Вчера стало известно, что 23 мая состоится совет директоров Газпрома по дивидендам.
Как известно, это абсолютно формальное мероприятие, которое никоим образом не гарантирует выплату дивидендов.
Тем не менее, акции Газпрома только на этой новости выросли на 3% на вечерней сессии.
Это говорит о том, что:
👉рынок бычий
👉рынок глупый
👉любой пустой повод для роста акций вызывает рост акций, даже если это Газпром

В эту пятницу в центре СПБ мы провели встречу для годовых подписчиков смартлаб премиум в центре Питера.

Начну с самого интересного, и далее по убыванию.

( Читать дальше )

Доброе утро, уважаемые инвесторы. Для вас сводки с биржевого фронта на 10:07мск!
📈IMOEX открылся ростом 1,1%, даже лучше, чем предсказывал фьючерс MIX
📈Соллерс херачит без смысла и разбора ещё +20% (уже третий день)
📈VK вдруг ожил по утру, +3% — на отчете за 1 квартал (выручка +40%г/г)
📈Отмечу отдельно RASP, LKOH, NMTP, которые прибавляют более 1,5%; Лук на годовых хаях с утра. 
📉Обувь России -15% чёт вдруг осознали, что завтра делистинг с биржи

📈Юань +1,4% растет третий день, уже 11,28. Заметили обратную корреляцию между рублем и рынком? Чем хуже рублю, тем позитивнее IMOEX!

В прошлый раз отмечали МТС и Лукойл, обе сработали неплохо, отскочив лучше рынка. Хотя без общего отскока вряд ли бы эти бумаги пошли наверх. Лукойл взял сам, о чем писал тут. МТС хотел взять под идею высоких дивидендов, но он успел вырасти раньше, чем я смог это сделать.

Среди трендов по-прежнему видим отсутствие интереса к российскому ретейлу, а также спад интереса к металлургам.
Виден интерес к акциям нефтяников.


( Читать дальше )

Как вы думаете, на данный момент они получают 100% малька (смолта — оплодотворённой икры) от потребности, или уже идет недобор?

(Проблема в том, что купить его можно только в недружественных странах)

Я так понимаю два их норвежских завода давали 7 млн штук при потребности в 20 млн. Заводы продали менеджменту, наверное они еще поставляют, но вот что с остальной частью…

Розничных инвесторов волнуют только дивиденды. Это понятно. Но если посмотреть на ситуацию изнутри, то можно понять принятие решений некоторыми компаниями. Например, первое, что меня волнует, как предпринимателя, это то, чтобы были счастливы клиенты. Вот вы, посетители смартлаба, в каком-то смысле мои клиенты, и ваше счастье для меня приоритет №1.

Дальше изнутри ты думаешь о счастье сотрудников. Если сотрудники унылые или грустные, ты и сам будешь грустить, да и для клиентов ничего хорошего не сделаешь. 

Ну и если ты адекватный, то о себе (и других акционерах) ты думаешь в последнюю очередь. Если будешь думать только о себе, например всех зажимать (повышать цены) и платить супердивиденды каждый год, то все остальное пойдет по п*де.

Конечно, идеальный случай, это соблюдать баланс между интересами всех групп. Чтобы счастливы были все.  Но не стоит забывать, что у здорового адекватного бизнеса клиент должен быть всегда на первом месте. Тогда и акционеры выиграют в долгосрочной перспективе.

Рынок дальше низов вчерашней вечерки падать не пошёл, пока держится (IMOEX -1.3%, вчера на вечерке падение доходило до -2,5%).
По настроениям в комментариях пока контрнаступ народ не особо пугает, люди готовы использовать локальные низы чтобы докупаться.
В целом по открытию падающих акций чуть больше, чем растущих, но паники особой нет.

📈Соллерс тащат с открытия на хаи с 2018 года (+7%)
📈Заодно греют и Камаз (+2%)
Остальные акции кто растет все в пределах 1%.

📉нефть -1% падает третий день
📉бакс открывает вниз после вчерашнего роста. Походу разобрались, что дефицит в апреле в 1 трлн руб был чисто техническим (бумажным)

5 мая Фининди поделился простой рабочей стратегией индексного инвестирования. Пост оказался очень популярен, набрав 106❤️ и ⭐️34, а также почти 10 тыс просмотров.



У стратегии есть некоторые нюансы:
👉если втаришь в неудачный момент, можно ждать годами пока рынок вернется к точке входа
👉высокая доля нефтегаза, стало быть портфель становится сильно цикличным
👉эмитент попадает в индекс на хаях, а исключается из индекса на лоях (например как Юкос)
👉в индексе есть откровенно стрёмные эмитенты, а вне индекса есть откровенно блестящие компании
👉половина компаний в индексе не платит дивиденды
👉данная стратегия на длинном горизонте сильно проигрывает инвестициям в S&P500 с учетом периодических сильных обесцениваний рубля
👉есть ли физический смысл покупать акции с долями 1% и ниже? 

Итак, давайте помозгуем тут в комментариях, как улучшить доходность индексного портфеля Александра Finindie?

Александру спасибо за тему и откровенный рассказ о своём инвестировании, который лично меня мотивирует к большей финансовой дисциплине.

Мы с коллегами вчера обсудили вопрос: "Какие компании на Московской Бирже являются хорошими"? 
Да, у нас на смартлабе есть таблица рейтинг акций. В этой таблице всего 2 идеи, которые нам нравятся на 4 балла и ни одной на пять. Этот рейтинг отражает наш осторожный взгляд на рынок.

Но допустим вы хотели бы составить портфель прямо здесь и сейчас, наполнив его именно «хорошими компаниями», несмотря на текущую рыночную цену. Вот мы и обсудили, какие компании можно назвать хорошими… Либо представим ситуацию, что рынок обвалился на 20-30% и вы думаете «что купить?» Вашему вниманию представляем список хороших компаний👉

( Читать дальше )

Хай! Победителя конкурса прошлой недели скоро назовём, а пока давайте устроим новый конкурс!

Задача: дать обоснованный фундаментальными факторами прогноз по ценам на удобрения на год вперед.
На основании этого прогноза сделать вывод по акциям производителей удобрений и их дивам по итогам 2023 года.
Удобрения берем любые, кроме калийных, т.к. Уралкалия на бирже нет давно, а вот с Фосагро, Акрон и Куйбышевазот интересно что будет.

Конкурс действует до 23:59мск 17 мая.
Приз 20 тыр!
К посту надо обязательно оставить тег "смартлаб конкурс", чтобы их можно было найти.