Скоро суббота. Авансируем пост.

Первый раз принял участие в трейдерском конкурсе. Это была «Биржевая гонка» от Сбербанка. Говорят же настоящие трейдеры: «Не принимал участие в конкурсе — не трейдер!»
Ну как принял участие? Просто делал то, что и всегда я делаю. Хотел сравнить с тем, что делают остальные в среднем. Вот подвели итоги. Так что теперь я точно настоящий трейдер! У меня и документы есть. 😂



Комментарий:
Счет №1. В группе 5 место из 50 чел. Общий зачет 47XX место из более чем 52000 чел. Т.е. хуже меня примерно 90% и 91% соответственно.
Счет №2 (жены). В группе 3 место из 50 чел. Общий зачет 55XX место из более чем 52000 чел. Т.е. хуже меня примерно 94% и 89% соответственно.

Где-то примерно так я себя и представляю. 

Не, конечно, хотелось бы ворваться со своими гениальными идеями, победить всех-всех-всех на ЛЧИ, заработать кучу денег. Выступить на конференции Смарт-лаба с докладом: «Как заработать муллиард за год. Ну максимум за два с половиной.» Естественно, завести свой платный телеграмм-канал с сигналами и обязательной меткой «не является инвестиционной рекомендацией», набрать сотни тысяч подписчиков. 

( Читать дальше )

Проходит суббота. По законам жанра этого сайта надо подвести в публичном дневнике какие-то итоги, дабы выкристаллизовать мысли и приблизить себя к большому материальному и финансовому благополучию. Иначе какой смысл общаться?

Реальный сектор
По большому счету финансовый год выдался неплохим. Какие интересные факты-наблюдения в этом году.
👉Мой финансовый дневник показывает, что с учетом инфляции уходящий 2024 год — второй по доходам с 2000 года. 
👉По финансовому вкладу от своего труда (без учета инвестиций) я сейчас в кругу моей семьи занимаю почетное третье (а возможно четвертое) место. Человеческий капитал рулит! Его надо развивать. В близком круге должны быть только правильные люди.
👉Доход от инвестиционной деятельности скорее всего превышает доход любого члена моей семьи.
👉Хорошо ставит мозги на правильное место изучение МСФО. Методики выкристаллизовались экспертами не только для чтения отчетности, но и для управления активами. Надо продолжать это дело в следующим году. Весьма полезно.

( Читать дальше )

Суббота…

О формировании и управлении портфелем
В процессе управления кэшем и эквиваленты я разделяю капитал на 4 части:
1) Акции РФ;
2) Облигации;
3) Кэш в банке;
4) Прочее.
«Акции» это акции российских компаний. «Облигации» — облигации российских компаний и гос-структур. «Кэш в банке» — средства на депозитах. «Прочее» — валютные активы, ETF, и любое другое, что не попадает под первые три пункта.
Когда я пришел на Смарт-лаб, меня интересовал главным образом трейдинг акциями. Т.е. получение дохода от операций купли-продажи. Потому в отчете я выделил его отдельно, а пункты 2-4 я объединил в один пункт назвав его «Прочее». Но, спасибо Смарт-лабу, я лучше стал понимать, как получать доп. доходность от операций в секторах 2-4.
В каждом блоке есть свои приемы и методы получения доп. доходности. Так же стоит не забывать о манимененджменте. Какая доля находится в каком пункте портфеля — это существенно. Единственное, я не допускаю полного обнуления каждого из блоков. Надо держать себя в тонусе, наблюдать и постоянно задумываться, что можно сделать для повышения прибыли?

( Читать дальше )

Суббота. Надо что-то написать в свой блог.

Хотел рассказать о выводе денег из заблокированных SBSP, но уважаемый Евгений неплохо сделал это раньше меня. Могу только добавить пару интересных и полезных нюансов:
1) Эти ребята выставляют на торги 39,0616 штук SBSP. Друзья, вы когда-нибудь в жизни видели кусочек ценной бумаги (не лота)? Я нет. И более того, считал ценные бумаги неделимой вещью. Оказалось, что это не так.
2) Если нет регистрации в УК Первая, то заходите с помощью QR-кода из Госуслуг. Регистрация проходит за минуту по СМС.


Хочу рассказать об интервью — Михаила Токовинина, которое недавно он дал Бабайкину и Смирнову. Послушав Михаила я увидел целостный взгляд на жизнь человека, который заработал достаточно денег и хорошо понимает, как устроен мир. Эти взгляды я во многом разделяю и потому мне было приятно услышать так ясно сформулированные мысли подобные моим. 

👉Движение F.I.R.E. — это всего лишь не растить потребление.
👉Капитал человека [Деньги] x [Квалификация] x [Ресурсы]. Если у тебя есть деньги, но нет квалификации, один из твоих множителей равен нулю и твой капитал равен нулю.

( Читать дальше )

Суббота. Я уже нетрезв и надо что-то написать в свой блог.

Я начал вести трейдерский журнал в феврале 2008 года. И хотя не каждую сделку можно восстановить в целом результаты изменений понятны. Осмысленная отчетность появилась только в апреле-мае 2008 года, т.е. 16 лет тому назад. Какие цели я тогда ставил? Проверял разные гипотезы и отрабатывал, как получить дополнительный доход. В примере распределено 137 тыс. руб. (около полмиллиона руб. в текущих ценах).

Вот что здесь показано? Кажется, я пытался разобраться в трендовых движениях. Т.е. анализировал как возникает начало и конец сильных движений акций, присваивая наиболее подозрительным какие-то баллы. 

Все понеслось и поехало. Регулярно прикручиваем к файлу одно, убираем другое. Создаем отдельные файлы для проверок гипотез, калькуляторы. Добавлены доходы от других активов, счета депозиты. Автоматические расчеты стоимости кредитов, облигационной доходности, отдельных больших сделок. Скрипты для подтягивания данных, графики и картинки. Расчеты таргетов, справедливых стоимостей, прогнозы. Свои деньги — это очень интересно и увлекательно! 

( Читать дальше )

Суббота… Надо что-то написать в свой блог.

Классически существует три типа инвестиций.

1) Владение менее 20% акций одной компании.
Это подавляющее большинство инвесторов в российский фондовый рынок. Влияния на бизнес никакого нет. Проводится только оценка перспектив бизнеса и выплаты дивидендов и вложение исходя из этих фактов. 

2) Владение от 20% до 50%.
Уже можно оказывать влияние на бизнес. Можно получить место в совете директоров и согласовывать ключевые решения. Я бы сказал, что более точно граница проходит через 25%. Именно после этой цифры можно запрашивать и изучать все документы по бизнесу. Возникает некоторая синергия от использования совместных возможностей.

3) Владение более 50%.
Это уже полное владение. Вы можете разрабатывать стратегию бизнеса, назначать директоров или самому быть директором. Определять политику внутренних расходов, закупок, сбыта и т.п. Именно тут и появляется настоящая синергия доходности от вложений ибо компанию можно реформировать. 

Так вот, настоящие инвестиции это п. 3.

( Читать дальше )

Суббота… Я уже нетрезв.

Человеку обязательно нужно общение в соответствующем профессиональном обществе. Не всегда это общение приносит положительные эмоции, но как иначе понять то, что раньше оставалось закрытым? А как поднять осознанность для того, что раньше было скрыто и делалось как в тумане? Только общаясь. 
Понятное дело, что я в своей области неплохо продвинулся и иногда Смарт-лаб у меня воспринимается, как сообщество детей. И даже отдельные авторы, которые считаются достаточно опытными, у меня вызывают улыбку. Но это совершенно не мешает вести себя как идиот и порою писать глупости. Это «эксперименты». Если цель общения реклама, продвижение то можно нанять профессионалов или даже простых студентов и просто постить то, что нравится публике. Ну или самому поднимать такой скилл. Но для меня это смешно и глупо.
Все высказанные мысли мертвы изначально. Гораздо интереснее искать и двигать новое. В отдельные редкие периоды жизни я ощущал, что то, что я говорю «пришло сверху». Такого никто и никогда не говорил. Но это было давно и врят ли повториться. Сейчас я просто пашу и осмысливаю чужое поле. Второй этап жизни «Накопление ресурсов». Но все равно для поднятия вверх нужны эксперимент => осмысление => коррекция. Это эволюционный процесс и старое должно умирать. Смерть это жизнь.

( Читать дальше )

Суббота… Надо что-то написать в свой блог. 
Я знаю, что сейчас не суббота. Но наступает время отдыха и скорее всего я пишу в блог в последний раз.

Реальный сектор
Лет пять тому назад я прочитал книгу "Механизм трейдинга" и зарегистрировался на Смарт-лабе. Несколько лет я пытался приучить себя регулярно вести блог, пытаясь в этом найти наличие какого-то смысла и интереса. И, вот, пожалуй, данный длительный проект подходит к концу. Двигаемся дальше. Надо написать на последок, чтобы местные глупцы не говорили «Вот еще один разорился и пропал». Вовсе нет. У меня все ок. Просто надоело.

Отрадно видеть, что редко-редко в текстах блогеров проскакивали моменты, в уровне которых было действительно можно было для меня что обсудить. Но это были единичные случаи и вовсе не показательны. Я думал, что найду абсолютно новую информацию. Такое было, но количество новизны со временем сократилось, и во многом это новое для меня абсолютно бесполезно.

В основном сайт из поиска более-менее профессионального общения, чего я искал изначально, скатился в рекламные продукты.

( Читать дальше )

На территории части России суббота. Пора написать что-то в свой блог.

Я порой задумывался о финансовой математике для нулевых процентных ставок.  На мой взгляд там еще особо не пахали. Мозгов моих, наверное уже не хватит уже что-то наваять. И тем отрадней, что Нассим Талеб что-то походу сочиняет в этой области.

Universa’s Taleb on Inflation, Global Financial Markets, & Crypto

Изложу некоторые тезисы своими словами:
👉 Портфельная теория не работает. Речь идет о соотношении 60 на 40 акции и облигации. Так поступали раньше, когда ставки были большие. Сейчас это не так.
👉 Возникло целое поколение трейдеров, которое живет при нулевой процентной ставке. Они растут какое-то время, а потом сливают все одномоментно.
👉 Чему мы можем научиться у великих инвесторов? Главное — это денежный поток. Современное поколение покупает надежду поступления денежного потока, а не сам денежный. Это схемы Понци приводящие к уродцам типа биткоина.
👉 Пенсионная и социальная системы провалены в возникшей новой культуре, которая побуждает делать деньги из денег, а не сохранять их. Инвестиции перестали заботиться о себе сами. Идея о том, на будущее надо откладывать не работает.

( Читать дальше )

Суббота. Надо что-то написать в свой блог… О среднесрочном трейдинге никто не пишет. Почему бы и нет?

Итак, заканчивается 2022 год. Судя по всему я заканчиваю год практически на нуле. А если исключить обесценение заблокированных активов, то даже в нормальном плюсе. Неплохо, но обесценение оставим. Мне нужно знать реальное количество средств, которыми я оперирую. 

На Смарт-лабе полно информационного шума, типа: «Директор компании ХХХ на выступлении сказал, что прибыль будет больше на 10% — туземун!» или «Курс доллара свалился на 20%, сливаем Сургут-нефтегаз!» Т.е. все так называемые «инвестиционные идеи», которые так любят инфоцыгане, инвестиционные советники и трейдеры, бегающие как собаки за автобусом с высунутым языком — это не для меня. Это так, маленькие камешки под колесами.
Стратегии по принципу «купил и забыл» — тоже не для меня. Лежачий камень обрастает мхом.

Моя стратегия это среднесрочный трейдинг. Я смотрю на то, как ценные бумаги генерят для меня стоимость и деньги. Это наиболее достоверно и правильно подходит к моим навыкам профессионального управленца. Тот актив, который деньги и стоимость не генерит — в мусорную корзину. Актив, который потенциально может дать стоимость и денег — добавляем. И потому я периодически смотрю на все бумаги, находящиеся в моем портфеле. 

( Читать дальше )