Компания финансово нежизнеспособная, хронически убыточная. Но как ни странно, производство фурычит кое-как, действительно делают двигатели для ж/д, судов и генераторов.

Звезда — с 1945 года выпускает дизели

территория завода в СПБ в Невском районе = 1,25км X 0,5км, я думаю только территория такая может стоить миллиардов 20.

👉91,5% контролируют предприятия связанные с “Синарой”, смена собственника произошла в 2018 году

👉активы правда оцениваются в 10 ярдов по балансу

📈выручка 2023 +53% до 3,75 млрд

📉Опер.прибыль отрицательная

📉Кредиторская задолженность 7,3 млрд (5,56 млрд — это полученные авансы)

👉capex и ниокр жалкие 60 лямов в год

📉Долг растет, 4,5 млрд

📉Капитал отрицательный увеличивается -2,5 млрд

📉штрафы по 300 лямов в год

😁Прикольно через дорогу что вдоль забора прямо в Петербурге есть садоводство “Звездочка” с огородами))

👉Капитализация 7 млрд😁

https://smart-lab.ru/q/ZVEZ/f/y/

Как обычно, жду ваших комментариев под постом — полезно или нет. Спасибо👍

Я против высасывания инвестиционных идей из пальца. Я за терпение, я за низкий риск, и за то, чтобы идеи сами проплывали по реке. Наша задача — не выдумывать, а терпеливо наблюдать и тщательно собирать информацию, действовать, когда есть явное преимущество. 

***

Хочу, чтобы вы понимали важную вещь. Мы регулярно сообщаем вам, какие акции есть в наших портфелях. Мы иногда подсказываем компании, которые нам нравятся. Бычий рынок “поднимает все лодки”, прощает все ошибки и любых дураков делает гениями.

Но когда “начнется отлив” (а он когда-нибудь обязательно начнется), вдруг окажется, что кто-то плавал голым. Что это значит? Вдруг окажется, что у каких-то наших читателей есть много акций, которые мы никак не трогали и не подсвечивали. (А если мы не покрываем какие-то акции или не уделяем им внимания, значит мы не видим там ничего интересного).

Хочу отметить, что наша задача — избегать потенциальных проблем, а не заниматься их распутыванием. Мы будем бессильны, если вы купили на максимумах разогнанную акцию с высоким долгом и невнятными перспективами, а её цена потом упала на 20-30%. 

Прикол конеш,
у Соллерса и Камаза совпали чистая маржа = 6%
и маржа по ебитде = 9%
да еще и P/E примерно одинаковый, равный 6😁


smart-lab.ru/q/SVAV/f/y/MSFO/
smart-lab.ru/q/KMAZ/f/y/MSFO/