26 сентября 2023 года стартовали торги акциями SOFL на бирже. За год нашей публичности получили: 

1) Популярность среди инвесторов

• база инвесторов выросла до 100 тысяч+ человек, а доля акций в свободном обращении — до более чем 20% 

• в структуру акционерного капитала SOFL вошли несколько крупных институциональных инвесторов

2) Признание профессионалов

• попали в Перечень ценных бумаг высокотехнологичного сектора экономики, были включены в Сектор Рынка инноваций и инвестиций Мосбиржи, а еще — в биржевые индексы: МосБиржи инноваций, широкого рынка и IPO

• Эксперт РА подтвердило высокий кредитный рейтинг BBB+ с повышением прогноза до стабильного

 3) Ускоренный рост бизнеса 

• купили 9 ИТ-компаний с собственными разработками 

• нарастили долю собственных решений в структуре оборота с 19% до 29% — в том числе, благодаря M&A

• вошли в топ-3 крупнейших ИТ-компаний России по версии RAEX, в топ-5 крупнейших компаний-разработчиков ПО и интеграторов страны

( Читать дальше )

Сегодня на сервере раскрытия вышли сразу несколько сообщений от Софтлайн: 

• Об отчуждении акций SOFL у дочки Софтлайн: https://e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=guj0k8qqpU2w7mTmBqQx6Q-B-B&q= 

• О приобретении дочкой Софтлайн акций SOFL: 

• https://e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=w8tMuzINBkOtYra3WXkMrg-B-B&q= 

• https://e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=3LtkZioF5UWYWzvzoFLJcA-B-B&q= 

Что значат эти сообщения? 

1) Сообщения об отчуждении акций SOFL: дочка Софтлайн, ООО «Софтлайн Проекты», передала 1,1 млн акций Софтлайн в рамках программы мотивации сотрудников. После этого на дочке Софтлайн остается 3,9 млн квазиказначейских акций 
2) Сообщения о приобретении дочкой Софтлайн акций SOFL: это раскрытие уже в рамках дополнительного выпуска, который был инициирован в июне для финансирования M&A-сделок: https://softline.ru/about/news/pao-softlayn-obyavlyaet-o-novykh-m-a-tselyakh-i-utverzhdenii-sovetom-direktorov-dopolnitelnogo-vypuska-akcij-dlya-finansirovaniya-priobretenij Большую часть этой эмиссии выкупает дочка — об этом говорится в раскрытом сегодня сообщении

( Читать дальше )

Мы считаем, что да. И с точки зрения фундаментальной привлекательности бизнеса для инвесторов — тоже. Почему? Топ-менеджеры — это люди, которые принимают важные решения и от этих решений может зависеть, по какому пути идет компания. 

Опыт, знания и профессионализм топ-менеджеров — важная составляющая инвестиционного кейса публичной компании.

А как в Софтлайн? Топ-менеджеры в Софтлайн — это высококвалифицированные специалисты. Ознакомиться с небольшой биографией некоторых из них можно, например, здесь: https://softline.ru/about/leadership 

В профессионализме нашего топ-менеджмента уверены не только мы сами. Недавно Коммерсант представил рейтинг «Топ-1000 российских менеджеров», в который вошли наши топ-менеджеры: 

• Артем Тараканов повторно признан лучшим финансовым директором в ИТ 

• Александра Мельникова вошла в топ директоров по связям с инвесторами в ИТ

Почитать подробнее: https://softline.ru/about/news/top-menedzhery-gk-softline-pao-softlayn-voshli-v-reyting-luchshikh-menedzherov-rossii 

( Читать дальше )

Закрыли сделку по покупке компании-разработчика ПО для онлайн-касс в магазинах — SUBTOTAL. Небольшая сделка закрывает сразу несколько задач Софтлайн: 

• усилить позиции и компетенции на рынке финтех — мы купили SUBTOTAL во многом ради нематериальных активов, которыми обладает компания — например, собственных разработок 

• увеличить рекуррентный оборот Софтлайн (тот, который повторяется из года в год), ведь выручка SUBTOTAL полностью состоит из рекуррентных платежей — подписок на ПО. При этом доход от подписок, как ожидается, будет расти в среднем на 25% в год с 2025 по 2028 гг. 

• предложить рынку новый коробочный продукт, который наша дочка, «Ваш платежный проводник» (https://www.payment-guide.ru/), планирует развивать вместе с SUBTOTAL. Сделка с SUBTOTAL позволит ВПП предлагать клиентам комплексное платёжно-кассовое решение, в котором все сервисы находятся под единым управлением

• увеличить рентабельность — как раз за счет расширения портфеля собственных продуктов и услуг — они для нас более прибыльные 

( Читать дальше )

M&A-стратегия для Софтлайн — важнейший фактор инвестиционной привлекательности. Мы понимаем, что нашим инвесторам важно знать, как, почему и зачем мы купили ту или иную компанию. Поэтому попросили Максима Русских, нашего руководителя M&A, рассказать о нашей стратегии слияний и поглощений в интервью. Посмотреть можно здесь: https://rutube.ru/video/private/5388fea56aa49668cf137ac9fe22c521/?p=nXxlQnfWsAfe83fDS4T89w 

А в этом посте (и, возможно, нескольких следующих), мы расскажем главные месседжи из интервью. Ключевые моменты стратегии M&A в Софтлайн: 

• Четко выстроенная стратегия точно есть — и на 3, и на 7 лет

И интеграционный план на 12 месяцев — тоже 

• В целом стратегия M&A Софтлайн — это выстраивание продуктовых сегментов внутри компании и ее дочек 

Быть универсальным ИТ-игроком — сложно. Мы должны иметь нишевые продуктовые сегменты с выделенным персоналом, который разбирается именно в своем сегменте 

( Читать дальше )

Софтлайн активно растет, и наша команда благодаря последним покупкам перевалила за 10 тысяч человек, более половины из которых — ИТ-специалисты. Растущий штат позволяет нам: 

• расти географически: мы уже охватили все часовые пояса России и теперь — активно развиваемся за рубежом 

• выполнять еще больше крутых проектов. Основной ресурс в ИТ — это люди и их компетенции. 

Частый вопрос про присоединение команд: как нам удается сохранить лояльность сотрудников купленной компании и удержать их? Здесь все просто: мы практически ничего не меняем, только улучшаем работу команд благодаря синергии с сотрудниками Софтлайн. 

А еще — мотивация, которую мы предлагаем сотрудникам Софтлайн, распространяется и на команды приобретенных компаний. Например, наши опционные программы LTI, благодаря которым вся наша команда заинтересована в росте акций SOFL, и, конечно, ДМС, различные программы поддержки, кафетерий льгот. 

В общем, как правило, сотрудники купленных компаний, после вхождения в группу Софтлайн, становятся еще более удовлетворены условиями работы.

( Читать дальше )

«Мы повышаем рекомендацию по акциям Софтлайна до ПОКУПАТЬ. Компания опубликовала сильные результаты за 1П24, является бенефициаром тренда на импортозамещение, одним из лидеров российского ИТ-рынка и демонстрирует опережающие темпы роста благодаря активному развитию линейки собственных продуктов. Компания имеет обширные планы сделок M&A, которые, по нашему мнению, могут усилить ее позиции на рынке и обеспечить значительный прирост выручки от собственных высокомаржинальных продуктов», — пишут аналитики Sber CIB в своем отчете.

Среди факторов инвестиционной привлекательности Софтлайн были выделены: 

• сохранение высоких темпов роста 

• рост рентабельности

• активность на рынке M&A

«Мы позитивно оцениваем перспективы развития компании и считаем, что потенциал роста стоимости бумаг перевешивает текущие риски», — заключили аналитики. 

Мы рады, что независимые профессионалы рынка высоко оценивают стоимость бизнеса Софтлайн. И уверены, что наша стратегия продолжит приносить такие же отличные результаты (или еще лучше). 

( Читать дальше )

Мы с напоминанием: с 14 августа начался сбор заявок от участников обмена ГДР Noventiq на акции Софтлайн. В рамках текущего второго этапа обмена его участники могут получить бонусную акцию Софтлайн на каждую имеющуюся в портфеле. 

Напоминаем условия: 
• все участники обмена могут получить бонусную акцию Софтлайн на каждую обменянную 
• максимально можно получить столько бонусных акций, сколько вы получили на 1 этапе обмена вместо ГДР Noventiq 
• чтобы получить бонусные акции, нужно иметь акции Софтлайн на своем счету по состоянию на 23.09.2024 — сколькими акциями вы будете владеть, столько бонусных и получите. Но не более, чем на 1 этапе обмена 

Важные даты: 
• 14 августа 2024 года – старт приема заявок
• 20 сентября 2024 года (пятница) – последний день, когда можно купить акции Софтлайн, чтобы соблюсти условия 2 этапа обмена
• 23 сентября 2024 – дата, на которую нужно иметь акции Софтлайн на счету, чтобы соблюсти условия 2 этапа обмена

( Читать дальше )

Немного предыстории: в июне мы объявили о доп. эмиссии для финансирования планов по M&A-сделкам, которые могут принести нам дополнительно (по про-форма в 2024г) 35 млрд рублей оборота, 10 млрд валовой прибыли и 4 млрд рублей EBITDA. 

Рассказывали об этом тут: https://softline.ru/about/news/pao-softlayn-obyavlyaet-o-novykh-m-a-tselyakh-i-utverzhdenii-sovetom-direktorov-dopolnitelnogo-vypuska-akcij-dlya-finansirovaniya-priobretenij 

12 сентября закончился сбор заявок от наших акционеров, которые решили воспользоваться преимущественным правом выкупа доп. эмиссии. 13 сентября, в пятницу, наш совет директоров определил цену размещения — на уровне закрытия основной сессии 12 сентября, то есть — 142,3 рубля. 

Теперь у инвесторов, которые подавали заявки, есть время до 23 сентября (включительно), чтобы оплатить акции — если они решат это сделать. 

А теперь — о том, что уже успели сделать после объявления наших планов в июне.  Завершили целых три M&A-сделки: 

( Читать дальше )

Вчера, 10 сентября, Софтлайн провел мероприятие в Петербурге — нас посетили аналитики, блогеры, журналисты. 

Было много спикеров — наш СЕО, IR-директор, директор по международному развитию, по маркетингу и персоналу. А еще — региональные руководители. 

О том, как все прошло, подробнее можно почитать в релизе: https://softline.ru/about/news/pao-softlayn-provelo-meropriyatie-v-sankt-peterburge-dlya-liderov-mneniy-rynka 

Нам важно быть открытыми с рынком и с вами, нашими инвесторами. Поэтому подобные мероприятия, на наш взгляд, нужны. А вы что думаете? 

В комментариях просим написать, в каком городе вы бы хотели посетить наше мероприятие. Может быть, в следующий раз благодаря вашему комментарию мы приедем в ваш город :)