что сильный приток в новые ETF, зарегистрированные в США, в некоторой степени повлиял на ценовое движение в последние недели, а приток капитала в 11 спотовых биткойн-ETF в США увеличился до $1,64 млрд за неделю до среды, как показали данные LSEG Lipper.

( Читать дальше )