Я решила зайти на сайт Центробанка и почитать релизы к заседаниям ЦБ в течение всего года.

Ну просто хотелось понять, почему Центробанк, целью которого (согласно закона) является обеспечение стабильности финансового рынка, устроил русскую рулетку.

Итак, 8 заседаний = 8 шагов.
Из них первые 4 раза ставку НЕ ПОДНИМАЛИ и прогноз в 4% по инфляции до конца года НЕ МЕНЯЛИ. В итоге получили увеличение инфляции с 7.4 до 9.5%.

Теперь хотят с 9.5% вернуться к 4% всего за год. Наивность или непрофессионализм?

Посмотрим.
1️⃣ Шаг 1.
16 февраля – ставка сохранена на 16%
Банком на обсуждение представлена среднесрочная стратегия, см. картинку

Согласно прогнозу Банка России, годовая инфляция снизится до 4,0–4,5% в 2024 году и будет находиться вблизи 4% в дальнейшем.

Показатель годовой инфляции по оценке на 12 февраля, составил 7,4%.

✍🏻Мой комментарий:
По мнению ЦБ, ключевая ставка в 16% должна удержать инфляцию в 2024 году в рамках 4-4.5%.

❗️Реакция рынка:
Падение с 3275 по индексу до 3136 (-4%, убит рост до ставки)

ЦБ загнал себя в тупик, и вместо сокращения потребительской активности ударил по экономике, сократив предложение при высоком спросе, что может и гиперинфляцию породить, они сами так и сказали в релизе.

Поэтому многие, я думаю, увидели, что в феврале даже понизить ставку могут, так как ну не работает ее повышение на пользу. С начала года годовая инфляция выросла с 7.4 до 9.5%, хотя ЦБ полгода верил, что она вернется к 4-4.5% сама. До июля ЦБ верил, что в этом году вернет инфляцию к 4%. А в итоге сейчас пишут эти же планы, но уже на 2026 год!

Теперь рынок вообразил себе:

1.спокойный растущий январь (до +10% по акциям)

2.Восстановление в декабре на +15 минимум и еще январь хороший, то есть сразу можно было купить на +10% за день, что и сделали.

3.Сегодня в пнд-вторник уже +4+5%, а потом плоский фикс.

Но нужен и откат, чтобы дать потенциал на январь. например сбербанк к 265, и закрыть год под 260, в январе 275-280. Газпром к 124 и закрыть год под 122, в январе 132.

____________

пишу умные мысли и не только свои здесь

Во вчерашнем посте написал:

Пора сделать паузу, и сделать хотя бы 22% завтра, не больше. И рынок выдохнет, хватит его лечить электричеством.

Поэтому результату за сегодняшний день не удивлен:

умные свои мысли и не только свои пишу здесь

Статья 3. Целями деятельности Банка России являются:

— защита и обеспечение устойчивости рубля;

— развитие и укрепление банковской системы Российской Федерации;

— обеспечение стабильности и развитие национальной платежной системы; (В редакции Федерального закона от 27.06.2011 № 162-ФЗ)

— развитие финансового рынка Российской Федерации; (Дополнение абзацем — Федеральный закон от 23.07.2013 № 251-ФЗ)

— обеспечение стабильности финансового рынка Российской Федерации. (Дополнение абзацем — Федеральный закон от 23.07.2013 № 251-ФЗ)

На мой скромный взгляд, все идет по борозде:

— рубль не защищен, наоборот

— финансовый рынок развивается через ампутирование и протезирование

— финансовая стабильность финансового рынка не обеспечивается совсем.

Я сейчас расскажу про одну вещь, которую не понимают очень многие, даже очень опытные инвесторы.

Сильный рынок имеет несколько важных признаков, которые отражают желание крупных игроков не просто покупать, но и поднимать рынок своими покупками.

1️⃣ Наличие нескольких акций-лидеров, стремящихся переписать хаи года
2️⃣ Агрессивные покупки в начале и конце больших таймфреймов (от месяца)
3️⃣ Постоянно выставленные большие заявки на покупку в стакан (увеличенное предложение)
4️⃣ Устойчивость к негативу, и даже рост под неопределенность
5️⃣ Быстрые уверенные выкупы после проливов, V-образные выкупы в лидерах
6️⃣ Увеличенные объемы торгов.

наш рынок сейчас слаб.

🩸 НО!

🔸Сильный рынок может не быть растущим!🔸

Он может быть выкупающимся, не падающим, как был в апреле и начале мая 2024 года, но не растущим, и ничто после этого не помешало ему уйти в падение на -30%.

А слабый рынок, наоборот, может сделать высокий отскок! Да!

Потому что отскок делается БЕЗ ПРИЧИН, на технике.
Упали хорошие акции типа металлургов и Сбербанка на -40%, ну так можно и отскочить на +10+15%. Для роста нужны причины, свежие деньги, оптимизм, а для отскока этого не нужно.

1. Украинская Рада назначит переговорщика и отменит закон о запрете переговоров. Создание условий для переговоров даст толчок к оптимизму, а не сами переговоры.

2. Повышение ставки только на процент, до 22% (ну пусть даже 23%, все равно уже в ценах)

Я за 22-23%. Потому что от каждого повышения есть и негатив, и его надо тоже изучить. Каждое торопливое повышение увеличивает потребительские ожидания и тем самым гонит инфляцию вверх. Не надо уже торопиться, можно за раз на 10% поднять, и все перенесут негатив в рост цен, вопреки ожиданиям ЦБ.

Так что сейчас наш рынок имеет хорошие шансы на выкупной декабрь.

_________

Умные мысли и не только свои публикую здесь, велкам!

Я понять не могу, примерно с августа Набиуллина начала жестить по поводу ставки. Каждое выступление, каждую неделю, что мол будем поднимать до небес, потому что инфляция должна вернуться к 4-6%  уже в 2025 году.

Каждую среду с началом вечерки теперь трепетно ждем данных по инфляции и реагируем на них.

Но что меня смущает, что в остальные дни недели тоже постоянно кто-то что-то комментирует по поводу ставки в том же духе, поднимать и держать.

Заботкин зампред, потом какой-то бывший глава департамента Тремасов, теперь уже назначенный в октябре Андрей Ганган дает интервью и там тот же посыл.

Реально ЦБ РФ стал терроризировать рынок, число «спикеров» растет, обложили. 

Сегодня инфа, что 

«Требуется более жесткая ДКП и более длительный период высоких ставок — ЦБР в интервью Reuters»

А тут кто постарался? рейтерс — вообще вражеская компания, кто имеет вправо это обсуждать с врагами? мы тут все замалчиваем, компании огрызки отчетности лишь раскрывают, а тут просто кому не лень рот пошире и чешут, какая нам всем дзопа пришла.

Основной принцип среднесрочной биржевой торговли: УМЕРЕННОСТЬ!

В чем это выражается:

1️⃣ Не пытаемся совершать красивые сделки или сделки «напоказ»

2️⃣ Не пытаемся взять все движение, достаточно взять половину (середину)

3️⃣ Торгуем акции-середняков, избегая большую часть времени акции-лидеры и акции-аутсайдеры

4️⃣ Не пытаемся поймать разворот сильной акции

5️⃣ Не пытаемся набрать максимальный объем при вздерге или проколе вниз

6️⃣ Не пытаемся торговать чаще и крупнее обычного, если начинается «движуха» (рынок становится волатильным, то есть амплитудным и изменчивым)

7️⃣ Не пытаемся заработать больше, чем положено по норме для нашего торгового периода

8️⃣ Ни с кем не соревнуемся (успешно выполняем свои торговые задачи)

9️⃣ Сокращаем хотя бы на треть позицию в конце дня, недели, месяца

🔟 Не берем плечи больше одного, имеем резерв кэша на субсчете (страховка на случай просадки)

_______

Разместил 🎓 Чек-лист №10. Три вида профита

стоит прочитать

В интернете пишут все в кучу: для защиты от инфляции рекомендуют покупать и облигации, и индексные фонды с акциями, и недвижимость, и золото, и просто класть деньги на банковский депозит.

Для начала давайте решим, от какой инфляции мы хотим защищаться, высокой (или очень высокой), или обычной и низкой.

Просто очень высокой инфляция бывает при кризисах и войнах, высокой бывает в рецессию и временно плохие для экономики периоды.

В такое время лихорадит все финансовые рынки, долговой, валютный, фондовый, и как правило цены на финансовые активы снижаются, а не растут.

Чтобы вы не купили как защиту от временного роста цен на обычные товары, вы проиграете, надо играть вдолгую, и не торопиться с покупками.

Простая же мысль? При высокой кризисной инфляции надо ждать падения, а не роста цен на активы, и не торопиться покупать.

Едем дальше. Кто-то считает, что его спасет недвижимость, чтобы деньги не обесценились. На самом деле, в недвижимости он пройдет кризис с меньшим убытком, но ничего толком не заработает на восстановлении рынков.

Написал, обнаружив с удивлением, что Газпром стал стоить уже не в 17 как в 2020, а в 132 раза дешевле по капитализации, чем Apple.

и при этом Миллер зарплату имеет всего в 4 раза меньше, чем Айфоня Кук, 17.5 млн баков в год против 63 млн.  А ведь когда Миллер говорил про триллион капитализации в долларах, Apple стоил на порядок дешевле Газпрома.

мне стали говорить, а зачем вы сравниваете разные бизнесы. А вот у газпрома потоки взорвали, а вот у него санкции, эпплу помогают мол.

Я не понимаю, у нас Газпром монополист. Отчитывается по международным стандартам. И капитализация непрерывно падает. Может все-таки дело в Миллере и системе, которую он олицетворяет?

вот навскидку.

1. Построили поток-2 который был не нужен. так как германия нам не друг и не была другом. выкинули большие деньги.

2.построили силу-Сибири-1, триллионы на стройку. нарушили все, что можно, пропускная способность в два раза ниже заявленной. приходится строить Силу Сибири-2 через Монголию, выброшенные деньги, с учетом что Китаю много газа не нужно, он всегда будет диверсифицироваться.